流動性遊戲：巨鯨如何狩獵你的止損單

我在這個市場已經多年了，讓我告訴你一件事——他們所稱的“流動性捕獲”其實只是一個華麗的說法，真正的意思是“散戶屠殺”。我親眼目睹了無數次這種情況發生，我也曾在交易的兩邊。讓我給你講講真實的故事。

當我第一次開始交易時，那些神祕的價格波動讓我屢屢遭受損失，這些波動毫無邏輯可言。我精心設定的止損點總是在市場正好朝我預測的方向移動之前被觸發。令人沮喪的感覺簡直無法形容。

事情的真相是：大玩家——對沖基金、做市商和機構交易者——需要你的資金來推動市場。他們並不關心公平的遊戲；他們想要你的流動性，以便能賺取他們的百萬。

想想看。當你將止損設在一個“明顯”的水平上，比如剛好低於支撐位時，你基本上是在向這些捕食者廣告“這裏有免費錢！”而他們肯定會來拿的。

我上周看到比特幣就是這樣 - 價格徘徊在60K左右，大家都在59.8K設置止損，以爲自己很聰明。然後砰 - 快速下跌到59.7K，清掉了所有這些止損，接着在一個小時內，價格猛漲超過62K。經典的流動性攻擊。

最糟糕的部分？這並不是某種陰謀論。這確實是市場運作的方式。大玩家需要你的止損單來無滑點地執行他們的頭寸。你的痛苦是他們的收益。

但我改變遊戲的地方在於：我不再與這些大戶對抗，而是開始觀察他們的足跡。圖表上的長影線？那是他們在狩獵。突然的成交量激增？那是他們在吞噬散戶止損。

當我發現一個潛在的抓取形成時，我不會像大多數傻瓜那樣急於行動。我會等待屠殺結束。我尋找在他們獲取到所需流動性後的拒絕蠟燭。那時，我才會進入，和掠食者們一起乘風破浪，而不是成爲獵物。

我記得有一次ETH交易，大家在3500的時候都很看漲。迅速下跌到3450，清空了所有多頭，然後立刻飆升到3700。我等着那個虛假拋售完成，買入，然後一路漲。理解遊戲後，輕鬆賺錢。

大多數交易者反復犯同樣的愚蠢錯誤：

• 追逐突破 (你是他們需要的流動性)
• 在明顯的水平下設置止損(你是在泄露你的持倉)
• 情緒交易(你正在做他們想要的)

看，我不是說市場是操縱的 - 我是說它們依賴流動性，而你的止損單是主要目標。一旦你接受這個殘酷的現實，你就可以開始更聰明地交易。

市場並不是針對你個人的 - 只是你的損失是別人的收益。這就是我們正在玩的零和遊戲，夥計們。要麼學會識別這些流動性搶奪，要麼繼續向那些會的人捐款。