ETF Біткоїна за тиждень зазнав чистого відтоку в 1,23 мільярда доларів! Ринок ставить на зниження процентних ставок Федеральної резервної системи (ФРС) у жовтні, підтримуючи психологічний бар'єр в 100 тисяч доларів.

Після чотирьох днів падінь Біткойн (BTC) 18 жовтня, в минулу суботу, відновився на 0,72%, закрившись на 107,327 доларів. Проте, через загострення торговельних напружень між Китаєм та США, а також через чистий відтік у 1,23 мільярда доларів з спотового ETF Біткойна, ціна BTC в цьому місяці впала на 6,16%. Незважаючи на це, ринок продовжує з 99% ймовірністю ставити на зниження процентних ставок Федеральної резервної системи (ФРС) у жовтні, що забезпечує ключову підтримку для Біткойна на психологічному рівні 100,000 доларів.

Зовнішній тиск: Торгова війна між США та Китаєм і зупинка роботи уряду затягують ціну Біткойн

Біткойн в цьому тижні стикається зі значним тиском з боку багатьох зовнішніх макрофакторів.

Загострення торгової напруги викликало побоювання щодо рецесії

· Ескалація торгової війни: Президент Трамп погрожує ввести додатковий 100% митний тариф на китайські товари, що посилює занепокоєння ринку щодо глобальної економічної рецесії та серйозно впливає на настрої на ринку.

· Цінові коливання: ціна Біткойна з 6 жовтня, коли вона досягла максимуму в 125,761 доларів, знизилася до 103,587 доларів у п'ятницю, 17 жовтня.

Урядовий простій та невизначеність регулювання

· Зупинка уряду: тривала 19 днів зупинка уряду США може затримати прийняття «Закону про ринкову структуру» (Market Structure Bill). Відсутність чіткого регуляторного каркасу стримує попит на крипторинок.

Спот ETF відтік коштів: обережні настрої на ринку зростають

Незважаючи на те, що в жовтні ринок Біткойн Спот ETF загалом отримав 3,78 мільярда доларів чистого припливу (після 3,51 мільярда доларів у вересні), але сигнал відпливу коштів за останній тиждень вказує на зростання обережності на ринку.

Спот ETF чистий відтік 12.3 мільярди доларів

· Короткостроковий тиск: станом на 17 жовтня за звітом минулої п'ятниці, у США з'явився чистий відток 1,23 мільярда доларів з Біткойн Спот ETF, що спочатку призвело до падіння ціни BTC нижче 105 000 доларів.

· BlackRock один на всіх: за даними Farside Investors, IBIT від BlackRock залишається лідером ринку, з чистим притоком 4 мільярдів доларів у жовтні.

· Інші ETF показники: Чистий приплив Fidelity FBTC становить 270 мільйонів доларів, тоді як Grayscale GBTC та ARK 21Shares ARKB зафіксували чистий відтік у 580 мільйонів доларів відповідно.

Очікування зниження процентних ставок ФРС: зберегти останню надію на 100,000 доларів

Витік капіталу зі спотових ETF створює тиск на попит, але ринок робить ставки на агресивне зниження процентних ставок Федеральною резервною системою (ФРС), що забезпечує BTC ключову підтримку понад 100,000 доларів.

Ринок ставить на високі ймовірності зниження процентних ставок

· Інструмент CME FedWatch: ринок очікує, що ймовірність зниження процентної ставки ФРС у жовтні становить 99%, а у грудні – 94%. Крім того, ймовірність зниження на 50 базисних пунктів у грудні також зросла з 0% 10 жовтня до 6,0%.

· Економічні дані підтримують позицію голубів: тривала зупинка роботи уряду США ще більше підвищила очікування агресивної монетарної політики. Погіршення стану ринку праці та слабкість економіки США можуть підтримати більш голубиний шлях підвищення процентних ставок з боку Федеральної резервної системи (ФРС), що буде сприяти попиту на Біткойн і Спот ETF.

Технічний аналіз та ключові перспективи

Біткойн наразі все ще торгується нижче 50-денного та 200-денного експоненційного середнього (EMA), що вказує на короткострокову ведмежу тенденцію.

Біткойн аналіз та цільові рівні

· Верхня мета: прорив 200-денного EMA націлений на 110 000 доларів. Якщо вдасться постійно проривати 110 000 доларів, то можна очікувати на 50-денний EMA та опір на рівні 115 000 доларів.

· Негативні ризики: падіння нижче 103,576 доларів може вивести на психологічну підтримку 100,000 доларів. Якщо ця підтримка буде зламана, наступна ключова підтримка на 95,000 доларів.

Ефір попит слабкий та вихід ETF

Зі зниженням Біткойна, слабкість поширилася на ширший крипторинок, ефір впав нижче психологічної підтримки на рівні 4 000 доларів.

· ETF відтік: емітенти спотових ETF для ефіріуму в США за звітний тиждень, що закінчився 17 жовтня, зазнали чистого відтоку в 311,8 млн доларів, основною причиною якого є побоювання, викликані торговими напруженнями між Китаєм і США.

Ключові фактори, які впливають на ринок

Трейдери повинні уважно стежити за наступними ключовими подіями: голосування Сенату США щодо тимчасового законопроекту про фінансування, публікація економічних показників США (особливо затриманого звіту про зайнятість), законодавчий прогрес «Закону про ринкову структуру» та напрямок коштів BTC Спот ETF.

Висновок

Під тиском глобальних торгових конфліктів та місцевої політичної невизначеності Біткойн стикається з серйозними випробуваннями. Хоча чистий відтік 1,23 мільярда доларів з ETF викликав короткострокові побоювання, сильні очікування агресивного зниження відсоткових ставок Федеральною резервною системою (ФРС) залишаються ключовою опорою для ціни BTC. Ринок перебуває на критичному етапі боротьби між ведмежими та биків, психологічна межа 100 000 доларів має вирішальне значення.

Відмова від відповідальності: ця стаття є новинною інформацією і не є інвестиційною порадою. Крипторинок має значні коливання, інвесторам слід обережно приймати рішення.