Arbitrase segitiga dalam kripto: pengalaman saya berburu ketidaksempurnaan pasar

Saya mulai dengan mengatakan bahwa arbitrase segitiga adalah hal yang sangat menarik bagi mereka yang suka mencari celah dalam sistem. Saya telah lama mengejar peluang ini dan, jujur saja, sebagian besar waktu rasanya seperti berburu hantu.

Inti Segitiga: mencari kegagalan pasar

Arbitrase segitiga bekerja dengan tiga cryptocurrency, menciptakan semacam lingkaran tertutup. Alih-alih memperdagangkan pasangan sederhana, kamu melakukan tiga pertukaran berturut-turut, kembali ke koin awal. Ketika harga di antara mereka tidak seimbang, muncul kesempatan untuk mendapatkan sedikit uang.

Misalnya, saya pernah mengalami kasus dengan BTC, ETH, dan USDT. Saya melihat ketidaksesuaian, dengan cepat memasukkan 50 ribu ke USDT untuk membeli bitcoin, kemudian menukar bitcoin itu dengan ether, dan ether kembali ke USDT. Pada akhirnya saya mendapatkan 52 ribu. Dua ribu keuntungan secara harfiah dari udara! Tapi ini hanya berfungsi jika bertindak dengan cepat.

Mengapa ini lebih sulit daripada yang terlihat

Saya kesal ketika arbitrase segitiga dianggap sebagai sesuatu yang sederhana. Di sini banyak jebakan:

1. Slippage membunuh seluruh keuntungan. Sementara Anda melakukan transaksi ketiga, dua transaksi pertama sudah bisa menjadi rugi karena pergerakan pasar.

2. Masalah waktu. Di beberapa platform, eksekusi order sangat lambat sehingga kamu tidak sempat menutup segitiga.

3. Likuiditas sering mengecewakan. Kamu pikir sudah menemukan tambang emas, tetapi volume perdagangan begitu rendah sehingga transaksimu sendiri akan menggerakkan harga dan menghancurkan peluang untuk arbitrase.

Tentu saja, banyak orang pintar menggunakan bot untuk ini. Tetapi bahkan dengan bot, ini bukan mesin cetak, seperti yang dipikirkan banyak orang. Pasar menjadi semakin efisien, dan menemukan peluang yang baik semakin sulit.

Apa yang akan kamu dapatkan dari ini

Jika berhasil menangkap segitiga, maka keuntungan utama adalah diversifikasi risiko. Saya tidak terikat pada pergerakan satu koin dalam satu arah. Secara teoritis, kita bisa berdagang bahkan di pasar yang sedang jatuh.

Saya juga suka bahwa strategi semacam itu membantu pasar. Aktivitasmu sebenarnya meratakan harga antara berbagai aset, membuat pasar lebih adil. Meskipun, tentu saja, saya tidak melakukannya karena kebajikan, tetapi demi keuntungan.

Kemana semua ini menuju

Setiap hari semakin sulit. Puluhan ribu algoritma memindai pasar, mencari peluang yang sama. Lima tahun yang lalu saya bisa menemukan hingga selusin segitiga bagus dalam sehari, sekarang saya senang jika bisa menangkap dua atau tiga dalam seminggu.

Persaingan hanya akan meningkat. Pemain besar dengan server yang kuat dan koneksi langsung ke platform perdagangan memiliki keuntungan dalam milidetik, tetapi bahkan bagi mereka, jendela peluang semakin menyempit.

Arbitrase segitiga bukan untuk pemula. Jika Anda tidak memiliki pengalaman dan pemahaman yang cukup tentang risiko perdagangan, lebih baik memulai dengan sesuatu yang lebih sederhana. Tapi jika Anda keras kepala, seperti saya, dan menyukai teka-teki matematika dengan uang nyata – silakan masuk ke dunia arbitrase multidimensi.