Memahami Perhitungan PNL dalam Perdagangan Mata Uang Kripto Berjangka dan Opsi

Metodologi Perhitungan PNL Futures

Halaman Analisis PNL untuk perdagangan berjangka menyediakan data komprehensif tentang kinerja dompet Anda, menampilkan baik nilai absolut maupun perubahan persentase di berbagai periode waktu.

Mengakses Analitik PNL Futures

Untuk meninjau kinerja perdagangan futures Anda, masuk ke akun Anda di platform perdagangan utama dan navigasikan ke antarmuka perdagangan futures USDⓈ-M atau COIN-M. Temukan dan pilih [Analisis PNL Futures] di bagian kanan bawah antarmuka.

Formula Perhitungan PNL Futures Inti

PNL (Nilai Absolut) = Saldo Dompet Akhir - Saldo Dompet Awal - Arus Kas Bersih

Persentase PNL = PNL selama Kerangka Waktu yang Dipilih / (Saldo Dompet Awal + Arus Masuk)

Cumulative PNL% = Cumulative PNL / [Aset Hari 1 + Rata-rata (Transfer Bersih Kumulatif dari Hari 1 ke N)]

Penting: Saldo dompet mencerminkan keuntungan/kerugian yang direalisasikan hanya setelah posisi ditutup. Ini berbeda dari saldo margin, yang memasukkan keuntungan dan kerugian yang belum direalisasi dari posisi terbuka.

Contoh Perhitungan PNL Futures Praktis

Skenario Awal: Pada jam T + 0, seorang trader memiliki 11.000 USDT dan membeli kontrak perpetual BTC/USDT senilai 0,2 BTC pada harga $50.000.

Setelah 8 Jam: Harga BTC meningkat menjadi $52,000 dan trader membayar biaya pendanaan sebesar 50 USDT.

• Saldo Dompet Awal: 11,000 USDT
• Saldo Dompet Akhir: 10,950 USDT (11,000 - 50)
• Arus Masuk Bersih: 0 USDT
• Daily PNL: -50 USDT (10,950 - 11,000)
• Daily PNL%: -0.45% (-50 / 11,000)

Setelah 9 Jam: Pedagang menyetor tambahan 1.000 USDT.

• Saldo Dompet Awal: 11.000 USDT
• Saldo Akun Akhir: 11,950 USDT (11,000 - 50 + 1,000)
• Arus Masuk Bersih: 1.000 USDT
• Daily PNL: -50 USDT (11,950 - 11,000 - 1,000)
• Persentase PNL Harian: -0.45% (-50 / 11.000)

Setelah 25 Jam: Harga BTC mencapai $55,000 dan trader menutup posisi setelah membayar biaya pendanaan sebesar 50 USDT lainnya.

• Saldo Wallet Awal: 11,950 USDT (sebelumnya EOD)
• Keuntungan yang Direalisasikan: 1.000 USDT [(55.000 - 50.000) × 0.2]
• Saldo Dompet Akhir: 12.900 USDT (11.950 - 50 + 1.000)
• Aliran Masuk Bersih: 0 USDT
• PNL Harian: 950 USDT (12,900 - 11,950)
• Daily PNL%: 8.64% (950 / 11,000)

Kinerja Kumulatif:

• Total PNL: 900 USDT (-50 + 950)
• Cumulative PNL%: 7.83% [900 / (11,000 + 500)] = 900 / 11,500

Metodologi Perhitungan PNL Opsi

Halaman Analisis PNL Opsi menyediakan metrik kinerja yang mendetail untuk aktivitas perdagangan opsi Anda di berbagai jangka waktu.

Mengakses Opsi PNL Analitik

Untuk menganalisis kinerja perdagangan opsi Anda, masuk ke akun perdagangan Anda dan navigasikan ke antarmuka perdagangan Opsi. Pilih [Analisis PNL Opsi] di bagian kanan bawah.

Formula Perhitungan PNL Opsi Inti

PNL (Nilai Absolut) = Ekuitas Akhir - Ekuitas Awal - Arus Masuk Bersih

Ekuitas = Saldo Margin + Nilai Pasar

Nilai Pasar = Posisi Opsi × Harga Mark

Persentase PNL = PNL selama Kerangka Waktu yang Dipilih / (Saldo Margin Awal + Arus Masuk)

Cumulative PNL% = Cumulative PNL / (Saldo Margin Awal + Arus Masuk)

Contoh Perhitungan PNL Opsi Praktis

Skenario Awal: Pada jam T + 0, seorang trader memiliki 5.000 USDT. Ketika ETH/USDT diperdagangkan pada harga $1.000, mereka membeli 5 opsi beli ETH dengan harga pelaksanaan 1.000 USDT, yang akan berakhir dalam 30 jam, seharga $30 masing-masing.

Setelah 24 Jam: Harga ETH turun menjadi $900, menyebabkan harga pasar opsi turun menjadi 1 USDT.

• Modal Awal: 5.000 USDT
• Nilai Pasar: 5 USDT (5 opsi × 1 USDT)
• Saldo Margin: 4.850 USDT (5.000 - 150)
• Ekuitas Akhir: 4,855 USDT (4,850 + 5)
• Daily PNL: -145 USDT (4,855 - 5,000)
• Daily PNL%: -2.9% (-145 / 5,000)

Setelah 28 Jam: Harga ETH naik menjadi $1,050, meningkatkan harga acuan menjadi 50 USDT. Trader tersebut menyetor tambahan 1,000 USDT.

• Ekuitas Awal: 4.855 USDT (sebelumnya EOD)
• Nilai Pasar: 250 USDT (5 opsi × 50 USDT)
• Aliran Bersih: 1.000 USDT
• Saldo Margin: 5,850 USDT (4,850 + 1,000)
• Akhir Ekuitas: 6,100 USDT (5,850 + 250)
• Daily PNL: 245 USDT (6,100 - 4,855 - 1,000)
• Daily PNL%: 4.18% [245 / (4,855 + 1,000)]

Setelah 30 Jam: Harga ETH meningkat menjadi $1,100 dan opsi diselesaikan.

• Modal Awal: 4,855 USDT (sebelumnya EOD)
• Profit yang Direalisasikan: 500 USDT [(1,100 - 1,000) × 5]
• Arus Masuk Bersih: 1.000 USDT
• Saldo Margin: 6.350 USDT (4.850 + 1.000 + 500)
• Ending Equity: 6.350 USDT (6.350 + 0)
• Daily PNL: 495 USDT (6,350 - 4,855 - 1,000)
• Daily PNL%: 8.45% [495 / (4,855 + 1,000)]

Kinerja Kumulatif:

• Total PNL: 350 USDT (-145 + 495)
• Cumulative PNL%: 5.83% [350 / (5,000 + 1,000)] = 350 / 6,000