Tinjauan RUU Keuangan 2025 oleh IEA Kenya Think Tank dan Implikasinya untuk Ekonomi Digital dan Kripto Kenya

IEA Kenya, atau Institut Urusan Ekonomi – Kenya, adalah lembaga pemikir kebijakan publik independen yang berbasis di Nairobi dengan misi untuk mempromosikan dialog publik yang informatif tentang isu-isu ekonomi dan tata kelola yang penting di Kenya dan wilayah sekitarnya.

Pusat pemikiran baru-baru ini merilis komentar komprehensif tentang RUU Keuangan Kenya 2025 yang mengidentifikasi area signifikan dalam bagaimana Kenya bertujuan untuk mengelola ekonomi digitalnya dan menavigasi kepatuhan pajak internasional. Meskipun tidak secara langsung menargetkan cryptocurrency, beberapa amandemen yang diusulkan memiliki implikasi untuk aset digital, platform terdesentralisasi, dan layanan teknologi lintas batas.

Pajak Ekonomi Digital: Memperluas Jangkauan

! Salah satu indikator paling jelas dari niat Kenya untuk memperketat kontrol atas ekonomi digital adalah penghapusan ambang batas KES 5 juta (~$38,000) untuk penyedia layanan digital non-residen di bawah (SEPT) Pajak Kehadiran Ekonomi yang Signifikan.

• Kritik IEA: IEA berargumen bahwa penghapusan ini akan membebani secara tidak adil aktor digital non-residen skala kecil, meningkatkan biaya kepatuhan dan berpotensi mengeluarkan mereka dari pasar Kenya.
• Implikasi untuk Crypto: Ini dapat memengaruhi platform terdesentralisasi atau bursa internasional yang lebih kecil yang mungkin menawarkan layanan seperti hosting dompet, pasar NFT, atau platform perdagangan P2P kepada pengguna Kenya. Platform ini sekarang akan termasuk dalam jaring pajak Kenya, terlepas dari ukurannya, berpotensi mendorong mereka untuk memblokir IP Kenya secara geografis.

Perjanjian Penetapan Harga Muka (APAs) dan Penetapan Harga Transfer

Rancangan undang-undang memperkenalkan suatu bagian yang memungkinkan Perjanjian Penetapan Harga Di Muka (APAs) antara otoritas pajak dan perusahaan yang memiliki transaksi lintas batas.

• Posisi IEA: APA kompleks dan mahal, menguntungkan multinasional besar dibandingkan UKM.
• Relevansi Crypto: Ini dapat mempersulit kehidupan bagi perusahaan blockchain yang menjalankan layanan berbasis kontrak pintar lintas batas, termasuk pemerintahan DAO, protokol DeFi, atau platform pinjaman crypto. Perusahaan-perusahaan ini mungkin terjebak dalam jaring pajak tanpa kapasitas hukum dan finansial untuk menavigasi APAs.

Definisi Royalti dan Distribusi Perangkat Lunak

Sebuah amandemen kontroversial memperluas definisi royalti untuk mencakup pengaturan distribusi perangkat lunak yang melibatkan pembayaran reguler, yang dapat mengakibatkan pemotongan pajak.

• Rekomendasi IEA: Tolak proposal tersebut, mengutip preseden hukum yang membedakan lisensi perangkat lunak dari pembayaran royalti kecuali hak kekayaan intelektual dialihkan.
• Dampak pada Crypto: Perangkat lunak berbasis blockchain sering beroperasi di bawah model lisensi open-source atau terdistribusi. Memaksakan interpretasi royalti pada pengaturan tersebut menimbulkan ambiguitas hukum, terutama untuk aplikasi terdesentralisasi (dApps), dompet kripto, dan API pertukaran yang membebankan biaya berlangganan atau penggunaan.

Peminjam Digital dan Pasar

Rancangan undang-undang tersebut merevisi definisi untuk mencakup pemberi pinjaman digital dan pasar, memasukkan mereka ke dalam rezim cukai dan memungkinkan penegakan pajak yang lebih jelas.

• Posisi IEA: Pertahankan pajak pasar untuk keadilan tetapi menentang penghapusan persyaratan lisensi untuk pemberi pinjaman digital karena risiko perlindungan konsumen.
• Crypto Angle: Perubahan ini dapat menetapkan preseden untuk mengenakan pajak pada pasar kripto dan protokol keuangan terdesentralisasi (DeFi) di bawah definisi yang serupa. Tanpa kategorisasi hukum yang jelas untuk pinjaman kripto atau pertukaran token P2P, kewajiban pajak dapat menjadi sewenang-wenang.

Pencabutan Penunjukan Agen Pajak Jasa Digital

RUU Keuangan mencabut Bagian 42B, menghilangkan kebutuhan untuk menunjuk agen (DST) Pajak Layanan Digital, selaras dengan pergeseran ke model SEPT.

• Tanggapan IEA: Perubahan ini sejalan dengan transisi Kenya ke model pajak kehadiran ekonomi yang signifikan untuk layanan digital.
• Koneksi Crypto: Sebelumnya, bursa crypto mungkin telah ditunjuk sebagai agen DST jika mereka memiliki keterlibatan lokal yang signifikan. Dengan SEPT, bahkan platform terdesentralisasi atau non-kustodian secara teoritis dapat dikenakan pajak, berdasarkan pada basis pengguna atau pengaruh pasar di Kenya.

Pengabaian Khusus Cryptocurrency: Sebuah Kesempatan atau Kelalaian?

Meskipun undang-undang tersebut tidak secara eksplisit menyebutkan cryptocurrency, token, atau platform blockchain, peningkatan pajak atas layanan digital dan pasar dapat menjadi pertanda inklusi regulasi di masa depan.

• Observasi: Trajektori regulasi Kenya mencerminkan tren global—beralih dari kategori pajak digital yang ambigu ke rezim yang lebih tepat menangkap nilai ekonomi dari sumber yang tidak berwujud dan terdesentralisasi.
• Peluang yang Terlewatkan: RUU tersebut seharusnya dapat memberikan kejelasan tentang bagaimana pajak crypto dikenakan (misalnya, pajak capital gain, PPN, pajak penghasilan), yang tetap menjadi area abu-abu bagi para investor dan pembangun.

Kesimpulan: Jaring yang Memperluas dengan Batasan Crypto yang Kabur

RUU Keuangan 2025 mewakili poros strategis Kenya untuk memformalkan dan memonetisasi ekonominya yang terdigitalisasi dengan cepat. Meskipun patut dipuji, implementasinya berisiko membebani pemain yang lebih kecil, menghambat inovasi, dan menciptakan ketidakpastian hukum – terutama untuk bisnis dan pengguna terkait kripto.

Rekomendasi Utama:

• Memperkenalkan bahasa eksplisit untuk pajak cryptocurrency, terpisah dari layanan digital umum.
• Mengembangkan jalur kepatuhan yang disederhanakan untuk perusahaan digital kecil dan startup, termasuk yang berada di ruang blockchain.
• Sesuaikan dengan kerangka internasional untuk menghindari pajak berganda dalam transaksi kripto lintas batas.

Kenya berada di momen penting dalam menyelaraskan kerangka pajaknya dengan realitas ekonomi global yang terdesentralisasi dan terdigitalisasi. RUU Keuangan 2025 membuka pintu – yang tersisa adalah melaluinya dengan bijaksana.

________________________________________