Le gouvernement brésilien envisage de taxer les transferts de stablecoins comme des flux de devises étrangères

Le gouvernement brésilien envisagerait de taxer les flux de stablecoins, en appliquant la taxe connue sous le nom d’Impôt sur les Opérations Financières (IOF) sur les transferts et paiements internationaux utilisant ces instruments. Cette annonce intervient alors que la Banque centrale du Brésil commencera à traiter ces actifs comme des devises étrangères à partir de février.

Rapport : Le Brésil envisage d’appliquer des taxes sur les flux internationaux de stablecoins

Les faits

Le gouvernement brésilien étudierait l’impact de l’application d’une taxe sur les opérations de change, connue sous le nom d’IOF, aux paiements transfrontaliers impliquant des stablecoins.

Selon des sources consultées par Reuters, cette mesure viserait à placer les stablecoins au même niveau que les devises étrangères, comblant ainsi une faille permettant aux Brésiliens d’utiliser ces actifs sans payer d’impôts.

Les changements réglementaires apportés par la banque centrale brésilienne, qui a établi que toutes les transactions en stablecoins, y compris les achats, ventes et échanges, seraient traitées comme des opérations de change, seraient le principal moteur de cette initiative.

Une source consultée a déclaré que les nouvelles règles garantissaient « que l’utilisation des stablecoins ne crée pas d’arbitrage réglementaire par rapport au marché traditionnel des changes. »

Néanmoins, comme la fiscalité relève de l’agence fiscale nationale (Receita Federal), pour que cela se concrétise, l’institution devra émettre des règles en ce sens. Récemment, l’institution a publié un nouveau modèle de déclaration fiscale pour les cryptomonnaies, mais n’a pas inclus la taxation directe des paiements internationaux en stablecoins.

Lire aussi : L’agence fiscale brésilienne renforce les règles de déclaration crypto, ciblant les plateformes étrangères et la DeFi

Pourquoi c’est pertinent

L’autorité fiscale a déterminé que, rien que pour le premier semestre 2025, plus de $30 milliards ont été réglés en utilisant l’USDT, le plus grand stablecoin par capitalisation boursière. Dans ce sens, taxer ces flux limiterait l’adoption croissante par les Brésiliens, en les assimilant aux dollars.

Ce changement de politique permettrait à l’État brésilien de récupérer une partie des recettes fiscales perdues en raison de l’utilisation des stablecoins dans ces transactions. Une source estime que ce chiffre pourrait atteindre jusqu’à $30 milliards.

Perspectives

Si une taxe équivalente à celle sur les dollars est appliquée aux flux de stablecoins, cela pourrait décourager leur utilisation comme substituts du dollar. Néanmoins, cela pourrait aussi révéler le véritable attrait de ces instruments dans un environnement équitable face au dollar réel.

FAQ

• Quelle taxe le Brésil envisage-t-il pour les paiements transfrontaliers en stablecoins ?
  Le gouvernement brésilien étudie l’application d’une taxe sur les opérations de change, connue sous le nom d’IOF, aux transactions impliquant des stablecoins.
• Pourquoi le Brésil envisage-t-il de taxer les transactions en stablecoins ?
  Cette mesure vise à aligner les stablecoins sur la réglementation des devises étrangères, comblant une faille qui permettait auparavant aux Brésiliens d’utiliser des stablecoins sans être imposés.
• Quels récents changements réglementaires ont influencé cette décision ?
  La banque centrale brésilienne a classé toutes les transactions en stablecoins, y compris les achats et les échanges, comme des opérations de change, ce qui rend nécessaire une réglementation fiscale.
• Quel impact cette taxe pourrait-elle avoir sur l’utilisation des stablecoins au Brésil ?
  La taxation des transactions en stablecoins pourrait limiter leur adoption au Brésil en les assimilant aux dollars, réduisant potentiellement leur attrait comme substituts du dollar dans les transactions financières.