2026-01-16 04:20:52

وزارة حماية المستهلك والابتكار المالية في كاليفورنيا (DFPI) أصدرت مؤخرًا غرامة قدرها 50 ألف دولار لشركة الإقراض المشفرة Nexo Capital. السبب واضح جدًا: الإقراض بدون ترخيص، وغياب إدارة المخاطر.

القصة بدأت كالتالي. بين يوليو 2018 ونوفمبر 2022، قدمت Nexo على الأقل 5456 قرض استهلاكي وتجاري لمقيمين في كاليفورنيا. يبدو كثيرًا، أليس كذلك؟ المشكلة أن هذه القروض لم تكن مضمونة برخصة سارية. والأخطر أن إدارة المخاطر كانت معدومة — حيث لم يتم التحقق من قدرة المقترض على السداد، أو وضع ديونه، أو سجله الائتماني قبل الإقراض. بعبارة أخرى، كانت عملية إقراض عشوائية.

أشارت DFPI إلى أن هذا النوع من آليات التدقيق غير الصارمة هو الذي أدى إلى ظهور المخاطر. المقترضون أكثر عرضة للتخلف عن السداد، والمنصة تتكبد الخسائر أيضًا. لذلك تدخلت الجهات التنظيمية.

وفقًا لاتفاق التسوية، يتعين على Nexo خلال 150 يومًا نقل جميع أموال مستخدمي كاليفورنيا إلى شركتها الفرعية المرخصة Nexo Financial LLC. هذا بمثابة قيد صارم — يجب أن تتبع القواعد الرسمية، وإلا ستُستبعد.

بالنسبة لصناعة التمويل المشفر، تعتبر هذه الحالة ذات دلالة كبيرة. سواء كانت إقراض، أو تداول، أو حوكمة، فإن التشغيل برخصة وإدارة مخاطر متكاملة أمر لا مفر منه. تكاليف الامتثال موجودة، لكن تكلفة المخالفات أكبر بكثير.

شاهد النسخة الأصلية

قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.

تسجيلات الإعجاب 23

أعجبني
23
9
إعادة النشر
مشاركة

تعليق

0/400

Gm_Gn_Merchant

· 01-19 03:34

闭眼放钱还被逮住，这就叫活该啊这次Nexo算是交学费了，五十万美元都小事儿，后面的合规麻烦才大呢做金融不风控，跟赌博没区别...怪不得监管动手 Web3项目们该看看了，合规这道坎早晚得过无证放贷五年多，这手笔是真敢啊，最后还是逃不过监管这只手转移资金到持证子公司？说白了就是被勒令整改，不整就滚蛋合规成本贵是贵，但违规罚款加清退账户，这笔账谁算谁亏这事儿警示所有借贷平台，风控不是可选项啊各位 Nexo这波操作属实是给业界做反面教材了

رد0

BlockchainArchaeologist

· 01-17 02:59

هل تظن أن إغماض العينين وسحب الأموال يضمن الخروج بأمان؟ أضحك، هذه هي أسلوب Web3 في مراحله المبكرة --- هذه الضربة من Nexo فعلاً غير معقولة، إدارة المخاطر غير موجودة ومع ذلك يجرؤون على التوسع، يستحقون العقوبة --- مرة أخرى نفس الحيلة القديمة، ينتظرون أن يُقبض عليهم ثم يهربون بسرعة، حقاً لا أستطيع التحمل --- غرامة 50 ألف دولار بالنسبة لهذه المنصات تعتبر شيئاً بسيطاً، المهم أن سمعتها انفجرت --- تكلفة الامتثال مقابل تكلفة المخالفة، كيف لا يزال هناك العديد من المشاريع تختار الخيار الثاني؟ --- هذه المرة كانت ولاية كاليفورنيا صارمة جداً، هل ستتبعها ولايات أخرى؟ --- 5456 عملية إقراض بدون تفكير، لا أعلم كيف تمكنت من ذلك، هذا بحق مقامرة --- هل الانتقال إلى شركة فرعية مرخصة يكفي؟ أعتقد أن الأمر لا يزال مبهماً

شاهد النسخة الأصليةرد0

TokenRationEater

· 01-16 04:51

هل تجرؤ على اللعب فقط بإغلاق عينيك؟ تستحق العقوبة هذه الضربة من Nexo كانت فعلاً ضعيفة، لم يتم مراجعة أكثر من 5000 قرض، كم هو جنوني الامتثال، في النهاية، يجب أن يسدد الديون مرة أخرى كاليفورنيا... هذا المكان حقًا ليس ودودًا جدًا مع العملات الرقمية نقل الأموال إلى شركة فرعية مرخصة؟ في النهاية سيضطر المستخدمون إلى إعادة الترتيب مرة أخرى المنصات التي تفتقر إلى إدارة المخاطر أنا حقًا لا أجرؤ على التعامل معها 50 ألف يبدو أنه ليس بالأمر الكبير؟ أعتقد أنه مجرد غرامة صغيرة بالنسبة للمنصات الكبيرة هذه هي السبب في أنني لا زلت أنتظر إطلاق خطة منظمة جيدة القروض غير المرخصة تستحق العقوبة، لا يوجد شيء آخر لأقوله

شاهد النسخة الأصليةرد0

ResearchChadButBroke

· 01-16 04:50

إغلاق العينين وإيداع المال فعلاً أمر غير منطقي، هذه الموجة من Nexo فعلاً أخطأت في التقدير --- هل الشعور بأن غرامة 500,000 تبدو خفيفة؟ أكثر من 5000 قرض لم يتم مراجعته --- الامتثال، في النهاية، يجب أن تدفع ثمنه، فلماذا الانتظار حتى يتم فرض غرامة؟ --- مرة أخرى كاليفورنيا... هذه المنطقة حقاً قاسية على العملات الرقمية --- نقص إدارة المخاطر = استحقاق، عملية Nexo هذه هي نتيجة طبيعية --- لذا، فإن العمل بتصريح فعلاً ليس خياراً اختيارياً --- أكثر من 5000 قرض تم إصدارها بدون ترخيص، كم هو متضخم هذا الأمر --- نقل الأموال خلال 150 يوم؟ يبدو وكأنه نوع من الإزالة القسرية للمنتج

شاهد النسخة الأصليةرد0

SeeYouInFourYears

· 01-16 04:50

闭眼放钱还敢说自己是金融平台？活该被罚 Nexo这波确实拉跨，风控形同虚设真的绝了 50万就想翻篇？关键还得乖乖合规，没别的路这就是Web3的现状啊，野蛮生长后还是得回到传统套路想起来了，之前还有多少平台这么玩来着... 反正最后吃亏的永远是用户，平台交罚款就完事了合规成本高？违规代价更高啊兄弟，简单数学题

رد0

ServantOfSatoshi

· 01-16 04:48

闭眼放钱真的绝了，怪不得被罚 --- Nexo这操作属实离谱，风控就是摆设？ --- 又一个compliance教科书案例，这次终于动真格了 --- 五十万罚单其实还好吧，主要是被迫搬家 إلى持证子公司才扎心 --- 我就想知道那5456个借款人现在咋办，血亏؟ --- 不持证就想在美国放贷？醒醒做梦呢 --- web3金融还是太嫩，这种基础风控都玩不好 --- 说白了就是想走捷径，现在被按在地上摩擦 --- 合规成本再高也比被罚+名誉扫地划算啊，这么简单的道理

شاهد النسخة الأصليةرد0

StablecoinGuardian

· 01-16 04:48

闭眼放钱，现在该还债了哈哈 لا تتوقع أن تلعب في التمويل بدون شهادة، استحق العقوبة 50 ألف دولار ليست بالكبيرة، لكن هذه المرة كانت بمثابة تحذير، يجب على الصناعة بأكملها أن تنظر عملية Nexo هذه، حقًا خفضت سمعة الصناعة... كان يجب أن يتم التنظيم منذ زمن، من يجرؤ على الإقراض بلا حدود هل إدارة المخاطر غير موجودة؟ هذا هو الانتحار فعلاً نقل الأموال خلال 150 يومًا، شيء مثير للاهتمام، يبدو أن الرقابة بدأت تأخذ الأمر على محمل الجد أكثر ما يخيف منصات الإقراض هو هذا النوع من القيود الصارمة، تكاليف الامتثال تأتي الإقراض بدون شهادة يجب أن يُنظم، وإلا فإن انهيار واحد سيؤدي إلى كارثة للجميع هذه القضية مع Nexo أطلقت جرس إنذار على صناعة الإقراض في العملات الرقمية

شاهد النسخة الأصليةرد0

GasOptimizer

· 01-16 04:29

عاد الأمر مرة أخرى، حالات إقراض بدون ترخيص مروعة. هذه المرة، Nexo فعلاً أخطأت. إيداع أموال عشوائية لأكثر من 5000 عملية، يا لها من جنون. الغرامة البالغة 500000 ليست مؤلمة حقًا، المهم هو أن تذهب للحصول على الترخيص بشكل ملتزم. لقد قلت ذلك منذ البداية، هذه الصناعة غير متوافقة مع اللوائح فهي طريق مسدود، لا شيء آخر. الرقابة هذه المرة كانت صارمة جدًا، 150 يومًا لنقل المكاتب، الأمر مزعج للجميع. بصراحة، يجب أن تتعلم الدرس، رسوم المعاملات وتكاليف الامتثال لا يمكن تجنبها.

شاهد النسخة الأصليةرد0

tx_pending_forever

· 01-16 04:22

إغلاق العينين وإيداع المال؟ هذه هي الروح الحقيقية للعملات الرقمية هاها هذه الموجة من Nexo كانت فعلاً مخيبة للآمال، أليس من المفترض أن يتحققوا من أكثر من 5000 عملية قرض؟ الامتثال كان من المفترض أن يُدرج على جدول الأعمال منذ زمن، وإلا فسيتم معاقبتهم عاجلاً أم آجلاً 50 ألف دولار أمريكي تعتبر نقطة صغيرة بالنسبة للمنصات الكبرى، والأهم هو الالتزام الصارم بإدارة المخاطر هذا هو السبب في أنني لا أتعامل أبداً مع مشاريع الإقراض غير المرخصة

شاهد النسخة الأصليةرد0

عرض المزيد