فهم VWAP: دليل كامل لسعر المتوسط المرجح بالحجم

ما هو VWAP؟

سعر المتوسط المرجح بالحجم (VWAP) هو مؤشر فني يوفر رؤى قيمة حول اتجاهات الأسعار والقيمة الحقيقية للعملات المشفرة. على عكس المتوسطات المتحركة القياسية التي تأخذ في الاعتبار السعر فقط، يدمج VWAP بين السعر وحجم التداول، مما يوفر رؤية أكثر شمولاً لمشاعر السوق واتجاه الأسعار.

يجمع VWAP بين عاملين رئيسيين: الحجم المتراكم والسعر النموذجي المتراكم. يخلق هذا المزيج مؤشراً قوياً يعتمد عليه المتداولون المؤسسيون والمشاركون المتقدمون في السوق لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة.

تاريخ VWAP

تم تقديم مؤشر VWAP لعالم التداول في الثمانينيات بواسطة كايل كريبييل. كان هدفه هو مساعدة المتداولين في استخدام كل من السعر وحجم التداول لتحديد القيمة السوقية للأصل. منذ ذلك الحين، اكتسب VWAP شعبية كبيرة، مع وجود تعديلات مختلفة مثل VWAP المربوط التي توفر رؤى إضافية حول ديناميكيات السوق.

كيفية حساب VWAP

مثل معظم المؤشرات، يتم عادةً دمج حسابات VWAP في الرسوم البيانية التجارية المحوسبة على معظم المنصات. ومع ذلك، فإن فهم طريقة حسابه يمكن أن يكون ذا قيمة كبيرة للمتداولين.

يتم حساب VWAP عادةً على أساس يوم تداول واحد، من فتح السوق إلى الإغلاق، مع جميع القيم المحسوبة بناءً على مخطط تداول ذلك اليوم.

يتطلب حساب VWAP ثلاث قيم:

1. سعر متوسط متراكم: السعر المتوسط خلال فترة التداول. أضف أعلى سعر، أدنى سعر، وسعر الإغلاق، ثم اقسم على 3 للحصول على هذا السعر. الصيغة: "(H+L+C)/3"

2. حجم التداول: إجمالي حجم التداولات خلال هذه الفترة

3. حجم التداول المتراكم: إجمالي حجم التداول خلال يوم التداول

باستخدام هذه القيم الثلاث، يمكنك حساب VWAP باستخدام الخطوات التالية:

1. احسب متوسط سعر العملة الرقمية في أول 15 دقيقة من اليوم عن طريق جمع الأسعار العليا والدنيا والأسعار الختامية ثم قسمتها على 3

2. اضرب السعر المتوسط في حجم التداول لنفس الفترة وسجل النتيجة النهائية

3. قسّم المجموع الكلي لسعر PV ( مضروبًا في حجم التداول ) على حجم التداول خلال تلك الفترة للحصول على السعر المتوسط المرجح بالحجم (VWAP)

ملاحظة: للحفاظ على VWAP طوال اليوم، تحتاج إلى الاستمرار في تجميع قيمة PV من كل فترة إلى الإجمالي ثم قسمتها على حجم التداول المتراكم للفترة الحالية.

استخدام جدول لتتبع كل قيمة PV المتراكمة وحجم التداول المتراكم سيجعل حسابات VWAP اليدوية أسهل بكثير.

استخدام VWAP في التداول

مثل المؤشرات الفنية الأخرى، فإن خط VWAP مفيد في تحديد اتجاهات السوق المحددة. من خلال تحليل موقع خط VWAP بالنسبة لنقاط السعر، يمكن للمتداولين تحديد ما إذا كان اتجاه سعر الأصل هابطًا أو صاعدًا.

بشكل عام، عندما يكون سعر الأصول أعلى من خط VWAP، فهذا يعني أن سعر تداول تلك العملة أعلى من السعر المتوسط المرجح بالحجم، مما يشير إلى اتجاه صعودي.

عندما يحدث العكس – وتنخفض الأسعار دون المتوسط – فإن ذلك يُشير إلى أن الأصل يتراجع، مما يدل على أن سعر البيع الحالي أقل من مستواه المتوسط.

VWAP كدعم ومقاومة

يمكن أن تساعد خط VWAP المتداولين في تحديد حالات الشراء المفرط والبيع المفرط في السوق، مما يؤدي إلى اتخاذ قرارات تداول أكثر اطلاعًا. عندما يكون السعر فوق خط VWAP، فإنه يشير إلى أن الأصل قد يكون في حالة شراء مفرط. على العكس من ذلك، إذا كان السعر تحت خط VWAP، فإنه يشير إلى أن الأصل في حالة بيع مفرط. مع هذه الإشارات وظروف السوق، يمكن للمتداولين إجراء تداولات تنبؤية لتجنب الخسائر من تصحيحات الاتجاه المستقبلية.

يمكن أن تعمل خط VWAP أيضًا كخط دعم أو مقاومة. من خلال تحليل سلوك خط VWAP، يمكن للمتداولين تقييم قوة اتجاه السعر الحالي وإمكانية حدوث تغيير. عندما يقترب السعر من خط VWAP من الأسفل، يُعتبر مستوى دعم؛ وعلى العكس، يُنظر إليه كمقاومة.

استراتيجيات تداول VWAP

حتى مع وجود مؤشرات فنية موثوقة مثل VWAP، لا توجد استراتيجية تداول ناجحة عالمية مضمونة للجميع. يتمتع سوق العملات الرقمية بخصائص فريدة، غالبًا ما تظهر عدم استقرار الأسعار وتقلبًا عاليًا، مما يتطلب استراتيجيات تداول فريدة عادة ما تجمع بين المؤشرات الفنية ونُهج التداول القوية. إليك بعض استراتيجيات التداول الفعالة التي تجمع بين مؤشر VWAP وأدوات أخرى:

( نطاقات وحلقات VWAP

تشمل مؤشرات VWAP خطوط النطاق العلوي والسفلي التي يمكن استخدامها لتحديد إشارات الشراء والبيع. عندما يرتد السعر داخل القناة ) بين النطاقات العلوية والسفلية ###، فإنه يولد إشارة شراء. إذا اخترق السعر النطاق العلوي، يُعتبر عمومًا مشبعًا بالشراء؛ وعلى العكس، إذا انخفض السعر تحت النطاق السفلي، يُعتبر مشبعًا بالبيع.

يمكن للمتداولين الاعتماد على خطوط وقنوات مؤشر VWAP لتحديد فرص التداول المربحة واتخاذ قرارات مستنيرة بشأن متى يشترون أو يبيعون.

( استراتيجية تداول الاختراق

في استراتيجية التداول، يشير الاختراق إلى عندما يتجاوز الأصل مستوى دعم أو مقاومة، مصحوبًا بزيادة في الحجم. تستفيد هذه الاستراتيجية من التغيرات المبكرة في اتجاهات السوق، مما يساعد المتداولين على التقاط اتجاهات الأسعار المبكرة وتنفيذ صفقات مربحة.

كما تم الذكر سابقًا، يمكن أن يعمل مؤشر VWAP كمستوى مقاومة؛ عندما يتقاطع خط VWAP مع السعر، قد يشير ذلك إلى اتجاه صعودي في سعر الأصل. لذلك، يمكن للمتداولين الذين يستخدمون استراتيجيات الاختراق استخدام خط VWAP كمستوى دعم أو مقاومة لتحديد نقاط شراء أو بيع مناسبة استجابةً لتغيرات السوق.

) عمليات السحب والتداول العكسي

تحدد تجارة الانسحاب حالات الانعكاس المؤقت للأسعار من خلال تحليل مخططات أسعار الأصول، وتتيح دخول السوق خلال اتجاهات الانسحاب السعري القصيرة. يمكن للمتداولين الذين يستخدمون تجارة الانسحاب الاستفادة من مؤشر VWAP لتحديد الانسحابات المؤقتة في اتجاه السعر وتنفيذ الصفقات في الوقت المناسب.

دمج VWAP مع مؤشرات فنية أخرى

على الرغم من أن مؤشر VWAP مفيد للغاية لفهم اتجاهات السوق والسعر المتوسط، إلا أنه لا يُوصى الاعتماد عليه وحده كاستراتيجية تداول. يمكن لمؤشر VWAP أن يظهر التغيرات في سعر الأصل بالنسبة لمتوسطه، لكنه لا يأخذ في الاعتبار قوة اتجاه السعر، أو تقلب الأصل، أو مشاعر السوق والزخم. لذلك، فإن الجمع بين VWAP ومؤشرات فنية أخرى يمكن أن يوفر استراتيجيات أكثر ملاءمة.

تقدم المؤشرات المختلفة وجهات نظر فريدة؛ بعضها يتعقب الزخم، بينما يقيم البعض الآخر التغيرات في الاتجاه أو تقلبات الأسعار. يمكن أن تكمل المؤشرات الثلاثة التالية VWAP وتعزز فعاليتها في تداول العملات المشفرة:

مؤشر القوة النسبية ###RSI###

يقيس RSI زخم حركة السعر ويساعد في تحديد ما إذا كانت العملة المشفرة قد تم شراؤها بشكل مفرط أو تم بيعها بشكل مفرط. عند استخدامه مع VWAP، يمكن أن يساعد RSI المتداولين في تأكيد وضع السوق. على سبيل المثال، إذا كانت سعر العملة أعلى من خط VWAP، مما يظهر اتجاهًا صعوديًا، ولكن RSI يشير إلى مستويات مفرطة الشراء، فإن ذلك يشير إلى أن السعر قد يصحح أو يتadjust. تتيح هذه المجموعة من المؤشرات للمتداولين التحقق من الاتجاه مع الانتباه إلى إشارات الانعكاس المحتملة.

( تقارب/تباعد المتوسط المتحرك )MACD###

MACD هو مؤشر شائع يتبع الاتجاه يمكن أن يكشف عن التغيرات في الزخم. عند استخدامه بالاقتران مع VWAP، يساعد MACD في تأكيد قوة الاتجاه. إذا كان السعر أعلى من VWAP وأظهر MACD تقاطعًا صعوديًا ( أي أن خط MACD يعبر فوق خط الإشارة )، فإن ذلك يشير إلى أن زخم الاتجاه الصعودي يتعزز. وعلى العكس، إذا كان السعر أقل من VWAP وأظهر MACD تقاطعًا هبوطيًا، فإن ذلك يوحي بأن الاتجاه الهبوطي قد يستمر. يمكن أن يشير MACD إلى تغيرات في الزخم، مما يجعله أداة فعالة لمساعدة المتداولين في التقاط فرص الشراء والبيع.

( بولينجر باندز

تقوم بولينجر باندز بقياس تقلبات السوق وتحديد فرص الاختراق أو التراجع المحتملة. عند استخدامها بالاقتران مع VWAP، فإنها تساعد في تأكيد ما إذا كان اتجاه السعر مستدامًا أو مؤقتًا. إذا اخترق السعر مستوى VWAP وتجاوز الحافة العليا، فإن ذلك يشير إلى إشارة اختراق محتملة. وعلى العكس، إذا كان السعر ضمن نطاق الحواف ولكنه يقترب من خط VWAP، فقد يشير ذلك إلى أن السوق مستقر أو أن تراجعًا قد يحدث. يجمع الجمع بين VWAP وبولينجر باندز بين قدرة المتداولين على تقييم مستويات الأسعار وتقلبات السوق في وقت واحد، مما يعزز قدرتهم على توقع تغييرات الاتجاه.

الأفكار النهائية

مؤشر متوسط السعر المرجح بالحجم )VWAP### هو أداة قيمة للغاية ويمكن أن يوفر للمتداولين رؤى حول اتجاهات السوق ومتوسط السعر. من خلال فهم طريقة حساب VWAP وتفسيره، يمكن للمتداولين اتخاذ قرارات شراء وبيع عملات مشفرة أكثر اطلاعًا. على الرغم من أن أداة VWAP قوية، يُوصى باستخدامها بالاقتران مع مؤشرات أخرى، حيث يمكن أن يوفر ذلك منظورًا أكثر شمولاً للسوق ويجعل استراتيجيات التداول أكثر فعالية.

تتضمن العديد من منصات التداول الاحترافية الآن VWAP كخيار مؤشر قياسي، مما يجعله متاحًا بسهولة للمتداولين على جميع المستويات. من خلال دمج VWAP في مجموعة أدوات التحليل الفني الخاصة بك، يمكنك الحصول على رؤى قيمة قد تساعد في تحسين أدائك في التداول في أسواق العملات المشفرة الديناميكية.