فهم حساب PNL في تداول العقود الآجلة والخيارات في العملات الرقمية

منهجية حساب PNL للعقود الآجلة

تقدم صفحة تحليل PNL لتداول العقود الآجلة بيانات شاملة عن أداء محفظتك، تعرض كل من القيم المطلقة ونسب التغير عبر فترات زمنية مختلفة.

الوصول إلى تحليلات PNL للعقود الآجلة

لمراجعة أداء تداول العقود الآجلة الخاص بك، قم بتسجيل الدخول إلى حسابك على منصة تداول رئيسية وانتقل إلى واجهة تداول العقود الآجلة USDⓈ-M أو COIN-M. ابحث واختر [تحليل PNL للعقود الآجلة] في القسم السفلي الأيمن من الواجهة.

صيغة حساب PNL لعقود الفيوتشر الأساسية

PNL (القيمة المطلقة) = رصيد المحفظة النهائي - رصيد المحفظة الابتدائي - التدفق الصافي

نسبة PNL = PNL خلال الإطار الزمني المحدد / (رصيد المحفظة الابتدائي + التدفق الوارد)

نسبة PNL التراكمية = PNL التراكمي / [أصول اليوم الأول + متوسط ( صافي التحويلات التراكمية من اليوم الأول إلى N)]

مهم: رصيد المحفظة يعكس الأرباح/الخسائر المحققة فقط بعد إغلاق المراكز. وهذا يختلف عن رصيد الهامش، الذي يتضمن المكاسب والخسائر غير المحققة من المراكز المفتوحة.

مثال عملي لحساب PNL لعقود المستقبل

السيناريو الأولي: في الساعة T + 0، يمتلك المتداول 11,000 USDT ويشتري عقود BTC/USDT الآجلة بقيمة 0.2 BTC بسعر 50,000 دولار.

بعد 8 ساعات: سعر BTC يرتفع إلى 52,000 دولار ويتعين على المتداول دفع رسوم تمويل قدرها 50 USDT.

• رصيد المحفظة الابتدائي: 11,000 USDT
• رصيد المحفظة النهائي: 10,950 USDT (11,000 - 50)
• صافي التدفق: 0 USDT
• PNL اليوم: -50 USDT (10,950 - 11,000)
• نسبة الربح والخسارة اليومية: -0.45% (-50 / 11,000)

بعد 9 ساعات: يقوم المتداول بإيداع 1,000 USDT إضافية.

• رصيد المحفظة الابتدائي: 11,000 USDT
• رصيد المحفظة النهائي: 11,950 USDT (11,000 - 50 + 1,000)
• صافي التدفق: 1,000 USDT
• PNL اليومية: -50 USDT (11,950 - 11,000 - 1,000)
• نسبة الأرباح والخسائر اليومية: -0.45% (-50 / 11,000)

بعد 25 ساعة: وصل سعر BTC إلى 55,000 دولار وأغلق المتداول المركز بعد دفع رسوم تمويل أخرى قدرها 50 USDT.

• رصيد المحفظة الابتدائي: 11,950 USDT (previous EOD)
• الربح المحقق: 1,000 USDT [(55,000 - 50,000) × 0.2]
• رصيد المحفظة النهائي: 12,900 USDT (11,950 - 50 + 1,000)
• صافي التدفق: 0 USDT
• PNL اليوم: 950 USDT (12,900 - 11,950)
• نسبة PNL اليومية: 8.64% (950 / 11,000)

الأداء التراكمي:

• إجمالي PNL: 900 USDT (-50 + 950)
• إجمالي PNL%: 7.83% [900 / (11,000 + 500)] = 900 / 11,500

منهجية حساب PNL الخيارات

تقدم صفحة تحليل PNL للخيارات مقاييس أداء مفصلة لأنشطة تداول الخيارات الخاصة بك عبر أطر زمنية مختلفة.

الوصول إلى خيارات PNL تحليلات

لتحليل أداء تداول الخيارات الخاص بك، قم بتسجيل الدخول إلى حساب التداول الخاص بك وانتقل إلى واجهة تداول الخيارات. اختر [تحليل PNL للخيارات] في القسم السفلي الأيمن.

صيغة حساب PNL للخيارات الأساسية

PNL (القيمة المطلقة) = حقوق الملكية النهائية - حقوق الملكية الابتدائية - التدفق الصافي

الأسهم = رصيد الهامش + القيمة السوقية

القيمة السوقية = حجم الخيار × سعر العلامة

نسبة PNL = PNL خلال الإطار الزمني المحدد / (رصيد الهامش الابتدائي + التدفق الوارد)

نسبة PNL التراكمية = PNL التراكمي / (رصيد الهامش الابتدائي + التدفق )

مثال عملي لحساب PNL للخيارات

السيناريو الأولي: عند الساعة T + 0، يمتلك المتداول 5,000 USDT. عندما يتم تداول ETH/USDT بسعر 1,000 دولار، يقوم بشراء 5 خيارات شراء ETH بسعر تنفيذ 1,000 USDT، وتنتهي صلاحيتها في 30 ساعة، مقابل $30 لكل منها.

بعد 24 ساعة: انخفض سعر ETH إلى 900 دولار، مما تسبب في انخفاض السعر المحدد للعقود الآجلة إلى 1 USDT.

• رأس المال الابتدائي: 5,000 USDT
• القيمة السوقية: 5 USDT (5 خيارات × 1 USDT)
• رصيد الهامش: 4,850 USDT (5,000 - 150)
• نهاية الأسهم: 4,855 USDT (4,850 + 5)
• صافي الربح اليومي: -145 USDT (4,855 - 5,000)
• نسبة PNL اليومية: -2.9% (-145 / 5,000)

بعد 28 ساعة: ارتفع سعر ETH إلى 1,050 دولار، مما زاد السعر المرجعي إلى 50 USDT. قام المتداول بإيداع 1,000 USDT إضافية.

• رأس المال الابتدائي: 4,855 USDT (الإغلاق السابق)
• القيمة السوقية: 250 USDT (5 خيارات × 50 USDT)
• صافي التدفق: 1,000 USDT
• رصيد الهامش: 5,850 USDT (4,850 + 1,000)
• رأس المال النهائي: 6,100 USDT (5,850 + 250)
• خسارة يومية: 245 USDT (6,100 - 4,855 - 1,000)
• نسبة الربح والخسارة اليومية: 4.18% [245 / (4,855 + 1,000)]

بعد 30 ساعة: سعر ETH يرتفع إلى 1,100 دولار ويتم تسوية الخيارات.

• رأس المال الابتدائي: 4,855 USDT (سابق نهاية اليوم)
• الربح المحقق: 500 USDT [(1,100 - 1,000) × 5]
• صافي التدفق: 1,000 USDT
• رصيد الهامش: 6,350 USDT (4,850 + 1,000 + 500)
• نهاية الأسهم: 6,350 USDT (6,350 + 0)
• الربح اليومي: 495 USDT (6,350 - 4,855 - 1,000)
• نسبة الربح اليومي PNL%: 8.45% [495 / (4,855 + 1,000)]

الأداء التراكمي:

• الإجمالي PNL: 350 USDT (-145 + 495)
• نسبة الربح والخسارة التراكمية: 5.83% [350 / (5,000 + 1,000)] = 350 / 6,000