تحليل حالة تطوير سوق ETF فوري بيتكوين واتجاهات استثمار المؤسسات
منذ إطلاق ETF للفوريات لبيتكوين، أظهرت قدرة قوية على جذب الاستثمارات في فترة زمنية قصيرة. مؤخرًا، مع صدور تقارير حيازة المؤسسات، بدأت مراكز المؤسسات التي تشارك في شراء ETF للفوريات لبيتكوين تظهر تدريجيًا. ستتناول هذه المقالة تطور سوق ETF للفوريات لبيتكوين، بالإضافة إلى خيارات تخصيص المؤسسات وإشارات الاستثمار.
نظرة عامة على سوق ETF عملة البيتكوين الفوري العالمي
على الصعيد العالمي، تهيمن الولايات المتحدة على سوق ETF العملات الرقمية الفورية للبيتكوين. تشير البيانات إلى أنه اعتبارًا من 7 مايو، تمتلك الولايات المتحدة 827321 قطعة من BTC بعد 4 أشهر من إطلاق ETF العملات الرقمية الفورية للبيتكوين، بقيمة تقارب 52.1 مليار دولار، مما يمثل 89.5% من حصة السوق العالمية.
ومع ذلك، فإن سرعة تدفق الأموال تظهر بعض التغييرات. تركّز تدفق الأموال في ETF الفوري لبيتكوين في الولايات المتحدة بشكل رئيسي خلال الشهرين الأولين بعد الإدراج، وبلغ ذروته في منتصف مارس عند 83.6 ألف عملة بِت، ثم بدأ يظهر اتجاه انخفاض طفيف شهريًا.
من بين 11 صندوق ETF فوري بيتكوين في الولايات المتحدة، تظهر المنتجات الثلاثة الأولى قوة جذب كبيرة، حيث تمتلك مجتمعة 719,000 عملة BTC (بقيمة 26.91 مليار دولار)، وهو ما يمثل 86.9٪ من الإجمالي. بالمقارنة، فإن بعض منتجات ETF الأخرى تظهر أداءً نسبيًا ضعيفًا، حيث تمثل فقط 8.8٪.
من حيث حجم الأصول، هناك فقط اثنان من ETF فوري البيتكوين تجاوزت قيمتهما 100 مليار دولار. من بينهما، كان أحد ETFs في حالة خروج مستمر للمال منذ تحويله إلى ETF فوري، حتى ظهور تدفق الأموال لأول مرة في الفترة الأخيرة؛ بينما كان الآخر في حالة نمو أساسي خلال الأشهر القليلة الماضية، لكن سرعتها في التوسع قد تباطأت قليلاً أو انخفضت منذ منتصف أبريل.
باعتبارها السوق الأولى في آسيا التي تصدر ETF فوري لبيتكوين، تمتلك هونغ كونغ ثلاث ETF فوري لبيتكوين حتى الآن 4256 عملة BTC، ويبلغ حجم الأصول المدارة 270 مليون دولار، لكن ذلك يمثل فقط حوالي 0.7% من اليوم الأول لظهور ETF فوري لبيتكوين في الولايات المتحدة، ولم يظهر أي اتجاه نمو ملحوظ خلال أسبوع من الإطلاق.
تحليل تخصيص المستثمرين المؤسساتيين
وفقًا للمعلومات المعلنة، قامت العديد من المؤسسات بإدراج ETF فوري بيتكوين في محافظها الاستثمارية. تظهر البيانات أن منتج ETF معين يمتلك 207 مؤسسة ومساهمين، بينما يمتلك منتج آخر 402 مالك ومساهم مؤسسي.
من خلال تحليل بعض المؤسسات التي تشتري ETF فوري لبيتكوين، وجدنا:
الأموال المستثمرة من قبل المؤسسات المالية أكبر نسبيًا، كما أن تنوع المنتجات المتاحة لها أكثر ثراءً، ولكن نسبتها في إجمالي محفظتها الاستثمارية أقل.
البنوك حذرة في اختيار المنتجات، وتستثمر أموالاً محدودة.
في العديد من صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين الفوري، أصبحت ثلاثة منتجات تقريبًا الأنواع التجارية السائدة في السوق.
استثمرت ثلاث مؤسسات في هونغ كونغ في ETF الفوري لبيتكوين الأمريكي، وقد يكون ذلك مرتبطًا بالاختلافات في الرسوم وخلفية جهات الإيداع وغيرها من العوامل.
以下是部分机构的 استثمار情况：
اشترت شركة تداول كمي بيتكوين ETF بقيمة 13 مليار دولار، بما في ذلك العديد من المنتجات، لكن هذه الاستثمارات تشكل جزءًا صغيرًا من إجمالي استثمارات الشركة البالغ 5759 مليار دولار.
قامت شركة إدارة أصول في هونغ كونغ بالاستثمار بكثافة في عدة صناديق ETF فورية لعملة البيتكوين الأمريكية، بقيمة إجمالية تتجاوز 7400万美元، مما يشكل نسبة كبيرة من محفظتها الاستثمارية.
اشترت شركة إدارة الأصول صندوق ETF فوري بيتكوين أمريكي بقيمة تزيد عن 6834 مليون دولار، مع وجود عدة منتجات، لكنها تمثل أقل من 0.1% من إجمالي استثماراتها البالغة 617 مليار دولار.
اشترت شركة إدارة أصول في هونغ كونغ منتج ETF بقيمة حوالي 38 مليون دولار، مما يمثل 12% من محفظتها الاستثمارية.
تمتلك شركة استشارات الاستثمار منتجين من ETF، بقيمة إجمالية تقارب 3491 مليون دولار، مما يشكل نسبة كبيرة من أحدث محفظة استثمارية لها.
استثمرت شركة إدارة الأصول في منتجين من ETF، بقيمة إجمالية تزيد عن 2850 مليون دولار.
تمتلك شركة استثمار في هونغ كونغ أكثر من 2400 مليون دولار في منتج ETF، وهو أكثر من ضعف استثمارها في أسهم شركة تقنية معينة.
تدير شركة هيدج فاند في هونغ كونغ ما يقرب من 19 مليون دولار من منتج ETF معين.
تمتلك عائلة مشتركة مكتب عائلي حوالي 1650万美元 من منتج ETF، مما يشكل 5.4% من محفظتها الاستثمارية.
تمتلك منصة استثمار قيمة حوالي 1124 مليون دولار من منتج ETF معين، وتبلغ نسبته 4.4%.
تمتلك مجموعة خدمات مالية منتج ETF بقيمة حوالي 1.34 مليون دولار، وهو ما يمثل 0.58% فقط من محفظتها الاستثمارية البالغة 230 مليون دولار.
تمتلك بنك كبير منتجين من ETF، وتبلغ قيمتهما الحالية حوالي 111.3 ألف دولار.
استثمرت شركة قابضة مصرفية في منتجين من ETF، بقيمة إجمالية 577,198 دولار، والتي تمثل جزءًا صغيرًا فقط من إجمالي تقريرها.
اشترت إحدى البنوك الكبيرة في أوروبا 1,030 سهمًا من منتج ETF معين، بقيمة تقارب 40,000 دولار أمريكي. كانت هذه البنك مؤخرًا تستكشف بنشاط مجال التشفير، بالإضافة إلى تقديم خدمات العملات المشفرة، كما أنها تشارك في الاستثمارات ذات الصلة.
بشكل عام، يظهر المستثمرون المؤسساتيون اهتمامًا كبيرًا بـ بيتكوين فوري ETF، لكن معظمهم يعتبرونه جزءًا صغيرًا من محفظتهم الاستثمارية. يعكس ذلك حذر المؤسسات تجاه الأصول المشفرة، وفي الوقت نفسه يُظهر أن بيتكوين ETF يتم إدراجه تدريجيًا في الرؤية الاستثمارية السائدة.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
بيتكوين فوري ETF تستمر في جذب الأموال، والمستثمرون المؤسسيون يتخذون تخطيطًا حذرًا
تحليل حالة تطوير سوق ETF فوري بيتكوين واتجاهات استثمار المؤسسات
منذ إطلاق ETF للفوريات لبيتكوين، أظهرت قدرة قوية على جذب الاستثمارات في فترة زمنية قصيرة. مؤخرًا، مع صدور تقارير حيازة المؤسسات، بدأت مراكز المؤسسات التي تشارك في شراء ETF للفوريات لبيتكوين تظهر تدريجيًا. ستتناول هذه المقالة تطور سوق ETF للفوريات لبيتكوين، بالإضافة إلى خيارات تخصيص المؤسسات وإشارات الاستثمار.
نظرة عامة على سوق ETF عملة البيتكوين الفوري العالمي
على الصعيد العالمي، تهيمن الولايات المتحدة على سوق ETF العملات الرقمية الفورية للبيتكوين. تشير البيانات إلى أنه اعتبارًا من 7 مايو، تمتلك الولايات المتحدة 827321 قطعة من BTC بعد 4 أشهر من إطلاق ETF العملات الرقمية الفورية للبيتكوين، بقيمة تقارب 52.1 مليار دولار، مما يمثل 89.5% من حصة السوق العالمية.
ومع ذلك، فإن سرعة تدفق الأموال تظهر بعض التغييرات. تركّز تدفق الأموال في ETF الفوري لبيتكوين في الولايات المتحدة بشكل رئيسي خلال الشهرين الأولين بعد الإدراج، وبلغ ذروته في منتصف مارس عند 83.6 ألف عملة بِت، ثم بدأ يظهر اتجاه انخفاض طفيف شهريًا.
من بين 11 صندوق ETF فوري بيتكوين في الولايات المتحدة، تظهر المنتجات الثلاثة الأولى قوة جذب كبيرة، حيث تمتلك مجتمعة 719,000 عملة BTC (بقيمة 26.91 مليار دولار)، وهو ما يمثل 86.9٪ من الإجمالي. بالمقارنة، فإن بعض منتجات ETF الأخرى تظهر أداءً نسبيًا ضعيفًا، حيث تمثل فقط 8.8٪.
من حيث حجم الأصول، هناك فقط اثنان من ETF فوري البيتكوين تجاوزت قيمتهما 100 مليار دولار. من بينهما، كان أحد ETFs في حالة خروج مستمر للمال منذ تحويله إلى ETF فوري، حتى ظهور تدفق الأموال لأول مرة في الفترة الأخيرة؛ بينما كان الآخر في حالة نمو أساسي خلال الأشهر القليلة الماضية، لكن سرعتها في التوسع قد تباطأت قليلاً أو انخفضت منذ منتصف أبريل.
باعتبارها السوق الأولى في آسيا التي تصدر ETF فوري لبيتكوين، تمتلك هونغ كونغ ثلاث ETF فوري لبيتكوين حتى الآن 4256 عملة BTC، ويبلغ حجم الأصول المدارة 270 مليون دولار، لكن ذلك يمثل فقط حوالي 0.7% من اليوم الأول لظهور ETF فوري لبيتكوين في الولايات المتحدة، ولم يظهر أي اتجاه نمو ملحوظ خلال أسبوع من الإطلاق.
تحليل تخصيص المستثمرين المؤسساتيين
وفقًا للمعلومات المعلنة، قامت العديد من المؤسسات بإدراج ETF فوري بيتكوين في محافظها الاستثمارية. تظهر البيانات أن منتج ETF معين يمتلك 207 مؤسسة ومساهمين، بينما يمتلك منتج آخر 402 مالك ومساهم مؤسسي.
من خلال تحليل بعض المؤسسات التي تشتري ETF فوري لبيتكوين، وجدنا:
以下是部分机构的 استثمار情况：
اشترت شركة تداول كمي بيتكوين ETF بقيمة 13 مليار دولار، بما في ذلك العديد من المنتجات، لكن هذه الاستثمارات تشكل جزءًا صغيرًا من إجمالي استثمارات الشركة البالغ 5759 مليار دولار.
قامت شركة إدارة أصول في هونغ كونغ بالاستثمار بكثافة في عدة صناديق ETF فورية لعملة البيتكوين الأمريكية، بقيمة إجمالية تتجاوز 7400万美元، مما يشكل نسبة كبيرة من محفظتها الاستثمارية.
اشترت شركة إدارة الأصول صندوق ETF فوري بيتكوين أمريكي بقيمة تزيد عن 6834 مليون دولار، مع وجود عدة منتجات، لكنها تمثل أقل من 0.1% من إجمالي استثماراتها البالغة 617 مليار دولار.
اشترت شركة إدارة أصول في هونغ كونغ منتج ETF بقيمة حوالي 38 مليون دولار، مما يمثل 12% من محفظتها الاستثمارية.
تمتلك شركة استشارات الاستثمار منتجين من ETF، بقيمة إجمالية تقارب 3491 مليون دولار، مما يشكل نسبة كبيرة من أحدث محفظة استثمارية لها.
استثمرت شركة إدارة الأصول في منتجين من ETF، بقيمة إجمالية تزيد عن 2850 مليون دولار.
تمتلك شركة استثمار في هونغ كونغ أكثر من 2400 مليون دولار في منتج ETF، وهو أكثر من ضعف استثمارها في أسهم شركة تقنية معينة.
تدير شركة هيدج فاند في هونغ كونغ ما يقرب من 19 مليون دولار من منتج ETF معين.
تمتلك عائلة مشتركة مكتب عائلي حوالي 1650万美元 من منتج ETF، مما يشكل 5.4% من محفظتها الاستثمارية.
تمتلك منصة استثمار قيمة حوالي 1124 مليون دولار من منتج ETF معين، وتبلغ نسبته 4.4%.
تمتلك مجموعة خدمات مالية منتج ETF بقيمة حوالي 1.34 مليون دولار، وهو ما يمثل 0.58% فقط من محفظتها الاستثمارية البالغة 230 مليون دولار.
تمتلك بنك كبير منتجين من ETF، وتبلغ قيمتهما الحالية حوالي 111.3 ألف دولار.
استثمرت شركة قابضة مصرفية في منتجين من ETF، بقيمة إجمالية 577,198 دولار، والتي تمثل جزءًا صغيرًا فقط من إجمالي تقريرها.
اشترت إحدى البنوك الكبيرة في أوروبا 1,030 سهمًا من منتج ETF معين، بقيمة تقارب 40,000 دولار أمريكي. كانت هذه البنك مؤخرًا تستكشف بنشاط مجال التشفير، بالإضافة إلى تقديم خدمات العملات المشفرة، كما أنها تشارك في الاستثمارات ذات الصلة.
بشكل عام، يظهر المستثمرون المؤسساتيون اهتمامًا كبيرًا بـ بيتكوين فوري ETF، لكن معظمهم يعتبرونه جزءًا صغيرًا من محفظتهم الاستثمارية. يعكس ذلك حذر المؤسسات تجاه الأصول المشفرة، وفي الوقت نفسه يُظهر أن بيتكوين ETF يتم إدراجه تدريجيًا في الرؤية الاستثمارية السائدة.