预言机:Web3的关键基础设施

近期,随着Vitalik在文章中提到"终极预言机"的问题,预言机再次成为加密社区关注的焦点。目前,预言机在保险、金融、随机预测、物联网等多个领域都发挥着不可替代的作用。只要链下数据仍具价值,预言机这类中间件就将在Web3生态中持续发挥关键作用。主要体现在以下几个方面:

• 随着Web3生态系统的不断发展,dapp和平台数量增加将推动对预言机调用数据源和API需求的增长。未来,尤其是去中心化交易所可能会整合多个预言机(通常以一个为主要数据来源,1-2个作为备份),以获取链下元数据,避免单个预言机故障造成不可承受的损失。

• 投资机会方面,虽然短期内难以打破Chainlink在传统DeFi数据喂价领域的垄断地位,但剩余约10%的市场仍存在竞争空间。此外,L2、信用、NFT、DID等细分领域也出现了值得关注的创新协议和叙事。

• 从增量市场需求以及L2/ZK和新兴场景来看,预言机赛道长远来看不可能被单一玩家垄断。链下计算场景、NFT等非标准化链上资产定价,以及与AI/ML的深度结合等方向仍有巨大的发展潜力和市场空间有待探索。

预言机概念与分类

预言机是为区块链项目提供可信链下数据服务的中间件。我们需要预言机的主要原因是当前区块链本身产生的信任还不足以支持上层应用的所有需求,因此需要预言机注入更多信任。

预言机可以根据形式分为软件预言机和硬件预言机:

• 软件预言机:提供API/SDK等服务,帮助协议访问和传输第三方服务器数据。
• 硬件预言机:主要用于物联网,如电子传感器和数据收集器。

根据数据来源,可分为中心化预言机和去中心化预言机:

• 中心化预言机:通常只集成单个可信第三方提供数据,优势是可防止数据篡改,劣势是存在单点失效风险。
• 去中心化预言机:从多个外部来源获取数据,更可靠且无需信任。

去中心化预言机由于具备多节点和交叉引用过程,通常被认为比中心化预言机更值得信赖和安全。大多数DeFi应用都采用Chainlink等第三方去中心化预言机,而非自建简单的中心化预言机。

预言机应用场景

预言机在DeFi、NFT、GameFi、社交、DAO、跨链等多个场景都有广泛应用:

• DeFi:提供价格喂价、公平排序等服务
• NFT:社区空投、价格喂价等
• GameFi:游戏内随机场景生成
• 社交/DAO:用户图谱、社区空投、治理等
• 跨链:跨链信息和资产转移

预言机赛道图谱

可从三个维度对预言机进行分类:

1. 具体功能:DeFi预言机、信用预言机、NFT预言机、身份(DID)预言机等。

2. 数据来源:第一方预言机、第三方预言机、多方预言机。

3. 数据处理方式:基于博弈论、基于声誉、基于质押、基于密码学、基于聚合等。

预言机投资机会

1. 传统DeFi数据喂价领域,短期内难以打破Chainlink垄断,但剩余10%左右市场仍存在第二名竞争空间:

• 共识机制创新,如基于博弈论结合PoS/PoW,或DAO委员会形式
• 功能性价比大幅提升,如喂价成本显著降低

2. 细分领域预言机有潜在机会:

• L2预言机:关注低延迟和安全性,适合高频衍生品交易
• 信用预言机:结合链上信用扩张理论,可能在下一周期引爆
• NFT预言机:twap定价或AI/ML结合的链下计算估值
• DID身份预言机:长期具有高价值,但目前多为中心化方案

3. 案例分析:

• Redstone(DeFi预言机):数据永久存储在Arweave,喂价成本低
• HyperOracle(L2预言机):基于ZK证明,提供独特的zkAutomation服务
• CanDID(DID预言机):MPC反女巫,ZK隐私加密提供身份信息
• CreDA(信用预言机):多链活动AI评估,集成链下信用评级
• Upshot(NFT预言机):实时NFT估值,提供GMI钱包分级指数

总的来说,预言机在未来仍将是加密行业的关键基础设施。链下计算、非标资产定价、AI/ML结合等方向蕴含巨大发展潜力和市场空间,值得持续关注。