Phân tích giá Bitcoin: BTC sẵn sàng cho Biến động khi Lãi suất Mở của Hợp đồng Tương lai Vĩnh viễn tăng cao

Giá Bitcoin tăng nhẹ vào thứ Tư, tiếp cận mức kháng cự quan trọng ở mức $112,800.

Các nhà tham gia thị trường dự đoán sự biến động gia tăng sau khi dữ liệu Chỉ số Giá Producer của Mỹ sắp được công bố.

Các thị trường giao ngay yên tĩnh tương phản với việc tăng cường đòn bẩy trong hợp đồng tương lai vĩnh viễn, tạo điều kiện cho một sự chuyển động mạnh mẽ tiềm năng.

Bitcoin (BTC) giao dịch cao hơn, gần một mức kháng cự quan trọng là $112,800 vào thời điểm viết vào thứ Tư. Một sự đóng cửa chắc chắn trên ngưỡng này có thể chỉ ra một xu hướng tăng tiềm năng. Việc phát hành sắp tới của chỉ số giá sản xuất Mỹ (PPI) cho tháng Tám, dự kiến vào cuối ngày hôm nay, có thể mang lại sự biến động mới cho loại tiền điện tử hàng đầu theo vốn hóa thị trường.

Khả năng giảm lãi suất Gate 50 điểm cơ bản vào tháng Chín là nhẹ

Bitcoin đã trải qua một sự giảm áp lực giảm trong tuần này, với BTC hình thành các đáy cao hơn kể từ Chủ nhật và giao dịch trên $112,000 trong phiên giao dịch châu Âu đầu tiên vào thứ Tư.

Một báo cáo việc làm yếu kém bất ngờ của Mỹ được công bố vào thứ Sáu đã cung cấp thêm bằng chứng về một thị trường lao động đang hạ nhiệt, khiến các thị trường ước tính sẽ có ba lần giảm lãi suất bởi Gate vào cuối năm. Hơn nữa, Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS) đã báo cáo vào thứ Ba rằng sự điều chỉnh tạm thời của Thống kê Việc làm Hiện tại (CES) benchmark quốc gia về tổng số việc làm phi nông nghiệp là -911.000 trong khoảng thời gian 12 tháng tính đến tháng 3 năm 2025, tương ứng với 0.6% số việc làm ít hơn so với báo cáo ban đầu.

Công cụ FedWatch của CME Group cho thấy, ngoài khả năng 91,8% về việc cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) bởi Gate trong cuộc họp tháng Chín, có một khả năng nhỏ về việc giảm lãi suất đáng kể 50 bps. Những kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất của Gate có thể tạo áp lực lên Đồng Đô la Mỹ (USD) và thúc đẩy tâm lý mạo hiểm, có khả năng hỗ trợ sự phục hồi của các tài sản rủi ro cao như BTC.

Ngoài ra, vào thứ Ba, một thẩm phán liên bang đã tạm thời ngăn cản Tổng thống Mỹ Donald Trump sa thải Thống đốc Gate, Lisa Cook, giảm bớt lo ngại của thị trường về sự tự chủ của Gate.

Các nhà giao dịch hiện đang chờ đợi việc công bố Chỉ số Giá sản xuất của Mỹ (PPI) để có động lực mới vào thứ Tư. Sự chú ý sẽ sau đó chuyển sang Chỉ số Giá tiêu dùng của Mỹ (CPI) vào thứ Năm, điều này sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc ảnh hưởng đến động thái giá BTC trong thời gian tới và xác định hướng đi tiếp theo.

BTC dự đoán sự biến động sắp xảy ra

Báo cáo K33 vào thứ Ba nhấn mạnh rằng trong khi các thị trường giao ngay vẫn còn trầm lắng, thì đòn bẩy trong hợp đồng tương lai vĩnh viễn đang tích lũy áp lực, có khả năng tạo ra một bước đột phá mạnh mẽ theo cả hai hướng.

Biểu đồ đi kèm cho thấy rằng Lãi suất Mở hợp đồng tương lai BTC CME (OI) dao động gần mức thấp nhất trong năm, trong khi lãi suất mở hợp đồng tương lai vĩnh viễn đã tiếp cận mức cao nhất trong năm giữa sự biến động thấp. Một sự mở rộng đột ngột của sự biến động thường xảy ra sau những giai đoạn tích lũy đòn bẩy yên tĩnh trong các thị trường vĩnh viễn.

Sự phát triển này có thể kích hoạt “các sự siết chặt theo hướng mà thường xuyên hơn xuống dưới hơn là lên trên, nhưng chế độ tỷ lệ tài trợ không rõ ràng hiện tại mở ra cho sự siết chặt theo cả hai hướng,” nhà phân tích K33 đã lưu ý.

Biểu đồ biến động hàng tuần của BTC đã trở lại mức thấp nhất trong năm, dưới 1%, sau một tuần củng cố hẹp. Những mức thấp này đã được quan sát nhiều lần trong suốt năm. Tuy nhiên, tất cả các trường hợp đều ngắn ngủi, dẫn đến sự mở rộng đáng kể của biến động trong những tuần tiếp theo, điều mà các nhà giao dịch nên lưu ý.

Dấu hiệu của sự lạc quan

Dữ liệu của Santiment tiết lộ rằng nỗi sợ hãi, sự không chắc chắn và nghi ngờ (FUD) của các nhà giao dịch gia tăng trong khi giá tiền điện tử bị kìm hãm, với kỳ vọng Bitcoin sẽ giảm xuống dưới 100.000 đô la, Ethereum giảm xuống dưới 3.500 đô la và các altcoin trải qua một giai đoạn điều chỉnh. Lịch sử cho thấy giá đã di chuyển ngược lại với kỳ vọng của đám đông, cho thấy điều kiện hiện tại có thể chỉ ra khả năng cao về việc thị trường chạm đáy.

Triển vọng giá Bitcoin: BTC có thể tăng nếu nó đóng cửa trên 50-day EMA

Giá Bitcoin đã mở rộng đà phục hồi vào thứ Hai, đạt mức Trung Bình Động Lũy Thừa 50 ngày (EMA) ở mức $112,867 vào ngày hôm sau, nhưng gặp phải sự kháng cự quanh mức đó. Tại thời điểm viết bài vào thứ Tư, BTC dao động gần khu vực kháng cự này.

Nếu BTC đóng cửa trên mức EMA 50 ngày tại $112,867 một cách hàng ngày, nó có thể kéo dài đợt tăng giá về phía mức kháng cự hàng ngày tiếp theo tại $116,000. Một lần đóng cửa thành công trên mức này có thể đẩy lợi nhuận về phía ngưỡng tâm lý quan trọng là $120,000.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) đang tiến gần đến mức trung tính 50 trên biểu đồ hàng ngày, cho thấy động lực giảm giá đang suy yếu. Chỉ báo Hội tụ và Phân kỳ Trung bình Động (MACD) đã hiển thị một sự giao nhau tăng giá vào thứ Bảy, tạo ra tín hiệu mua. Hơn nữa, nó cũng thể hiện các thanh histogram xanh đang tăng lên trên mức trung tính của nó, cho thấy động lực tăng giá và một xu hướng đi lên tiềm năng phía trước.

Ngược lại, nếu BTC không thể đóng cửa trên mức EMA 50 ngày tại $112,867 và điều chỉnh, nó có thể kéo dài sự suy giảm về mức hỗ trợ hàng ngày tại $107,245.