Hình thức «Cờ đuôi nheo» trong giao dịch tiền điện tử: nó là gì và làm thế nào để sử dụng nó?

Mẫu hình "cờ" là một hình thức củng cố, thuộc vào loại tiếp diễn xu hướng. Nó hình thành trong các khoảng thời gian ngắn hơn so với một số mẫu đồ họa khác và thường được quan sát trong điều kiện giao dịch tích cực hơn. Thông thường, cờ hình thành khoảng giữa xu hướng đang phát triển. Sự bứt phá của cờ là tín hiệu để vào vị thế theo hướng xu hướng chiếm ưu thế.

Trong bài viết này, chúng ta sẽ xem xét cách nhận diện và áp dụng hình dạng cờ, những chiến lược giao dịch nào nên sử dụng khi nó xuất hiện, cũng như so sánh cờ với những mô hình đồ thị phổ biến khác.

Bản chất của mẫu «cờ»

Hình dạng «cờ» là một mô hình tiếp diễn xu hướng, có thể quan sát thấy cả trên thị trường tăng và thị trường giảm. Nó hình thành sau một chuyển động giá mạnh mẽ lên hoặc xuống, khi các báo giá bắt đầu dao động trong một phạm vi thu hẹp, tạo thành một tam giác đối xứng nhỏ. Thường thì điều này xảy ra ở giữa chuyển động giá, báo hiệu sự bắt đầu của nửa sau của xu hướng.

Đây là một mẫu khá phổ biến, có thể xuất hiện với tần suất tương đối cao trên các khung thời gian khác nhau, nhưng thường gặp nhất trên các biểu đồ ngắn hạn. Cờ đuôi nheo có sự tương đồng với các mẫu cờ, vì cả hai đều có sự gia tăng đột ngột trước khi hình thành "cán cờ" trước giai đoạn tích lũy. Ranh giới của cờ đuôi nheo được xác định bởi hai đường xu hướng: đường trên, nối các đỉnh địa phương, hướng xuống, trong khi đường dưới, đi qua các đáy, hướng lên. Những đường này giao nhau tại đỉnh của tam giác, tạo thành một mũi nhọn ngang.

Hình thành «cột cờ»

Để hình thành một cờ hiệu đúng, cần phải có một sự tăng trưởng nhanh chóng và dốc đứng (trên thị trường bò ) hoặc một sự giảm giá đột ngột và dốc đứng (trên thị trường gấu ). Cần quan sát các dấu hiệu của việc mua bán tích cực (để có cờ hiệu bò )hoặc bán (để có cờ hiệu gấu )với khối lượng giao dịch tăng trước khi hình thành hình dạng cờ hiệu.

Sự đột phá của cờ

Sự bứt phá thường xảy ra theo hướng của xu hướng đã có trước khi hình thành cờ hiệu. Độ mạnh của xu hướng trước đó là một chỉ báo quan trọng về những gì nên mong đợi sau khi giá vượt ra ngoài hình dạng. Những xu hướng mạnh mẽ hơn, được quan sát trước khi hình thành cờ hiệu, thường dẫn đến những chuyển động mạnh mẽ hơn sau đó.

Cờ truyền thống thường được hình thành trong vòng một đến hai tuần, tối đa là ba tuần. Nếu việc hình thành kéo dài, nó có thể biến thành một hình dáng lớn hơn, chẳng hạn như tam giác đối xứng, hoặc dẫn đến sự bứt phá giả. Sự bứt phá giả xảy ra khi giá di chuyển theo hướng ngược lại với dự đoán.

Trong giai đoạn hình thành cờ, khối lượng giao dịch phải giảm. Tuy nhiên, sau khi bứt phá, khối lượng phải tăng mạnh, phản ánh sự phấn khởi của người mua hoặc người bán và tiềm năng của chuyển động bền vững lên hoặc xuống. Chính giai đoạn bứt phá kéo dài làm cho mẫu hình này trở nên hấp dẫn đối với các nhà giao dịch.

So sánh cờ và mũi nhọn

Mô hình cờ được sử dụng như một mẫu tiếp diễn xu hướng, trong khi mô hình chiếc nêm có thể hoạt động như một mẫu tiếp diễn cũng như đảo chiều xu hướng. Hơn nữa, mô hình chiếc nêm không nhất thiết phải có "cán cờ" - chỉ cần có xu hướng trước đó.

Vương miện vs hình tam giác đối xứng

Cả cờ và tam giác đối xứng đều là mô hình tiếp diễn xu hướng và có điểm chung là cả hai đều có hình dạng của một tam giác đối xứng. Sự khác biệt chính là kích thước của tam giác cờ nhỏ hơn so với tam giác đối xứng. Hơn nữa, cờ phải được dẫn trước bởi một xu hướng mạnh mẽ, trong khi tam giác đối xứng có thể hình thành trong bất kỳ xu hướng bền vững nào.

Sự khác biệt giữa cờ hiệu và cờ

Cờ và biểu ngữ được coi là mô hình tiếp diễn xu hướng và bao gồm giai đoạn tích lũy. Điểm khác biệt chính nằm ở hình dạng tích lũy sau "cán cờ", như đã đề cập ở trên.

Chiến lược giao dịch theo mẫu "cờ"

Giao dịch theo cờ được thực hiện khi phá vỡ theo hướng xu hướng. Tuy nhiên, có một số chiến lược vào thị trường mà bạn có thể sử dụng để theo dõi xu hướng.

1. Tùy thuộc vào việc đó là cờ bò hay cờ gấu, hãy vào thị trường khi có sự bứt phá ban đầu khỏi đường biên theo hướng của xu hướng.

2. Vào lệnh khi phá vỡ mức cao nhất hoặc thấp nhất của cờ.

3. Vào thị trường khi có sự điều chỉnh đầu tiên và sau đó tiếp tục xu hướng sau khi có sự bứt phá ban đầu.

Mức độ di chuyển mục tiêu được xác định bằng cách đo khoảng cách từ đầu "cán cờ" đến đỉnh (trên thị trường bò ) hoặc đáy (trên thị trường gấu ) cho đến khi hình thành cờ. Sự đo đạc phải bắt đầu từ thời điểm khi chuyển động mạnh phá vỡ mức kháng cự hoặc hỗ trợ. Khoảng cách được đo đến biên trên hoặc biên dưới của cờ tùy thuộc vào hướng của xu hướng.

Trong ví dụ tiếp theo, chúng ta sẽ xem xét điểm vào lệnh kinh điển khi phá vỡ mô hình cờ gấu. "Cán cờ" được đo từ điểm phá vỡ ở mức $6.48 (1) đến đáy của cờ ở mức $5.68, tạo ra một sự giảm giá là $0.80. Sau đó, chúng ta trừ $0.80 từ mức phá vỡ $5.98 (2) để có được mức mục tiêu $5.18 (3). Lệnh dừng lỗ ban đầu được đặt ngay trên đường kháng cự của xu hướng để hạn chế tổn thất tiềm năng. Đối với các mô hình cờ bò, lệnh dừng nên được đặt dưới đường hỗ trợ.

Hình dạng của cờ hiệu có đáng tin cậy không?

John Murphy, tác giả của cuốn sách kinh điển về phân tích kỹ thuật "Phân tích kỹ thuật các thị trường tài chính", khẳng định rằng hình dạng cờ là một trong những mô hình tiếp diễn xu hướng đáng tin cậy nhất trong phân tích kỹ thuật. Tuy nhiên, nghiên cứu của Thomas N. Bulkowski, được mô tả trong cuốn sách "Từ điển các mô hình đồ thị", đã chỉ ra rằng nó kém đáng tin cậy hơn so với một số mô hình khác.

Bulkovski đã phân tích hiệu quả của hơn 1600 mẫu cờ, được xác định theo các tham số nhất định, về sự nhất quán của chúng. Ông phát hiện ra rằng tỷ lệ các đột phá sai cho cả xu hướng tăng và giảm là 54% cho mỗi hướng, trong khi chuyển động trung bình sau tín hiệu khoảng 6.5% (chuyển động ban đầu). Tại thời điểm này, xác suất thành công là 35% cho các chuyển động đi lên và 32% cho các chuyển động đi xuống. Chắc chắn rằng phân tích được đưa ra xác nhận tầm quan trọng của việc quản lý rủi ro chủ động để giao dịch thành công, vì các mô hình thường không đáp ứng được kỳ vọng.

Cần lưu ý rằng kết quả về cờ hiệu có thể bị đánh giá thấp hơn một chút, vì Bulkovski chỉ ra rằng các bài kiểm tra chỉ xem xét những biến động giá ngắn hạn, chứ không phải sự di chuyển từ đột phá đến mức tối đa hoặc tối thiểu có thể, như ông đã làm với các mô hình khác. Có thể giả định rằng kết quả có thể được cải thiện nếu tính đến các biến động lớn hơn.

Các nhà giao dịch thường sử dụng cờ hiệu kết hợp với các phương pháp phân tích kỹ thuật khác để nâng cao hiệu quả trong việc ra quyết định và tăng cơ hội thành công.

Cờ bò là gì?

Cờ bò hình thành trong khuôn khổ xu hướng tăng và bắt đầu bằng một sự tăng mạnh và dốc, được gọi là "cán cờ". Sau đó là một khoảng thời gian hợp nhất ngắn, hình thành cờ hoặc tam giác đối xứng nhỏ. Cờ bò được hình thành khi giá ở trạng thái cân bằng tạm thời, trước khi tiếp tục tăng lên các mức cao hơn.

Cờ gấu là gì?

Cờ gấu được quan sát trong xu hướng giảm và bắt đầu với sự sụt giảm đột ngột, dốc đứng, tạo thành "cán cờ". Sau đó là một khoảng thời gian ngắn củng cố với sự hình thành của cờ. Cờ gấu được hình thành khi giá ở trong trạng thái ổn định tạm thời, trước khi tiếp tục giảm. Khi giá phá vỡ dưới giới hạn dưới, tín hiệu gấu xuất hiện để mở vị thế bán.

Sự khác biệt giữa cờ bò và cờ gấu

Mặc dù có sự khác biệt, nhưng cùng một cách tiếp cận có thể được áp dụng cho cả cờ bò và cờ gấu trong giao dịch. Sự khác biệt duy nhất là bạn mở vị thế dài khi có cờ bò và vị thế ngắn khi có cờ gấu.

Kết luận

Hình dạng cờ trong phân tích kỹ thuật được coi là một mô hình tiếp diễn xu hướng, vì dự kiến rằng sự phá vỡ sẽ xảy ra theo hướng của xu hướng chiếm ưu thế. Đây là một trong những mẫu có thời gian hình thành ngắn hơn, vì nó kết thúc trong vòng ba tuần hoặc ít hơn. Điều này có nghĩa là sự phá vỡ ( hoặc sự thất bại của mẫu ) phải xảy ra trước khi hết thời gian ba tuần. Yếu tố chính quyết định sự thành công của cờ là bản chất của xu hướng trước đó. Nên mong đợi một động thái mạnh mẽ và dốc đứng trước khi bắt đầu giai đoạn hợp nhất, vì hoạt động giao dịch tích cực quan sát thấy trước khi hình thành cờ có thể sẽ tiếp tục và sau khi phá vỡ.