PnL: Her kripto trader'ın hakim olması gereken ölçüt

Gerçekten işlemlerinde ne kadar kazandığını veya kaybettiğini biliyor musun? Birçok trader, PnL'nin ne anlama geldiğini anlamadan sayılar arasında kayboluyor (Zararlar ve Kazançlar). İşte gerçek: bunu hesaplamak için net bir yol olmadan, körlemesine işlem yapıyorsun.

Kripto PnL'nin ABC'si

PnL, ödediğin ile şimdi ne kadar değerli olduğun arasındaki farktır. Kolay gibi görünüyor, ama bazı püf noktaları var:

MTM (Piyasa Değeri)

Bu, varlığınızın mevcut piyasa fiyatındaki değeridir. Basit bir örnek: eğer dün ETH'yi $1,950'ye satın aldıysanız ve bugün $1,970 değerindeyse, PnL'iniz +$20'dir. Eğer $1,900'e düştüyse, -$50'dir.

Gerçekleştirildi vs Gerçekleştirilmedi

• Gerçekleşti: Pozisyonunu kapatırsın ve kar/zararı nakde çevirirsin. $70 'den aldığın DOT'u $105 'e sattın = $35 kar.
• Gerçekleştirilmedi: Hâlâ açık bir pozisyona sahipsin. BTC'n $1,900 (giriş fiyatı)'den $1,600 (mevcut fiyat)'e düştü, kağıt üzerinde $300 kaybın var, ama satmadın.

PnL'nizi Hesaplama Yöntemleri

Üç ana şekil vardır:

1. FIFO (Önce giren, önce çıkar) İlk satın alma fiyatını kullanıyorsun.

• Bob, 1 ETH'yi $1,100'a satın aldı, sonra diğerini $800'a aldı. 1'ini $1,200'a sattı.
• PnL = $1,200 - $1,100 = +$100

2. LIFO (Son girer, ilk çıkar) Son son son son son son son

• Aynı örnek: PnL = $1,200 - $800 = +$400

3. Ağırlıklı ortalama maliyet Tüm satın alma fiyatlarınızın ortalamasını alırsınız.

• Alice 1 BTC'yi $1,500'e ve diğerini $2,000'e satın aldı (ortalama maliyet: $1,750). $2,400'e sattı.
• PnL = $2,400 - $1,750 = +$650

Birçok kişinin unuttuğu şey

YTD (Yıla kadar): Ocak ayından bugüne kadar kazançlarınızı/zararlarınızı ölçer. Eğer 2023'ü $1,000 ile ADA'da başladıysanız ve $1,600 ile bitiriyorsanız, kazancınız $600'dır.

Yüzde kazancı: PnL'i maliyete böleriz ve 100 ile çarparız. Eğer $300'lik bir yatırımda $90 kazandıysanız, bu %30'luk bir geri dönüş.

Sürekli sözleşmeler: Burada gerçekleştirilen PnL ile gerçekleştirilmemiş PnL'i toplamalısın. İpucu: açık pozisyonu korumak için bakım marjı (minimum teminat).

Eksik Olan Tavsiye

Gerçek hayatta, kimse bunu manuel olarak hesaplamaz. Kullan:

• Özel hesap tabloları
• Otomatik ticaret botları
• Borsa araçları

Çünkü PnL hesaplanırken komisyonlar, vergiler ve finansman ücretleri çıkarılmalıdır. Buradaki örnekler basitleştirilmiştir.

Önemli: Açık ve kapalı pozisyonlarınızı düzenli olarak analiz edin. Eğer 10 DOT'u $70 'den alır ve $100'e satarsanız, $300 kazandınız. Bunu disiplinle yapın ve her işlemi anlayın. Bu sizi bir trader yapar, sadece bir spekülatör değil.