Поток распродаж на Уолл-стрит распространяется: американские акции падают более чем на 1% во всех секторах, серебро обвалилось почти на 20%, биткойн подвергся «кровавой распродаже»

В четверг, 5 февраля по восточноамериканскому времени, резко усилились настроения на безопасность, началась паника на Уолл-стрит из-за искусственного интеллекта, американский рынок перешел от ротации к массовому падению, все три основных индекса снизились более чем на 1%, а Nasdaq потерял три дня подряд. Драгоценные металлы снова значительно скорректировались, спотовая серебро рухнула почти на 20%, биткойн подвергся «кровавой бане», достигнув отметки в 60 000 долларов. Самые горячие торговые темы на Уолл-стрит за последнее время полностью остыли.

【Индексы американского рынка】

По итогам закрытия, индекс S&P 500 снизился на 1,23%, до 6798,40 пункта; индекс Dow Jones — на 1,20%, до 48908,72 пункта; индекс Nasdaq — на 1,59%, до 22540,59 пункта, что стало самым серьезным трехдневным распродажей с апреля прошлого года.

Паника на Уолл-стрит усилилась из-за акций программного обеспечения, связанных с ИИ, отчасти из-за слабости рынка труда в США: количество вакансий в декабре снизилось до минимального уровня за последние 2020 год, а число увольнений в январе достигло максимума с 2009 года. Эти данные подорвали основы стратегии «экономической устойчивости» и заставили рынки переоценить прибыльность компаний и инвестиционные расходы.

Но это скорее «идеальный шторм» для начала коррекции, когда все плохое собрано вместе.

С момента назначения ястребиного председателя ФРС в прошлую пятницу и до вспышки паники по поводу ИИ на этой неделе, а также из-за огромных прогнозов Google и Amazon, усиливающих опасения инвесторов, стоимость золота и серебра скорректировалась, и при росте рисков рынок обязательно «взрывается».

Промышленность программного обеспечения на американском рынке уже восьмой день подряд подвергается распродажам, аналитик UBS Аарон Нордвик предупреждает, что «этот сектор сталкивается с неразрешимой угрозой для выживания».

Кажется, что биткойн — наиболее «невиновная» жертва этой распродажи: за один день он упал на 12%, достигнув примерно 64 000 долларов, что почти на 50% ниже пика в октябре прошлого года, что стало самым резким падением с момента события FTX. За последние 24 часа было ликвидировано более 300 000 трейдеров, и этот спад превратился из эмоциональной коррекции в типичный процесс де-левериджа, что поставило биткойн на третье место по уровню перепроданности в истории. Аналитики считают, что по отношению к цене золота, соотношение биткойна к золоту уже приблизилось к уровню поддержки.

Что касается значительной коррекции драгоценных металлов, аналитики считают, что после бурного роста и эпической распродажи в прошлую пятницу, внутри рынка сохраняется кризис ликвидности и корректировка позиций, а паника даже превзошла традиционные логики уклонения от рисков.

В целом, по мнению аналитиков, текущие падения отражают опасения рынка: самые популярные акции и такие активы, как золото, ранее росли слишком быстро и должны были пройти «очистку». Это своего рода «перезагрузка». Моментум, возможно, уже исчерпан.

【Облигации США】

Настроения на безопасность усилились, доходность американских облигаций снизилась: доходность 10-летних облигаций закрылась на уровне 4,17%, а доходность двухлетних — на уровне 3,455%, что чувствительно к политике ФРС.

【Горячие акции】

В числе популярных акций: Nvidia — минус 1,37%, Apple — минус 0,21%, Google C — минус 0,60%, Google A — минус 0,54%, Microsoft — минус 4,95%, Amazon — минус 4,42%, TSMC — плюс 1,40%, Meta — плюс 0,18%, Tesla — минус 2,17%, Semtech — минус 3,84%, Intel — минус 0,74%.

Важные новости: в четверг сообщается, что из-за ограниченного запаса памяти руководство Nvidia в конце прошлого года решило отложить выпуск графических карт RTX 50 серии Super, запланированный на январь на выставке CES, и сосредоточиться на производстве чипов для ИИ.

В четвертом квартале Amazon показала сильный рост продаж по сравнению с ожиданиями Уолл-стрит, а в этом году компания планирует значительно увеличить инвестиции в ИИ — это превзошло все ожидания аналитиков.

【Глобальные индексы】

В Европе: индекс FTSE 100 снизился на 0,90%, до 10309 пунктов; индекс CAC 40 — на 0,29%, до 8238 пунктов; индекс DAX — на 0,46%, до 24491 пункта.

В Азии: индекс Hang Seng вырос на 0,14%, до 26885 пунктов; индекс H-share — на 0,50%, до 9093 пункта; индекс Nikkei 225 снизился на 0,88%, до 53818 пунктов.

【Китайские индексы】

5 февраля, по итогам ночных торгов, фьючерсы на индекс Hang Seng Tech выросли на 0,76%, индекс Nasdaq China Golden Dragon — на 0,90%, индекс FTSE China A50 — снизился на 0,08%.

【Китайские акции】

В числе популярных китайских акций: Tencent — плюс 0,09%, Alibaba — минус 0,89%, Pinduoduo — минус 0,60%, NetEase — минус 0,91%, Baidu — плюс 0,73%, Ctrip — минус 0,07%, Li Auto — плюс 2,60%, Xpeng — плюс 0,66%, NIO — плюс 6,08%.

【Валюты и товары】

В четверг долларовый индекс стабильно держится, достигнув в течение дня почти 98, что стало новым двухнедельным максимумом, и завершил день ростом на 0,21%, до 97,824.

Драгоценные металлы сильно упали: спотовое золото после открытия резко рухнуло и временно опустилось ниже 4800 долларов, затем отскочило более чем на 100 долларов, но в американской сессии продолжило колебаться и снова пробило уровень 4800, в итоге потеряв 4,66%, закрывшись на уровне 4775,78 долларов за унцию; спотовая серебро в азиатской сессии упала на 10 долларов, затем колебалась, а в американской сессии продолжила снижение и опустилась около 70 долларов, в итоге потеряв почти 1%, закрывшись на 70,453 долларов за унцию. В утренние часы продажа продолжилась, и цена опустилась ниже 70 долларов.

Из-за соглашения США и Ирана о проведении переговоров в Омане в пятницу, опасения по поводу поставок иранской нефти снизились, и нефть упала более чем на 2%. WTI — на 3,25%, до 63,02 долларов за баррель; Brent — на 3,08%, до 67,32 долларов за баррель.

【Ключевые новости】

Паника распространяется, продажи вызывают новые распродажи

Тревога в технологическом секторе вызывает цепную реакцию распродаж, рынок переходит от оптимизма к осторожности по поводу ИИ. Акции программного обеспечения и чипов резко падают, затрагивая глобальные активы и создавая обратную связь. Основной причиной изменения настроений является восприятие ИИ как угрозы бизнес-моделям, а не только драйвера роста, что привело к исчезновению почти триллиона долларов рыночной капитализации сектора за неделю; одновременно Alphabet удвоила свои капитальные расходы до примерно 180 миллиардов долларов, что усиливает опасения, сможет ли высокий уровень инвестиций окупиться.

В декабре 2022 года количество вакансий JOLTS в США снизилось до пятилетнего минимума, значительно ниже ожиданий

В декабре количество вакансий снизилось до минимального уровня за более чем пять лет, значительно уступая прогнозам, а данные за предыдущий месяц были пересмотрены в сторону снижения, что свидетельствует о замедлении рынка труда в США к концу 2025 года. Другие показатели отчета JOLTS показывают, что, несмотря на охлаждение рынка труда, кризиса не произошло.

В январе компании-работодатели в США уволили 108 435 человек — рекорд с 2009 года, рост на 118% по сравнению с прошлым годом

Рынок труда в США начал 2023 год с самого тяжелого за долгое время старта: в январе компании объявили о сокращении 108 435 сотрудников, что на 118% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что является рекордом с января 2009 года. За тот же период было запланировано создание всего 5306 новых рабочих мест, что стало минимальным показателем с момента начала отслеживания таких данных в 2009 году.

Из-за нехватки памяти для хранения данных Nvidia отложит выпуск новых игровых чипов

Из-за глобального ажиотажа вокруг ИИ и нехватки памяти для хранения данных Nvidia объявила о задержке выпуска новых игровых видеокарт, что станет первым за почти тридцать лет случаем, когда компания не выпустит новые игровые GPU в течение года. Компания перераспределяет ограниченные мощности по производству памяти в пользу более прибыльного бизнеса ИИ, что значительно сократило выпуск игровых GPU.

Биткойн рухнул на 12%, достигнув 63 000 долларов — более 400 000 ликвидированных позиций! Рынок погрузился в «кризис доверия»

В четверг биткойн упал на 12%, достигнув 16-месячного минимума, и глобальный спад рисковых активов вытолкнул крупнейшую в мире криптовалюту в новый нисходящий тренд. Согласно данным Coinglass, за последние 24 часа ликвидировано на сумму 1,703 миллиона долларов длинных позиций, а более 400 000 трейдеров потеряли свои позиции. Некоторые аналитики считают, что при пробое уровня в 70 000 долларов возможен более масштабный распродажный сценарий, вплоть до возвращения к уровням начала 2024 года.

Инвестиции в ИИ превзошли Google, Amazon в этом году — расходы превысили 200 миллиардов долларов, после публикации отчета акции упали более чем на 10%

В четвертом квартале Amazon увеличила выручку на 14% по сравнению с прошлым годом, доход облачного сервиса AWS вырос на 24%, что стало трехлетним максимумом, свободный денежный поток сократился более чем на 70%, а расходы на недвижимость и оборудование выросли почти на 59%. Годовой доход по чипам Trainium и Graviton превысил 10 миллиардов долларов. В 2026 году ожидается рост капитальных затрат на 50%, что значительно превышает прогнозы аналитиков и на 11% выше среднего уровня в Google, что отражает стратегию инвестиций в ИИ, чипы, роботы и низкоорбитальные спутники. В первом квартале ожидается рост выручки до 15%, а операционная прибыль — до 17%, при этом снижение может достигнуть 10%, что связано с увеличением затрат на низкоорбитальные спутники на 1 миллиард долларов.

Anthropic выпустила финансовую модель ИИ для исследований, акции Reuters упали более чем на 8,5%, FactSet — на 10%

В четверг Anthropic представила модель ClaudeOpus4.6, предназначенную для финансовых исследований, которая быстро анализирует данные компаний, регуляторные документы и рыночную информацию, а также значительно улучшена в области программирования и выполнения нескольких задач одновременно. После выпуска цена на акции финансовых информационных сервисов резко упала: FactSet — на 10%, Thomson Reuters — более чем на 8,5%, что стало минимальным значением с марта 2020 года, что вновь усилило опасения, что традиционное программное обеспечение заменяется ИИ.

OpenAI выпустила GPT-5.3-Codex

Это самый мощный на сегодняшний день программный агент, и его выпуск запланирован почти одновременно с выпуском Anthropic их флагманской модели Claude Opus 4.6. Новая модель показывает значительно лучшие результаты по множеству тестов и впервые участвует в собственном обучении и развертывании. Эксперты считают, что это официальное начало масштабной «битвы» за корпоративное программирование с помощью ИИ.

Apple планирует выпустить «дешевую» версию MacBook с чипом iPhone, цена может быть ниже 799 долларов

Несмотря на то, что «дешевая» версия MacBook будет иметь меньшую память, её производительность, вероятно, останется на высоком уровне, а также она получит поддержку Apple Intelligence, что поможет сохранить конкурентоспособность в бюджетном сегменте. Источники в индустрии сообщают, что Apple ожидает, что годовой объем продаж этой модели составит от 5 до 8 миллионов единиц, что примерно соответствует 20-30% от продаж прошлогодних Mac.

Крупнейшее слияние в горнодобывающей промышленности сорвано

В четверг было объявлено, что сделка по объединению Rio Tinto и Glencore для создания крупнейшей горнодобывающей компании мира сорвалась. Glencore заявил, что в предложении о слиянии Rio Tinto требует, чтобы председатель и генеральный директор продолжали руководить новым объединением, а также предоставляет акции Glencore, что недооценивает внутреннюю ценность компании и даже не включает премию за контроль.