Распродажа акций программного обеспечения продолжается, данные по занятости слабые, американские акции падают более чем на 1%, серебро обвалилось на 19%, биткойн резко упал, облигации США и акции китайских компаний на фондовом рынке растут

Обвал на Уолл-стрит усиливается и распространяется повсеместно. Ранее основные движения на американском рынке происходили в виде ротации от технологических акций к ценным бумагам с более низким риском, но сегодня практически все сектора демонстрируют массовое падение. Слабые данные по занятости усугубили пессимизм на рынке, криптовалюты резко обвалились, инвесторы массово вкладываются в американские облигации как в безопасный актив, доллар укрепляется.

По данным Wall Street Journal, количество вакансий в США в декабре снизилось до минимального уровня с 2020 года, а в январе число увольнений достигло максимума с 2009 года. Эти показатели подорвали основы «торговли экономической устойчивостью», вынудив рынок пересмотреть устойчивость корпоративной прибыли и инвестиционных расходов, три основных индекса США снизились более чем на 1%.

Объем продаж на рынке значительно расширился, в отличие от нескольких дней назад, внутри индекса S&P 500 число акций, снижающихся, значительно превысило число растущих, даже без учета влияния крупнейших компаний, индекс равной весовой категории также показал снижение.

(в индексе S&P 500 только 200 акций выросли)

В отличие от ситуации в апреле прошлого года, когда торговая война, инициированная Трампом, вызвала панические распродажи, нынешняя рыночная турбулентность вызвана не одним фактором. Скорее, серия новостей продолжает усиливать опасения переоцененности активов, многие сомневаются в их завышенной стоимости, что в итоге привело к коллективному оттоку инвестиций.

Wall Street Journal отмечает, что по мере продвижения AI-технологий такими компаниями, как Anthropic, в области финансовых исследований, юридических и корпоративных услуг, начинают переосмысливать конкурентные преимущества программных компаний. Технологический сектор, особенно программное обеспечение, остается в центре штормовых волн, связанные ETF резко упали на 5%.

(акции SaaS-софта достигли минимальных уровней с ноября 2023 года)

Отмечается восьмой подряд день распродаж в секторе программного обеспечения, аналитик UBS Аарон Нордвик предупреждает:

Этот сектор сталкивается с неразрешимой угрозой для выживания.

Крупные технологические компании также не избежали потерь. Microsoft и Google, недавно опубликовавшие финансовую отчетность, испытывают давление из-за ожиданий по капиталовложениям, AI-проекты перестают восприниматься только как позитивные драйверы, переходя к реальным соображениям о сокращении свободного денежного потока.

Настроения на безопасное укрытие подтолкнули доходность американских облигаций к существенному снижению. Доходность 10-летних облигаций снизилась более чем на 9 базисных пунктов, достигнув максимума с ноября 2025 года за один день. Доходность двухлетних облигаций, более чувствительных к политике, также снизилась на 9 базисных пунктов до 3.46%, что является минимальным уровнем за последний месяц.

Индекс доллара вырос на 0.3% на фоне настроений на безопасное укрытие. Мягкое решение по ставкам Банка Англии, при голосовании 5 против 4, послало сильный сигнал о возможном снижении ставок, фунт стерлингов упал на 0.9%, приблизившись к уровню 1.36. Европейский центральный банк в пятый раз подряд оставил ставки без изменений, евро снизился на 0.25%.

В то же время, резко рухнули криптовалюты. Биткоин за один день упал на 12%, опустившись примерно до 64 000 долларов, что почти вдвое ниже октябрьского максимума прошлого года и является самым сильным падением с момента краха FTX.

(Биткоин снизился на 50% от максимума)

За последние 24 часа ликвидировано более 300 000 трейдеров, этот спад перерос из эмоциональной коррекции в типичный процесс де-левериджа, что вывело биткоин на третье место по уровню перепроданности в истории.

Анализ показывает, что по отношению цены биткоина к золоту, криптовалюта уже приблизилась к уровню поддержки.

Мировые цены на нефть снизились из-за подтверждения переговоров между Ираном и США, запланированных на пятницу, что снизило геополитические риски. Спотовая цена золота продолжила падать более чем на 4% в азиатской сессии, серебро рухнуло на 19%.

Эксперты считают, что после бурного роста и эпического падения в прошлую пятницу, внутри рынка драгоценных металлов продолжается кризис ликвидности и корректировка позиций, а паника превзошла традиционные логики укрытия.

(золото, серебро, медь, платина снижаются)

В четверг индекс Nasdaq снизился почти на 1.6%, Dow Jones — примерно на 600 пунктов, индекс биотехнологий — более чем на 2%. Индекс S&P 500 в течение дня опустился ниже 100-дневной скользящей средней. В секторной структуре 9 из 11 основных секторов снизились, ETF на программное обеспечение упал на 5%.

Основные индексы США:

• Индекс S&P 500 закрылся на уровне 6798.40, снизившись на 84.32 пункта (1.23%).

• Индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 592.58 пункта (1.20%), до 48908.72.

• Nasdaq снизился на 363.993 пункта (1.59%), до 22540.586, а индекс Nasdaq 100 — на 342.548 пункта (1.38%), до 24548.69.

• индекс Russell 2000 снизился на 1.79%, до 2577.646.

• Индекс волатильности VIX вырос на 16.79%, до 21.77, достигнув 23.10 в 23:34 по московскому времени.

Отраслевые ETF США:

• Акции солнечной энергетики снизились почти на 4%, потребительские товары и AI-роботы — более чем на 2%. Коммунальные услуги выросли на 0.09%, чипы — на 0.14%.

(отраслевые ETF 5 февраля)

Технологические гиганты:

• Индекс Magnificent 7 снизился на 1.76%.

• Meta поднялся на 0.18%, Apple — на 0.21%, Google A — на 0.54%, Nvidia — на 1.37%, Tesla — на 2.17%, Amazon — на 4.42%, Microsoft — на 4.95%.

Акции чипов:

• Индекс полупроводников в Филадельфии снизился на 0.06%, до 7614.638.

• В сегменте чипов: ADR ASML снизился на 8.33%, Nova — на 3.65%, ADR ASM International — на 3.25%, Micron Technology — на 3.06%, AMD — вырос на 2.87%, Nuvoton Semiconductor — на 1.28%.

• ADR TSMC вырос на 0.26% и достиг новых рекордных значений по закрытию.

Китайские акции:

• Индекс Nasdaq Golden Dragon China вырос на 0.90%, до 7528.91.

• В числе популярных китайских акций: Dingdong Maicai снизился на 15%, Canadian Solar — на 8.4%, Alibaba и New Oriental — на 1%.

Другие акции:

• Coherent снизился на 0.88%, предварительно упав на 15% до публикации отличных результатов, но давление фиксации прибыли снизило цену.

• Qualcomm снизился на 8.46%, компания снизила прогноз по доходам от мобильных чипов.

• “Первая криптовалюта-стейблкоин” Circle упала на 8.74%.

Европейские рынки закрылись снижением на 1%, Banco Sabadell снизился на 8.8%, Commerzbank и Deutsche Bank — примерно на 4%. Итальянский банковский сектор снизился более чем на 3.2%, оторвавшись от рекордных уровней закрытия, достигнутых в предыдущие дни, датский рынок упал более чем на 3.9%.

Общий европейский индекс STOXX 600:

• Закрылся снижением на 1.05%, до 611.65 пунктов, продолжая нисходящую тенденцию после трех последовательных дней рекордных закрытий.

• Индекс STOXX 50 для еврозоны снизился на 0.75%, до 5925.70.

Индексы по странам:

• Германия DAX 30 снизился на 0.46%, до 24491.06.

• Франция CAC 40 — на 0.29%, до 8238.17.

• Великобритания FTSE 100 — на 0.90%, до 10309.22.

(показатели основных европейских индексов 5 февраля)

Отраслевые и отдельные акции:

• В еврозоне среди голубых фишек: Banco Sabadell снизился на 8.81%, Rheinmetall — на 6.46%, UniCredit — на 4.20%, Deutsche Bank — на 3.94%, Banco Popolare — на 3.72%.

• В составе STOXX 600: Conergy снизился на 12.34%, Mycronic — на 9.56%, Delivery Hero — на 9.48%, Banco Sabadell — на 8.67%, Vestas Wind Systems — на 8.67%.

Двухлетняя доходность американских облигаций снизилась более чем на 8 базисных пунктов. Доходность двухлетних британских облигаций снизилась на 5 базисных пунктов в день решения Банка Англии. Доходность 10/30-летних немецких облигаций снизилась примерно на 2 базисных пункта, во время заявления ЕЦБ и пресс-конференции Лагард произошла V-образная развязка.

Облигации США:

• В конце торговой сессии доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась на 7.56 базисных пункта, до 4.1979%.

• Доходность двухлетних облигаций снизилась на 8.43 базисных пункта, до 3.4669%.

(доходности основных сроков по американским облигациям)

Облигации еврозоны:

• В конце европейской сессии доходность 10-летних немецких облигаций снизилась на 1.7 базисных пункта, до 2.843%, торги проходили в диапазоне 2.880%-2.837%.

• Доходность 10-летних британских облигаций выросла на 1.2 базисных пункта, до 4.559%, в момент объявления решения Банка Англии в 20:00 по московскому времени она резко упала более чем на 3 пункта и достигла 4.509% в 21:50.

• Доходность 10-летних французских облигаций снизилась на 0.1 базисных пункта, двухлетние французские облигации остались без изменений, а 30-летние — снизились на 0.8 базисных пункта.

Индекс доллара вырос более чем на 0.2%.

Доллар:

• В конце торговой сессии ICE долларовый индекс вырос на 0.24%, до 97.849, диапазон внутри дня — 97.607-97.915.

• Индекс Bloomberg Dollar Index вырос на 0.20%, до 1194.03, диапазон внутри дня — 1191.07-1194.76.

(Индекс Bloomberg Dollar Index)

Валюты вне доллара:

• В конце торговой сессии евро по отношению к доллару снизился на 0.24%, фунт стерлингов — на 0.93%.

• В сегменте товарных валют: австралийский доллар снизился более чем на 1%, доллар к канадскому вырос на 0.35%.

• Доллар к японской иене вырос на 0.12%, до 157 иен.

Китайский офшорный юань:

• В конце торговой сессии доллар к офшорному юаню составил 6.9405 юаней, снизившись на 7 пунктов по сравнению с закрытием среды, диапазон внутри дня — 6.9477-6.9338.

Криптовалюты:

• В конце торговой сессии биткоин рухнул на 12%, опустившись ниже 63 000 долларов, что почти вдвое ниже октябрьского максимума прошлого года и является крупнейшим однодневным падением с момента краха FTX.

(цена биткоина резко упала)

• Ethereum упал на 11%, пробив отметку 1900 долларов.

Американская нефть марки WTI снизилась более чем на 2.8%. Иран подтвердил проведение переговоров с США в пятницу.

Нефть:

• Фьючерсы на WTI на март снизились на 1.85 доллара, или на 2.84%, до 63.29 долларов за баррель.

(фьючерсы WTI)

• Фьючерсы на Brent на апрель — на 67.55 долларов за баррель.

Газ:

• Фьючерс на газ на март на NYMEX — 3.5090 долларов за миллион британских тепловых единиц.

Спотовое золото упало на 4%, серебро — на 19%, приблизившись к уровню 70 долларов.

Золото:

• В конце торговой сессии спотовое золото снизилось на 4.0% за день, до 4763.2 долларов за унцию.

(цена спот-золота)

• Цена золота в Нью-Йорке за день снизилась на 3.0%, до 4793 долларов за унцию.

Серебро:

• В конце торговой сессии серебро в Нью-Йорке упало на 15.5%, до 71.12 долларов за унцию.

• Спотовое серебро за день снизилось на 18.5%, до 71.67 долларов за унцию.

Другие металлы:

• ЛМЕ-цинк снизился на 142 доллара, до 12903 долларов за тонну. ЛМЕ-алюминий — на 42 доллара, до 3027 долларов за тонну.

• ЛМЕ-олово — на 2068 долларов, до 46458 долларов за тонну. ЛМЕ-никель — на 308 долларов, до 17071 долларов за тонну.