Дивиденды: Руководство, которое НУЖНО каждому трейдеру ( и которое многие игнорируют )

Ты знаешь, почему некоторые трейдеры зарабатывают деньги, пока спят? Дивиденды, брат. Но это не магия, это математика.

Неприятная правда о дивидендах

Компании распределяют прибыль среди своих акционеров, потому что таким образом привлекают деньги. Просто. Чем выше дивиденд, тем привлекательнее акция. Проблема: если вы обещаете дивиденды, которые не можете поддерживать, рынок вас уничтожает.

Рост против стоимости: почему некоторые монеты не выплачивают дивиденды

Технологические компании (Apple, Tesla) хотят быстро расти, поэтому они сохраняют деньги. Утилиты и нефтяные компании уже устоялись, поэтому раздают дивиденды так, будто завтра не наступит. Вот в чем разница.

Дивиденды по CFD: то, что никто вам не скажет

Если вы торгуете CFD (большинство делает это), хорошие новости: вы также получаете дивиденды. Плохая новость: у вас нет голоса на собраниях. Но честно говоря, кому это нужно?

Ключевая дата: дата отсечения дивидендов

Это красная линия. Если вы покупаете акции ПОСЛЕ даты отсечения дивидендов, этот дивиденд не ваш. Точка. Реальный пример:

Банк Сантандер объявляет дивиденд 0,80€ 8 апреля, дата исключения 6 апреля.

• Рамиро продает свои 300 акций 6 апреля → Получает дивиденд
• Паскуаль покупает 6 апреля → Ничего не получает

Разница: одна дата.

Как рассчитать, что ВЫ будете зарабатывать

Формула 1: Дивиденд на акцию (DPA)

DPA = (Общая прибыль × % Выплата) / Акции в обращении

Формула 2: Доходность дивидендов

Доходность = Дивиденды на акцию / Цена акции × 100

Конкретный пример:

• Банк зарабатывает 10 миллионов евро
• Разделите 80% = 8M
• 340M акций в обращении
• DPA = 8M ÷ 340M = €0.0235
• Действие стоит 1,50€
• Доходность = (0,0235 ÷ 1,50) × 100 = 1,56% в год

Эксклюзивный клуб: Дивидендные аристократы

Существует 65 американских компаний, которые более 25 лет ежегодно увеличивают дивиденды. Coca-Cola, P&G… Они как HODLеры дивидендов. Если компания попадает сюда, инвесторы спят спокойно.

5 типов дивидендов, которые существуют

1. Обычный: основанный на прогнозах до конца отчетного периода
2. Дополнительный: соответствует уже известным реальным выгодам
3. Экстраординарный: происходит от специальных событий (продажа активов и т.д.)
4. Скриптовый дивиденд: ТЫ выбираешь между наличными, акциями или смесью
5. Фиксированный: фиксированная сумма в евро/долларах

Дивиденды против купонов: это не одно и то же

Дивиденды = акции (акции с переменной доходностью)

• Акционеры их получают
• Неопределенный срок
• Переменная сумма каждый год
• Без срока действия

Купоны = облигации (фиксированный доход)

• Бонисты их собирают
• Предустановленная продолжительность
• Известная заранее сумма
• Да, есть срок действия

Один - это пассивный доход с риском. Другой - это обеспеченный долг.

Стратегия, которая РАБОТАЕТ

✅ Компании с историей стабильных и растущих дивидендов ✅ Оборонительные сектора: коммунальные услуги, основные потребительские товары, энергия ✅ PER ниже в своей категории (не сравнивайте разные сектора) ✅ Реинвестируйте дивиденды → эффект сложного процента ✅ Низкозадолженные компании ( если поднимутся ставки, потеряют платежеспособность ) ✅ Мониторьте свои квартальные результаты, даже если это buy & hold

Реальность даты исключения дивидендов

Здесь происходит нечто curioso: в день выплаты дивиденда цена акции падает ровно в той же пропорции, что и сумма выплаты. Это не совпадение, это автоматический арбитраж рынка.

Заключение

Дивиденды не предназначены для того, чтобы за ночь заработать “пухлый” 60%. Они предназначены для медленного, постоянного создания богатства, без паралича ваших денег. Но для этого нужна стратегия, дисциплина и понимание этих магических дат, как ex-dividend.

Если вы игнорируете дивиденды, вы теряете источник пассивного дохода. Если вы их понимаете, вы строите капитал, пока спите.