Обычные акции против привилегированных: Какие выбрать в зависимости от вашего профиля риска?

Не то же самое, что выкупить любые акции. Компании выпускают два основных типа: обычные и привилегированные, и каждая из них играет очень разную роль в вашем портфеле.

Ключевые различия

Общие действия:

• У вас есть право голоса в корпоративных решениях
• Дивиденды варьируются в зависимости от прибыли ( могут быть высокими или нулевыми )
• В случае банкротства вы последний, кто получит деньги
• Высокий потенциал роста, но с волатильностью
• Высокая ликвидность: легко выкупить/продать

Привилегированные акции:

• Без права голоса (ты ничего не решаешь)
• Фиксированные или почти гарантированные дивиденды
• В случае банкротства вы получаете оплату раньше, чем обычные акционеры
• Ограниченный рост, предсказуемая доходность
• Низкая ликвидность: труднее продать

Фактор процентной ставки

Вот интересный момент: привилегированные акции ведут себя как облигации. Если процентные ставки растут, их цены падают. Это противоположно обыкновенным акциям, которые выигрывают от экономического роста.

Смотри этот исторический факт:

• Индекс привилегированных акций S&P U.S.: упал на 18,05% за 5 лет
• S&P 500 (обыкновенные акции): вырос на 57,60% за тот же период

Разница колоссальна. Привилегированные акции пострадали из-заRestrictivной монетарной политики, в то время как рынок обыкновенных акций взлетел.

Для кого это каждое?

Выберите Общие, если:

• Ты молод и можешь ждать волатильности
• Вы ищете долгосрочный рост
• У вас есть более 10 лет, прежде чем вам понадобятся деньги
• Ты хочешь участвовать в бизнес-решениях

Выберите предпочтительные, если:

• Ты близок к выходу на пенсию
• Вам нужны регулярные и предсказуемые доходы
• Ты не выдерживаешь падения на 30-40%
• Хотите низкорисковую диверсификацию

Выигрышная стратегия

Не общие И предпочтительные. Это общие И предпочтительные.

Сложные инвесторы смешивают оба типа: обыкновенные акции для роста, привилегированные для стабильности. Индекс привилегированных акций S&P U.S. представляет собой 71% рынка привилегированных акций в США, так что это серьезный сегмент с реальной ликвидностью.

Шаг за шагом, чтобы начать:

1. Выбери регулируемого брокера
2. Откройте счет и внесите депозит
3. Анализируйте компанию (числа, сектор, конкуренция)
4. Выполнить заказ: “по рынку” (текущая цена) или “ограниченная” (ваша цена)
5. Мониторьте и корректируйте в зависимости от изменений на рынке

Бонус: Некоторые брокеры предлагают CFD на акции, так что вы не выкупаете их напрямую. Меньше стартовых вложений, но больше риска.

Заключение

Падение на 18% в предпочтительных акциях по сравнению с ростом на 57% в S&P 500 не является случайностью. Это ожидаемое поведение в циклах изменяющихся процентных ставок.

Нет “лучшего” типа акций. Есть подходящая акция для ТВОЕЙ финансовой ситуации, возраста и временного горизонта. Те, кто теряет деньги, выбирают неправильно.