#FedRateCutExpectationsHeatUp

После первого снижения ставки Федрезервом в сентябре инвесторы теперь делают ставки на еще одно изменение уже на октябрьском заседании — и рынки быстро реагируют.

Почему ожидания растут
Анна Полсон из Филадельфийского федерального резерва поддержала дальнейшие сокращения ставок до 2025 года, повысив уверенность в мягком курсе.
Протокол заседания в сентябре показывает, что большинство членов поддерживают смягчение — хотя некоторые все еще беспокоятся о инфляции.
Фьючерсные рынки теперь закладывают высокую вероятность снижения на 25 базисных пунктов к концу месяца.

Реакция рынка
Акции: S&P 500 и Nasdaq растут
Облигации: Краткосрочные доходности падают
Доллар: ослабление по мере роста ставок на снижение процентной ставки

Что это значит
Низкие ставки = более дешёвые заимствования → хорошие новости для технологических и акций роста.
Но если ФРС будет колебаться, ожидайте "разочарованных распродаж."

Инвестиционная стратегия
Краткосрочные (1–2 месяца)
Постепенно добавляйте ETFs краткосрочных облигаций (2–5 лет)
Оставайтесь активными в акциях роста, но ожидайте волатильности
Рассмотрите возможность хеджирования с помощью малых путов
Среднесрочный (3–9 месяцев)
Кредитные и высокодоходные облигации могут вырасти по мере сужения спредов
Секторы для наблюдения: технологии, потребительские товары, энергетика

Долгосрочный
Сохраняйте баланс — циклы ставок приносят сюрпризы. Смешивайте акции, облигации и альтернативы.

Ключевые риски
Восстановление инфляции останавливает сокращения
Геополитические потрясения (esp. США–Китай)

Сдвиг кривой на рынке облигаций
Итог:
Рынки склоняются к "рисковым" инвестициям, но разногласия в ФРС требуют осторожного оптимизма.
Оставайтесь гибкими, оставайтесь диверсифицированными — и не ослабляйте бдительность.