Что за чертова лимитная ордер?

Question

Я торгую криптовалютой уже много лет, и позвольте мне сказать вам - если вы по-прежнему просто используете ордера по рынку, вы по сути едете вслепую. Ордера стоп-лимит полностью изменили мою игру, хотя я признаю, что вначале они меня сильно запутали.

Стоп-лимитный ордер по сути представляет собой две команды, объединенные вместе: триггерная точка (стоп) и ценовая граница (лимит). Когда рынок достигает вашего триггера, он автоматически размещает лимитный ордер по указанной вами цене. Это как если бы у вас был робот-помощник, который следит за рынками, пока вы спите или на самом деле имеете жизнь вне наблюдения за графиками.

Почему я перестал использовать только рыночные ордера

Торгуя на любой платформе, вы быстро понимаете, что рыночные ордера для любителей. Они исполняются по любой цене, которую дает рынок - и поверьте, это может быть жестоко во время волатильных колебаний. Помните, как в прошлом месяце BTC упал на 5% за десять минут? Рыночные ордера исполнялись НАМНОГО ниже, чем люди ожидали.

Давайте разберемся, как на самом деле работают эти различные типы ордеров:

Лимитные ордера

С лимитным ордером вы по сути говорите: "Я хочу купить/продать по ЭТОЙ цене или лучше." Если BTC торгуется по $32,000, вы можете установить лимит на покупку на уровне $31,000. Ваш ордер будет ждать, пока цена не опустится до вашего уровня.

Проблема? Это может никогда не достичь вашей цены. Я пропустил бесчисленные ралли, ожидая этого "идеального" входа.

Стоп-лимитные ордера

Здесь начинается самое интересное. Стоп-лимитный ордер сочетает в себе цену срабатывания и лимитную цену.

Предположим, что BNB торгуется по цене 300 $. Вы думаете, что он вот-вот начнет расти, но не хотите покупать, пока он не подтвердит тренд, преодолев 310 $. Тем не менее, вы также не хотите платить больше чем $315 , если он внезапно взлетит.

Вы установили стоп-цену на $310 и лимит на $315. Когда BNB достигнет $310, ваша платформа автоматически разместит лимитный ордер на покупку по цене $315 или лучше.

Гениальная часть? Все это происходит автоматически, даже если вы в оффлайне или спите. Я просыпался от идеально выполненных ордеров, пока другие трейдеры панически покупали на пике.

Как я на самом деле использую это в реальной торговле

На прошлой неделе я купил немного BTC за $31,820, думая, что он вырастет. Но я не глуп - мне нужна защита, если я ошибаюсь. Поэтому я установил ордер на продажу с ограничением: стоп на $31,790 и лимит на $31,700.

Если BTC упадет до $31,790, моя платформа попытается продать по цене $31,700 или выше. Это дает мне защиту от убытков, одновременно позволяя немного маневрировать.

Секрет в правильной настройке разрыва между вашим стопом и лимитом. Если разрыв слишком узкий, ваш ордер может не выполниться на волатильных рынках. Если разрыв слишком широкий, вы можете продать по цене хуже, чем планировали.

Почему эти ордеры иногда терпят неудачу

Я уже сталкивался с проблемами из-за стоп-лимитов, особенно из-за безумной волатильности криптовалют. Иногда цена падает ниже вашей стоп-цены так быстро, что ваш лимитный ордер никогда не исполняется. К тому времени, как вы проверяете свой телефон, цена оказывается намного ниже вашего лимита, и ваши монеты все еще лежат там, стоя гораздо меньше.

Платформы вам этого не скажут, но ликвидность тоже имеет значение. Если вы торгуете какой-либо неясной альткоином с тонкими ордерами, удачи в том, чтобы ваш стоп-лимит сработал должным образом.

Мои личные советы по стратегии

После бесчисленных побед и болезненных поражений, вот как я подхожу к стоп-лимитам:

Установите более широкие спреды между стоп-ордером и лимитными ценами для волатильных активов. BTC может потребовать спред в $100+ в бурное время.
Используйте стоп-лимиты в основном на торговых парах с высокой ликвидностью. Они менее надежны на неясных токенах.
Размещайте свои стопы на стратегически важных технических уровнях. Обычно я устанавливаю ордера на продажу немного ниже основных уровней поддержки - когда поддержка пробивается, вы хотите быть первым, кто выйдет за дверь.

Стоп-лимитные ордера дают мне спокойствие и позволяют время от времени отойти от графиков. Как только вы овладеете ими, вы будете удивляться, как вы вообще торговали без них. Просто помните, что это инструменты, а не магия - они не спасут вас от резкого обрушения рынка или сбоя биржи, когда все пойдет не так.