Ripple despedaçou 40 bilhões de dólares em uma aquisição de loucura! Engoliu Palisade para construir um império de custódia

No dia 3 de novembro, a Ripple anunciou a aquisição da empresa de tecnologia de custódia e Carteira Palisade, sendo esta a terceira grande aquisição da empresa este ano. Neste ano, a Ripple já adquiriu várias empresas, incluindo a aquisição de 12,5 bilhões de dólares do corretor de topo Hidden Road em abril, e a aquisição de 200 milhões de dólares da plataforma de moeda estável Rail.

Ripple um ano três aquisições estratégia quebra-cabeça aparece

(Fonte: Ripple)

No dia 3 de novembro, a Ripple continuou sua aquisição, tendo adquirido a empresa de tecnologia de custódia e Carteira Palisade. Neste ano, a empresa adquiriu várias companhias, incluindo a aquisição de 1,25 bilhões de dólares da corretora de topo Hidden Road em abril, e a aquisição de 200 milhões de dólares da plataforma moeda estável Rail. A Ripple disse na segunda-feira que investiu na ecossistema cripto cerca de “40 bilhões de dólares” através de investimentos, aquisições e outras formas.

Esta estratégia de aquisições intensivas revela o claro plano estratégico da Ripple: estabelecer uma infraestrutura financeira completa que cobre pagamentos, custódia, moeda estável, corretagem e finanças corporativas. Cada aquisição preenche uma peça-chave do ecossistema Ripple. A aquisição da Hidden Road fornece serviços de corretagem e canais de liquidez para instituições. A aquisição da Rail reforçou a capacidade da moeda estável, sendo o lançamento bem-sucedido do RLUSD baseado nessa fundação. A aquisição da GTreasury abriu o mercado de finanças corporativas, permitindo que a Ripple atenda as empresas da lista Fortune 500.

No mês passado, a Ripple adquiriu a GTreasury por 1 bilhão de dólares, com o objetivo de abrir o mercado de finanças corporativas de trilhões de dólares e conquistar muitos dos maiores e mais bem-sucedidos clientes corporativos. A GTreasury é um fornecedor líder de software de gestão de fundos corporativos, atendendo mais de 1000 clientes corporativos, incluindo várias empresas da lista Fortune 500. Esta aquisição permite que a Ripple tenha acesso direto aos diretores financeiros (CFO) e equipes financeiras, promovendo soluções de pagamentos transfronteiriços e gestão de fundos baseadas em blockchain.

Cronograma de aquisição da Ripple 2025

Abril: 1,25 mil milhões de dólares na aquisição da Hidden Road (corretora de topo)

Meio do ano: 200 milhões de dólares na aquisição da Rail (plataforma de moeda estável)

Mês passado: 10 bilhões de dólares na aquisição da GTreasury (software de finanças corporativas)

Esta semana: aquisição da Palisade (tecnologia de custódia e Carteira)

Investimento total: cerca de 4 bilhões de dólares (incluindo outros investimentos)

Esta estratégia de integração vertical é comum nas áreas de tecnologia e finanças, com casos de sucesso como a Amazon que, através da aquisição de empresas de logística, estabeleceu uma rede de distribuição, e o Google que, através da aquisição do Android, entrou no mercado móvel. A Ripple está a replicar este modelo, através de aquisições, para rapidamente colmatar lacunas de capacidade, em vez de desenvolver autonomamente desde o zero.

Palisade aquisição reforça a capacidade de custódia de ponta a ponta

A Ripple, em um comunicado, afirmou que, através da aquisição da Palisade, a empresa será capaz de expandir suas “capacidades de custódia”, oferecendo serviços para “empresas de tecnologia financeira, empresas nativas de criptomoeda e corporações”. A Ripple não revelou os detalhes específicos da aquisição da Palisade, mas do ponto de vista estratégico, essa aquisição preenche uma lacuna crítica da Ripple no campo da custódia de ativos digitais.

A presidente da Ripple, Monica Long, afirmou em um comunicado: “As empresas estão se preparando para impulsionar a próxima onda de adoção em massa de criptomoedas. O cofre de nível bancário da Ripple, combinado com a carteira leve e rápida da Palisade, torna a Custódia da Ripple um fornecedor de serviços de ponta a ponta que atende a todas as necessidades institucionais, desde armazenamento de longo prazo até pagamentos globais em tempo real e gestão de fundos, cobrindo tudo.”

Essas palavras revelam a ambição da Ripple no mercado empresarial. O mercado atual de custódia institucional é dominado principalmente por empresas especializadas como Coinbase Custody, BitGo e Fireblocks, e a Ripple entrou nesse campo competitivo através da aquisição da Palisade. A vantagem da Palisade reside em sua flexibilidade tecnológica e capacidade de integração rápida, que é exatamente o que a Ripple precisa para atender seus clientes empresariais.

Ripple enfatiza que “Palisade Wallets oferecem uma API flexível, permitindo a rápida integração da tecnologia de Carteira de Computação Multipartidária (MPC)” e que “Palisade Custody oferece armazenamento institucional de nível regulado para ativos digitais”. A tecnologia de Carteira MPC é a escolha predominante para custódia institucional atualmente, pois reduz significativamente o risco de falha em ponto único, dividindo a chave privada em várias partes armazenadas de forma descentralizada. Em comparação com soluções tradicionais de Carteira Fria, a tecnologia MPC alcança um melhor equilíbrio entre segurança e flexibilidade.

Apesar de a Ripple não ser a criadora oficial do XRP, ela é mais conhecida pela sua estreita ligação com esta popular moeda criptográfica. A Palisade afirma que o seu sistema tem uma “integração profunda” com o XRP, Solana e Ethereum. Este suporte multi-chain permite que a Ripple ofereça soluções de custódia unificadas aos clientes, independentemente de quais ativos digitais possuam.

40 bilhões de dólares em estratégia direcionada ao mercado empresarial

A Ripple anunciou na segunda-feira que investiu na ecossistema cripto cerca de “4 bilhões de dólares” através de investimentos, aquisições e outros meios. Este número é extremamente raro entre as empresas de criptomoedas, mostrando que a Ripple possui recursos financeiros abundantes e uma estratégia de expansão agressiva. O tamanho do investimento de 4 bilhões de dólares supera a capitalização de mercado da maioria das empresas de criptomoedas, com apenas as principais plataformas como Coinbase e Binance sendo capazes de realizar investimentos estratégicos de tamanho semelhante.

A origem dos fundos para esse tipo de investimento em larga escala merece ser explorada. A Ripple detém uma grande quantidade de XRP (estimada em mais de 40 bilhões), e com o preço do XRP subindo mais de 300% no último ano, o balanço patrimonial da Ripple expandiu significativamente. Além disso, a Ripple acumulou reservas de caixa consideráveis durante suas operações nos últimos anos, juntamente com a receita obtida com a venda regular de XRP, permitindo-lhe realizar aquisições dessa magnitude.

Do ponto de vista da intenção estratégica, o investimento de 4 bilhões de dólares concentra-se em quatro áreas principais: serviços de corretagem (Hidden Road), moeda estável (Rail), finanças corporativas (GTreasury) e Carteira de custódia (Palisade). Essas quatro áreas juntas constituem uma cadeia completa de serviços financeiros em criptomoeda de nível empresarial. Para uma empresa adotar criptomoeda, são necessárias soluções de custódia seguras (Palisade), um meio de valor estável (moeda estável de Rail), liquidez e canais de negociação (Hidden Road), além da integração com sistemas financeiros existentes (GTreasury).

A declaração de Monica Long, CEO da Ripple, revela a lógica central: “As empresas estão preparadas para impulsionar a próxima onda de ampla adoção de criptomoedas.” Este julgamento está altamente alinhado com as tendências atuais do mercado. As primeiras rodadas de alta do mercado dominadas por investidores de varejo já provaram a viabilidade do conceito de criptomoedas, mas a verdadeira adoção em grande escala requer a participação de empresas e instituições. As empresas da lista Fortune 500 processam anualmente fluxos de capital na casa das dezenas de trilhões de dólares; se apenas 1% desse montante for transferido para a blockchain, isso trará um salto qualitativo para o mercado de criptomoedas.

desafios de fechamento do serviço de ponta a ponta para provedores de custódia tradicionais

“A combinação do cofre de nível bancário da Ripple com a carteira rápida e leve da Palisade torna a Ripple Custody um fornecedor de serviços de ponta a ponta que atende a todas as necessidades institucionais, desde armazenamento a longo prazo até pagamentos globais em tempo real e gestão de fundos, abrangendo tudo.” Essa capacidade de serviço de ponta a ponta é a principal vantagem competitiva da Ripple em relação aos custodiante tradicionais.

Os serviços de custódia tradicionais geralmente se concentram no armazenamento seguro, mas carecem de funcionalidades de pagamento e liquidez. Quando os clientes desejam realizar pagamentos transfronteiriços ou gerenciar fundos, precisam transferir ativos entre custodiante, corretora e processadores de pagamento, o que aumenta os riscos e os custos. A Ripple oferece uma solução integrada de custódia, pagamento, liquidez e moeda estável, proporcionando aos clientes uma solução completa.

As Carteiras Palisade oferecem uma API flexível que permite a rápida integração da tecnologia de carteira de computação multipartidária (MPC), possibilitando que as empresas concluam a integração do sistema em dias, em vez de meses. Essa capacidade de implantação rápida é extremamente atraente para os clientes corporativos, uma vez que longos ciclos de integração técnica costumam ser o maior obstáculo para as empresas adotarem novas tecnologias. A Custódia Palisade fornece armazenamento de nível institucional totalmente regulamentado para ativos digitais, atendendo aos rigorosos requisitos de conformidade e auditoria das empresas.

A Palisade indica que seu sistema possui uma “integração profunda” com XRP, Solana e Ethereum. Esse suporte multichain permite que a Ripple forneça soluções de custódia unificadas para os clientes, independentemente de quais ativos digitais eles possuam. No contexto atual de crescimento do ecossistema multichain, as soluções de custódia em uma única cadeia já não atendem às necessidades institucionais, e a capacidade de custódia cross-chain torna-se um fator chave de diferenciação competitiva.

oportunidades de trilhões de dólares no mercado financeiro corporativo

A aquisição da GTreasury abriu o mercado financeiro empresarial de trilhões de dólares e conquistou muitos dos maiores e mais bem-sucedidos clientes corporativos. Esta aquisição de 1 bilhão de dólares pode ser o negócio mais estratégico na história das aquisições da Ripple, pois coloca diretamente os produtos da Ripple na mesa de trabalho dos diretores financeiros das empresas.

A gestão financeira empresarial é um mercado enorme, mas relativamente conservador. As grandes empresas globais processam pagamentos transfronteiriços, hedges cambiais e gestão de liquidez que somam dezenas de trilhões de dólares todos os anos. Essas empresas são extremamente cautelosas na adoção de novas tecnologias, pois erros financeiros podem resultar em perdas significativas. O GTreasury, como um software empresarial maduro, conquistou a confiança dessas empresas, e a Ripple adquiriu essa base de confiança e relações com clientes através de aquisições.

A questão agora é como integrar a tecnologia blockchain nos fluxos de trabalho existentes dessas empresas. A estratégia da Ripple é fornecer uma experiência sem costura: as equipes financeiras das empresas continuam a usar a interface familiar do GTreasury, mas os pagamentos transfronteiriços e a gestão de liquidez subjacentes são executados através do XRP e do XRPL, desfrutando de maior velocidade e menores custos. Essa abordagem de “desmaterialização tecnológica” reduz a barreira de adoção, permitindo que as empresas desfrutem dos benefícios da blockchain sem alterar seus hábitos operacionais.