VIX: "термометр страху", за яким кожен інвестор повинен слідкувати у 2025 році

Що таке VIX? Коротко кажучи: це індекс, який вимірює, скільки страху є на Уолл-стріт. Коли він підвищується, це означає, що інвестори нервують. Коли знижується, вони сплять спокійно.

Проста формула

VIX (Індекс волатильності) розраховує очікувану волатильність S&P 500 на найближчі 30 днів, використовуючи ціни опціонів на купівлю та продаж. Він був створений CBOE в 1993 році і оновлюється в режимі реального часу.

Обратна кореляція = ключ: коли S&P 500 падає, VIX зростає. Це як рятувальний жилет для портфелів.

Рівні ризику відповідно до VIX

• 0-15: Низький ризик (спокійний ринок)
• 15-20: Помірний ризик
• 20-25: Середній ризик
• 25-30: Високий ризик
• +30: Загальний панік ( як 2008 або COVID-19)

Що сталося в січні 2025 року

VIX зріс на 30% всього за один день (27 січня), перевищивши 19 пунктів. Чому? DeepSeek (китайська компанія) випустила модель ШІ, яка лякає американських техногігантів. Інвестори запитали: Чи не переоцінені Великі 7?

Але найцікавіше в тому, що він стабілізувався за години. Алгоритмічна торгівля + масові ребалансування + “гама надлишок” (опціони, що перебалансуються) створили ефект доміно, який заспокоїв ринок.

2025: Рік Хаосу

Тарифи Трампа, макроекономічна невизначеність, технологічні сюрпризи, Фед спостерігає. Усе це тримає VIX у стані настороженості.

Можливі сценарії:

• Якщо Трамп веде переговори і інфляція знижується → VIX поступово знижується
• Якщо напруженість залишиться помірною → VIX коливатиметься, але без різких стрибків
• Якщо все піде погано → VIX досягне рівнів 2020 (пам'ятай: COVID торкнувся 82 пунктів!)

Як інвестувати у VIX?

Ви не можете купити його безпосередньо як акцію. Тільки через:

• CFD на ф'ючерси
• ETF волатильності
• Опції покупки/продажу

Стратегія 1 (оборонна): Купуйте VIX, коли очікуєте турбулентності. Коли ваш портфель падає, VIX підвищується і страхує вас.

Стратегія 2 (спекулятивна): Ставка на короткий термін, використовуючи піки страху. Високий ризик = висока винагорода.

Історичні дані

• Кризa 2008 року: VIX досяг 89.53 пунктів
• COVID-19 (16 березня 2020): Зросла з 57.83 до 82.69 за один день
• Сьогодні: більш стабільно, але волатильно через несподівані події

Поточний технічний аналіз

• Стійкість: 20-22 пункти (якщо зламає = більше паніки)
• Підтримка: 15-16 пунктів (пункт спокою)
• RSI: Близько до перекупленості після піків січня

Ключова інформація для неамериканців

хоча VIX вимірює волатильність у США, коли він зростає, капітали виходять з Європи, Азії та Латинської Америки. Це глобальний доміно-ефект. Тому, хоча ти інвестуєш у місцеві біржі, VIX впливає на тебе так само.

Основний висновок

VIX - це ваш термометр ризику. Він слугує як для захисту ( використання його як страхування ), так і для спекуляцій ( ставки на турбулентність ). Але пам'ятайте: деривативи = високий ризик. Ніколи не інвестуйте більше, ніж можете втратити.