Розуміння лімітних ордерів у торгівлі криптовалютою

Коротко кажучи

Коли ви створюєте лімітне замовлення, ви додаєте його до книги замовлень за конкретною ціною. Лімітна ціна визначається користувачем. Лімітне замовлення буде виконано лише в тому випадку, якщо ринкова ціна досягне лімітної ціни або буде кращою. Тому ви можете використовувати лімітні замовлення, щоб купити за нижчою ціною або продати за вищою ціною, ніж поточна ринкова вартість.

На відміну від ринкових ордерів, де угоди виконуються миттєво за поточною ринковою ціною, лімітні ордери вводяться в книгу ордерів і не виконуються негайно. У більшості випадків лімітні ордери генерують нижчі збори, оскільки ви торгуєте як творець, а не як покупець.

Вступ

Ви намагаєтеся вирішити, який тип ордера використовувати при купівлі Bitcoin (BTC) або Ether (ETH)? Типи ордерів можуть впливати на ваші торгові операції по-різному, тому важливо зрозуміти відмінності між ними. Якщо ви віддаєте перевагу більшому контролю над своїми угодами, розгляньте можливість використання лімітних ордерів, щоб обмежити ціну покупки або продажу монети.

Що таке лімітне замовлення?

Лімітне замовлення має конкретну ціну покупки або продажу. Щоб створити лімітне замовлення, ви повинні встановити максимальну або мінімальну ціну, за якою ви хочете купити або продати актив. Ваше замовлення буде додано до книги замовлень і буде виконано лише в тому випадку, якщо ринкова ціна досягне лімітної ціни ( або кращої ).

На відміну від ринкових ордерів, де угоди виконуються миттєво за поточною ціною, лімітний ордер пропонує більше контролю над ціною виконання. Лімітні ордери автоматизовані, тому вам не потрібно стежити за ринком 24/7 або турбуватися про те, що пропустите можливість купівлі або продажу, поки ви спите.

Однак немає гарантії, що ваш лімітний ордер буде виконаний. Якщо ринкова ціна ніколи не досягне лімітної ціни, ваша угода залишиться в очікуванні (незаповненою) у книзі ордерів. Зазвичай лімітний ордер зберігається протягом кількох місяців, залежно від криптовалютної біржі.

Як працює лімітне замовлення?

Коли створюється лімітне замовлення, воно відразу ж додається до книги замовлень. Однак воно не буде виконано, якщо ціна монети не досягне визначеного порогового значення ( або кращого ). Наприклад, ви хочете продати 10 GT за $600, а поточна ціна становить $500. Ви можете створити лімітне замовлення на продаж GT за $600. Коли ціна GT досягне цільової ціни, ваше замовлення буде виконано за умови наявності ліквідності на ринку. Якщо є інші замовлення на продаж GT, розміщені до вашого, система спочатку виконає ці замовлення. Ваше лімітне замовлення буде виконано пізніше з залишковою доступною ліквідністю.

Ще один фактор, який слід враховувати при створенні лімітного ордера, – це дата його закінчення. Як правило, лімітні ордери можуть тривати до 90 днів. Якщо ви не постійно спостерігаєте за ринком, ви можете купити або продати за іншою ціною, ніж хочете, через волатильність ринку. Наприклад, поточна ринкова ціна GT становить 500 доларів, і ви створили лімітний ордер на продаж 10 GT за 600 доларів. Через тиждень ціна GT піднялася до 700 доларів. Оскільки ринкова ціна перевищила встановлену вами ціну ліміту, ваш ордер був виконаний за 600 доларів. У цьому випадку ваші прибутки були обмежені цільовою ціною, яку ви встановили тиждень тому. Тому рекомендується періодично переглядати свої відкриті лімітні ордери, враховуючи змінювані умови ринку.

Ордери на стоп-лосс проти ліміту

Існують різні типи ордерів, які використовуються для торгівлі криптовалютами, такі як лімітні ордери, ордери на зупинку втрат і ордери з лімітною зупинкою.

Стоп-лос ордер — це ринковий ордер, який спрацьовує, коли ринок досягає вашої стоп-ціни. Це ордер на купівлю або продаж валюти за ринковою ціною, як тільки ціна валюти досягає визначеної стоп-ціни.

При спрацьовуванні ордер на стоп-лосс стає ринковим ордером та виконується за поточною ринковою ціною. Якщо стоп-ціна не досягнута, ордер не буде виконано. Ордери на продаж зі стопом можуть бути використані для мінімізації потенційних збитків, якщо ринок рухається проти вашої позиції. Вони також можуть бути використані як ордер на "взяття прибутку" для виходу з позиції та захисту нереалізованого прибутку. Ордери на купівлю зі стопом також можуть бути використані для входу в ринок за нижчою ціною.

Різниця між лімітним ордером і ордером стоп-лосс полягає в тому, що перший буде виконано за встановленою лімітною ціною ( або краще ), тоді як другий буде виконано за поточною ринковою ціною ( як ринковий ордер ). Однак, майте на увазі, що якщо ринкова ціна змінюється занадто швидко, ваш ордер може бути виконано за ціною, яка суттєво відрізняється від ціни активації.

Стоп-лімітні ордери проти лімітних ордерів

Стоп-лімітний ордер поєднує в собі особливості стоп-ордеру та лімітного ордеру. Як тільки буде досягнута стоп-ціна, автоматично спрацює лімітний ордер. Якщо ринкова ціна досягне лімітної ціни або кращої, ордер буде виконано. Якщо у вас немає часу постійно контролювати своє портфоліо, ви можете розглянути можливість використання стоп-лімітних ордерів для обмеження потенційних збитків під час торгівлі.

При створенні стоп-лімітного ордера вам потрібно встановити дві ціни: стоп-ціну та лімітну ціну. Різниця між стоп-лімітними ордерами та лімітними ордерами полягає в тому, що перші створять лімітний ордер лише в тому випадку, якщо стоп-ціна досягнута, тоді як останні відразу додаються до книги ордерів.

Припустимо, що GT коштує $600, і ви створюєте ордер на продаж зі стоп-лімітом, з ціною стопа $590. Якщо GT впаде до $590, система автоматично створить ордер на продаж за лімітом, з вказаною ціною ліміту (, наприклад, $585). Однак немає гарантії, що ваші ордери спрацюють. Якщо ринок рухається занадто швидко, існує ймовірність, що ваш ордер не буде виконано.

Зупинити-лімітні ордери проти зупинити-втратні ордери

Як стоп-лімітні, так і стоп-втратні ордери активуються на основі стоп-ціни. Однак, після активації, стоп-лімітний ордер створить лімітний ордер, тоді як стоп-втратний ордер створить ринковий ордер.

Коли використовувати лімітний ордер?

Ми рекомендуємо використовувати лімітне замовлення, коли користувач:

• Хоче купити або продати за конкретною ціною, яка відрізняється від ринкової ціни;

• Не поспішає купувати або продавати відразу;

• Хоче максимізувати нереалізовані прибутки або мінімізувати потенційні втрати;

• Бажає розділити свої замовлення на менші лімітні замовлення та досягти ефекту середньозваженої вартості долара (DCA).

Пам'ятайте, навіть якщо буде досягнута гранична ціна, ваше замовлення не завжди буде виконано. Все залежить від ринкових умов і загальної ліквідності. У деяких випадках ваше лімітне замовлення може бути виконано лише частково.

Як створити лімітне замовлення на Gate?

Припустимо, ви хочете купити GT за ціною нижчою, ніж вона зараз торгується. Ви можете створити ордер на купівлю з лімітованою ціною та вказати максимальну ціну, яку ви готові заплатити.

1. Увійдіть у свій обліковий запис Gate і натисніть на [Trade] у верхній панелі. Виберіть [Classic] або [Advanced] торговий режим. У цьому прикладі ми використаємо [Classic].

2. У рядку пошуку праворуч введіть "GT". Виберіть бажану торгову пару. У цьому прикладі ми використаємо [GT/USDT].

3. Прокрутіть вниз до поля [Spot] і виберіть [Limit]. Потім встановіть ціну та кількість, яку ви хочете купити. Ви також можете встановити суму покупки, натискаючи на кнопки відсотків, створюючи ордер на продаж з лімітом 25%, 50%, 75% або 100% вашого доступного балансу. Натисніть [Buy GT], щоб підтвердити.

4. Нове вікно підтвердження (popup) з'явиться справа, і ваше лімітне замовлення буде додано до книги замовлень.

Щоб керувати своїми замовленнями, прокрутіть вниз до [Відкриті замовлення]. Лімітне замовлення буде виконано лише в тому випадку, якщо ринкова ціна досягне вашої лімітної ціни. Якщо ринок не досягне встановленої ціни, лімітне замовлення залишиться відкритим.

Остаточні думки

Лімітне замовлення є відмінним торговим інструментом для купівлі або продажу монети за конкретною ціною. Ви можете використовувати його для максимізації нереалізованих прибутків або мінімізації потенційних втрат. Однак перш ніж обрати тип замовлення, важливо зрозуміти різні варіанти та оцінити, як кожен з них вплине на ваш портфель і торгову стратегію в цілому. Для отримання додаткової інформації про різні типи замовлень, перегляньте нашу статтю про Розуміння різних типів замовлень.