За межами Біткойна: Всесвіт альткоїнів у 2025 році

Уявіть собі світ, де Біткойн є лише початком цифрової валюти. Саме так сталося в криптовсесвіті. Хоча Біткойн залишається піонером та найбільшою криптовалютою, тисячі альтернативних цифрових валют з'явилися з моменту створення Біткойна в 2009 році. Ці альтернативи колективно відомі як "альткоїни."

Термін "альткоїн" є поєднанням "альтернативи" та "монети", що відноситься до всіх криптовалют, окрім Біткойна. Так само, як існують різні типи автомобілів, які виконують різні функції, альткоїни були створені для вирішення різних проблем або пропозицій функцій, яких немає у Біткойна.

Літкойн, перший альткоїн, з'явився в 2011 році з метою обробки транзакцій швидше, ніж Біткойн. Сьогодні криптоекосистема містить понад 16 500 криптовалют, кожна з яких має унікальні особливості та призначення. Біткойн наразі становить близько половини від загальної ринкової вартості криптовалют, тоді як альткоїни складають іншу половину та все більше зростають у своєму значенні в цифровій економіці.

Розуміння альткоїнів: що це таке і чим вони відрізняються від Біткойна?

Щоб правильно зрозуміти альткоїни, нам потрібно уточнити деякі основні терміни:

"монета" - це криптовалюта, яка працює на власному блокчейні. Біткойн працює на блокчейні Біткойна, а Ефір на блокчейні Ефіру.

"альткоїн" - це будь-яка криптовалюта, яка не є Біткойном. Дехто вважає, що альткоїни - це будь-яка криптовалюта, яка не є Біткойном або Ефіром, оскільки ці два є найбільшими та найвідомішими.

"Токен" — це криптовалюта, яка не має власного блокчейну, але функціонує на блокчейні іншої криптовалюти. Багато токенів працюють в мережі Ethereum, використовуючи її інфраструктуру для виконання різних завдань.

Більшість альткоїнів або:

1. Має подібний код до Біткойн, але модифікований для включення нових функцій
2. Побудовані з нуля з зовсім іншим кодом і механізмами роботи

Багато альткоїнів намагаються вирішити специфічні обмеження Біткойна, такі як швидкість транзакцій, споживання енергії, функції конфіденційності або універсальність у застосуваннях. Кожен з них має свою власну ціннісну пропозицію, яка відрізняє його від Біткойна та інших криптовалют.

Типи альткоїнів: від стейблкоїнів до мем-монет

Всесвіт альткоїнів надзвичайно різноманітний, з кількома категоріями, що виконують різні цілі:

Стабільні монети

Ці монети спрямовані на мінімізацію волатильності цін, прив'язуючи свою вартість до стабільних активів, таких як долар США або золото. Прикладами є USDC, USDT та DAI. Я особисто вважаю їх безцінними під час ринкових крахів - поки мої інші активи падали, стейблкоїни зберігали свою вартість, надаючи мені можливість дихати.

Утиліті токени

Ці ключі забезпечують доступ до сервісів всередині конкретної блокчейн-мережі. Вони подібні до цифрових ключів, які розблоковують функції або сервіси на платформі. XRP для транзакцій між країнами та MATIC для комісій за транзакції в мережі Polygon є прикладами.

Токени платежів

Спеціально розроблено для обміну цінністю, зосереджуючись на ефективних інструментах обміну з такими функціями, як швидкий час транзакцій та низькі комісії.

Токени управління

Ці права надають тримачам право голосу в процесі прийняття рішень проекту блокчейну. Maker (MKR) є помітним прикладом, що дозволяє власникам голосувати щодо функціонування платформи MakerDAO.

Токени безпеки

Представляючи власність на зовнішній актив, подібно до традиційних цінних паперів. Вони можуть представляти акції компанії, одиницю нерухомості або інші інвестиції і зазвичай підлягають регулюванню цінних паперів.

Меми монети

Початок як жартів або соціального коментаря, але здобули популярність завдяки підтримці спільноти. Dogecoin та Shiba Inu є відомими прикладами, які почалися як інтернет-меми, але зібрали величезні аудиторії. Вони часто мають дуже великі або необмежені постачання, що призводить до низьких цін за одиницю.

Токени Play-to-Earn

Підтримка ігор на основі блокчейну, де гравці можуть заробляти криптовалюту, граючи. Axie Infinity є значним прикладом, де гравці розводять і ведуть битви з фантастичними істотами, заробляючи токени, які можна обміняти на інші валюти.

Провідні альткоїни 2025 року: лідери ринку та їхні випадки використання

З тисяч альткоїнів лише кілька досягли лідерства на ринку завдяки своїй корисності, рівням прийняття та ринковим капіталізаціям. Станом на 2025 рік деякі з найбільш значних альткоїнів включають:

1. Ефіріум (ETH)

Ефіріум вирізняється як найбільший альткоїн з ринковою капіталізацією приблизно $440 мільярдів. На відміну від Біткойна, який в основному використовується як цифрові гроші, Ефіріум ввів програмовані "смарт-контракти", які виконуються автоматично, коли виконуються умови. Ця інновація дозволила створити тисячі додатків на його платформі, від фінансових послуг до ігор і арт-ринків.

Я спостерігав, як Ефіріум перетворився з спекулятивних інвестицій на основний елемент Web3. Це розчаровує, як традиційні ЗМІ все ще відносять його до "криптовалюти", коли насправді це обчислювальна платформа, яка просто має токен.

2. XRP

Розроблений компанією Ripple Labs, XRP має на меті забезпечити швидкі, недорогі міжнародні грошові перекази. Він зосереджений особливо на допомозі фінансовим установам покращити міжнародні платежі та пропонує альтернативу традиційним банківським системам, таким як SWIFT.

3. Солана (SOL)

Солана здобула популярність завдяки своїм надзвичайно швидким швидкостям транзакцій та низьким витратам. Блокчейн може обробляти тисячі транзакцій на секунду, що робить його привабливим для застосувань, що вимагають високої пропускної здатності, таких як торгові платформи та ігри.

4. Кардано (ADA)

Cardano прийняв дослідницький підхід до розвитку блокчейну з акцентом на безпеку та стійкість. Він використовує механізм консенсусу з підтвердженням частки, який вимагає значно менше енергії, ніж підхід до видобутку Біткойна.

5. Лайткоїн (LTC)

Часто називають "сріблом до золота Біткойна", Litecoin був одним з перших альткоїнів, створених у 2011 році. Він пропонує швидше підтвердження транзакцій та інший алгоритм хешування, ніж Біткойн. З понад десятирічною сильною історією, Litecoin залишається популярним для повсякденних платежів завдяки відносно низьким комісійним зборам та широкому визнанню.

6. Догікойн (DOGE)

Розпочавшись як жарт, заснований на інтернет-мемі, Dogecoin став однією з найбільш впізнаваних криптовалют у світі. Незважаючи на свої гумористичні коріння, Dogecoin зібрав пристрасну спільноту та привернув увагу мас з зірковими підтримками. Його доступна ціна та необмежена пропозиція зробили його популярним для онлайн-чайових та малих транзакцій.

7. Tether (USDT)

Найбільша стейблкоїн за ринковою капіталізацією, Tether прив'язує свою вартість до долара США. Кожен токен USDT, як стверджується, забезпечений резервами, еквівалентними його $1 вартості, що робить його важливим для трейдерів, які хочуть переходити між волатильними криптовалютами та стабільними активами без конвертації назад у фіатні валюти. Це одна з найбільш торгованих криптовалют за добовим обсягом.

8. USD Монета (USDC)

USDC є швидкозростаючим, регульованим стейблкоіном, прив'язаним до американського долара. Створений консорціумом Centre, заснованим компаніями Circle та Coinbase, USDC відомий своєю прозорістю завдяки регулярним підтвердженням резервів у доларах. Він став основною інфраструктурою для додатків децентралізованих фінансів та трансакцій між країнами.

9. Шиба-іну (SHIB)

Запущений у 2020 році як альтернатива Dogecoin, Shiba Inu швидко здобув величезну популярність. Почавшись як мем-коін, проект розширився, щоб включати децентралізовану біржу (ShibaSwap), платформу NFT та інші утилітарні послуги. Його надзвичайно низька ціна за токен дозволила інвесторам володіти мільйонами або мільярдами токенів, що робить його популярним серед роздрібних інвесторів.

10. Uniswap (UNI)

Uniswap революціонізував торгівлю криптовалютами завдяки своїй моделі автоматизованого маркет-мейкера. Як одна з найбільших децентралізованих бірж, вона дозволяє користувачам торгувати токенами безпосередньо зі своїх гаманців без посередників, тоді як власники токенів UNI можуть брати участь у прийнятті рішень щодо майбутнього протоколу.

Кожен з цих альткоїнів пропонує різні функції та переваги в порівнянні з Біткойном, орієнтуючись на конкретні випадки використання та потреби ринку.

Домінування альткоїнів та ринкова капіталізація: Ключові метрики для криптоінвесторів

Щоб приймати обґрунтовані рішення щодо інвестицій в альткоїни, вам потрібно зрозуміти дві важливі ринкові метрики: домінування альткоїнів та ринкова капіталізація.

Домінування альткоїнів

Домінування альткоїнів виражає, який відсоток від загальної капіталізації крипторинку складають усі альткоїни. Це розраховується як:

Альткоїн домінування = ( Загальна капіталізація крипто-ринку – капіталізація Біткойн ) / Загальна капіталізація крипто-ринку × 100%

Коли домінування Біткойна зменшується, домінування альткоїнів зростає, що свідчить про те, що більше грошей надходить у альтернативні криптовалюти.

Графік домінування альткоїнів є потужним інструментом для виявлення тенденцій на ринку:

• Зростаюча домінантність альткоїнів ( звичайно вище 55%) часто сигналізує про сезон альткоїнів, коли альтернативні криптовалюти перевершують Біткойн.
• Зниження домінування альткоїнів зазвичай вказує на ринок, орієнтований на Біткойн, де інвестори віддають перевагу провідній криптовалюті.

Історично, домінування альткоїнів досягло піку близько 67% під час бичачого ринку 2017-2018 років і знову наблизилося до 60% у середині 2021 року. Ці періоди співпадали з вибухами цін на альткоїни.

Капіталізація альткоїнів

Капіталізація альткоїнів представляє загальну вартість усіх альткоїнів в обігу. Вона обчислюється шляхом множення поточної ціни кожної монети на її обіг, а потім підсумовування цих значень (, виключаючи Біткойн ).

Станом на квітень 2025 року, загальна капіталізація альткоїнів становить приблизно 1,4 трильйона доларів, що представляє близько 55% всього крипторинку.

Спостереження за графіком капіталізації альткоїнів надає цінну інформацію:

• Стійке зростання загальної капіталізації альткоїн ринку зазвичай вказує на стійкий інтерес до більш широкої криптоекосистеми.
• Раптові стрибки можуть сигналізувати про надмірну спекуляцію або потенційний бульбашку.
• Порівняння капіталізації окремих альткоїнів допомагає зрозуміти їх відносну важливість та рівень прийняття.

Багато інвесторів відстежують співвідношення між ринковою капіталізацією Біткойна та загальною ринковою капіталізацією альткоїнів, щоб визначити потенційну ротацію капіталу між цими сегментами ринку. Коли капітал переходить від Біткойна до альткоїнів, це зазвичай викликає збільшення цін на ринку альткоїнів.

Індекс сезону альткоїнів: Коли і чому альтернативні криптовалюти перевершують Біткойн

У крипторинку існує цікаве явище, відоме як "альткоїн-сезон" або "альтсезон". Цей термін відноситься до періодів, коли альткоїни в цілому перевершують Біткойн і зазвичай демонструють різке зростання цін за відносно короткий проміжок часу.

Що викликає сезон альткоїнів?

Сезони альткоїнів, як правило, починаються після того, як Біткойн зазнає значного зростання, а потім стабілізується або рухається вбік. Інвестори, які шукають вищі доходи, можуть перевести частину своїх активів з Біткойна в альткоїни, що потенційно знижує ринкову домінантність Біткойна і викликає підвищення цін на альтернативні криптовалюти.

Як визначити сезон альткоїнів

Індекс сезону альткоїнів — це метрика, яка допомагає інвесторам визначити, чи знаходиться ринок в сезоні альткоїнів. Індекс враховує:

1. Відносна ефективність: Якщо більшість альткоїнів перевершують Біткойн протягом певного періоду, можливо, розпочався сезон альткоїнів.
2. Домінування Біткойна: Коли частка Біткойна в загальному обсязі ринку криптовалют зменшується, це зазвичай вказує на те, що гроші спрямовуються до альткоїнів.
3. Обсяг торгів: Підвищена торгова активність в альткоїнах відносно Біткойна може сигналізувати про початок сезону альткоїнів.
4. Соціальні мережі: Зростаючий інтерес до конкретних альткоїнів на соціальних платформах часто передує збільшенню цін.

Минулі альткоїн-бичачі ринки та тренди

Значні сезони альткоїнів включають:

• 2017-2018: Домінування Біткойна на ринку впало з 86.3% до 38.69%, що збіглося з бумом ICO (Initial Coin Offering).
• 2020-2021: Під час пандемії COVID-19 роздрібні інвестори шукали можливості поза межами Біткойна, що призвело до зростання мем-монет, таких як Dogecoin, та ринку NFT (Non-Fungible Token).

Тривалість сезонів альткоїнів

Сезони альткоїнів зазвичай тривають від кількох тижнів до кількох місяців, залежно від ринкових умов, настрою інвесторів та ширших економічних факторів. Вони можуть закінчуватися так само швидко, як і починаються, з падінням цін так швидко, як вони зросли.

Інвестування в альткоїни: потенційні прибутки та ризикові фактори

Як і будь-яка інвестиція, альткоїни мають потенційні переваги та значні ризики, які інвестори повинні ретельно оцінити.

Переваги інвестування в альткоїни

1. Покращення порівняно з Біткойном: Багато альткоїнів створені для вирішення конкретних обмежень Біткойна, таких як швидкість транзакцій, споживання енергії або функціональність. Це може дати їм технічні переваги в певних випадках використання.
2. Вищий потенціал зростання: оскільки альткоїни зазвичай мають менші ринкові капіталізації, ніж Біткойн, вони можуть забезпечити вищі відсоткові повернення у разі успіху. Інвестиція в 1 000 $ в успішний малий альткоїн може множитися багаторазово більше, ніж така ж інвестиція в Біткойн.
3. Різноманітні інвестиційні можливості: Завдяки тисячам альткоїнів, інвестори можуть обирати проекти, що відповідають певним технологіям, секторам або проблемам, в які вони вірять.
4. Утиліта поза валютою: Багато альткоїнів пропонують функціональність, що виходить за межі зберігання вартості, наприклад, надаючи можливість для децентралізованих додатків або забезпечуючи права управління в блокчейн-проектах.

Недоліки інвестування в альткоїни

1. Вищий ризик: Альткоїни зазвичай несуть більший ризик, ніж Біткойн. Багато проектів повністю зазнають невдачі і призводять до інвестиційних втрат. Чим менша альткоїн, тим зазвичай вищий ризик.
2. Ринкова Волатильність: Ціни альткоїнів можуть бути надзвичайно волатильними, з коливаннями цін 20-30% за один день, що не є рідкістю. Ця волатильність може зробити інвестиції в альткоїни стресовими та складними для таймування.
3. Менша ліквідність: Більшість альткоїнів мають нижчі обсяги торгівлі, ніж Біткойн, що може ускладнити торгівлю великими обсягами без впливу на ціну.
4. Регуляторна невизначеність: Регуляції навколо криптовалют все ще розвиваються, і майбутні регуляції можуть суттєво вплинути на певні типи альткоїнів, особливо на ті, які можуть бути класифіковані як цінні папери.
5. Шахрайства та невдачі: Простір альткоїнів став свідком численних шахрайств, фальшивих проектів та невдалих підприємств. Інвестори можуть легко стати жертвами схем «памп і дамп» або проектів, які ніколи не виконують своїх обіцянок без належного дослідження.

Дослідження альткоїнів: Рамки для оцінки криптовалютних проектів

Враховуючи ризики, пов'язані з інвестиціями в альткоїни, проведення ретельного дослідження є важливим перед тим, як вкладати свої гроші. Ось ключові фактори, які слід врахувати при оцінці потенційних інвестицій в альткоїни:

1. Зрозумійте мету проекту та проблему, яку він вирішує

• Яку реальну проблему вирішує альткоїн?
• Чи є справжня потреба в цьому рішенні, чи воно вирішує неіснуючу проблему?
• Як це порівнюється з існуючими рішеннями в межах криптопростору та за його межами?

2. Оцініть команду

• Досліджте фон і досвід команди розробників
• Шукайте прозорість щодо ідентичностей та кваліфікацій членів команди
• Перевірте, чи команда успішно реалізувала проекти в минулому
• Вивчіть кількість активних розробників, які працюють над проєктом

3. Прочитайте Білий документ

Білий папір є важливим документом, що пояснює технологію криптовалюти, її цілі та стратегію впровадження. Під час вивчення білого паперу звертайте увагу на:

• Чіткі та конкретні технічні пояснення
• Чітко визначена дорожня карта з реалістичними строками
• Прозора токеноміка (розподіл та використання токенів)
• Червоні прапори, такі як нечіткі пояснення, нереалістичні обіцянки або погане написання

4. Проаналізуйте токеноміку

• Яка загальна кількість токенів?
• Як розподіляються токени ( розподіл команди, публічний продаж тощо )?
• Чи існує механізм для управління інфляцією?
• Чи є періоди блокування для токенів команди?

5. Оцінка ринкових показників

• Капіталізація ринку: Загальна вартість усіх обігових токенів
• Ліквідність: Наскільки легко токени можна купити або продати без впливу на ціну
• Обсяг торгівлі: Щоденний обсяг торгівлі токенами
• Історія цін: Як токени показували себе з часом

6. Спільнота та прийняття

• Розмір та залученість спільноти в соціальних мережах, форумах тощо.
• Партнерства з визнаними компаніями або організаціями
• Статистика використання та впровадження в реальному світі
• Якість комунікації від команди проекту

7. Безпека та аудити

• Чи був код перевірений авторитетними компаніями з безпеки?
• Чи зазнавав проект якихось порушень безпеки?
• Наскільки децентралізована мережа?

Ретельно вивчаючи ці аспекти, ви зможете приймати більш обґрунтовані рішення щодо того, які альткоїни можуть бути варті інвестицій, а які слід уникати.

Як торгувати альткоїнами

Після дослідження альткоїнів, в які ви хочете інвестувати, торговельна платформа пропонує безперебійну платформу для торгівлі. Ви можете дотримуватися цих кроків, щоб почати торгівлю:

1. Створіть обліковий запис: Відвідайте торгову платформу, зареєструйтесь за допомогою вашої електронної адреси, задайте міцний пароль і активуйте двофакторну аутентифікацію для безпеки.
2. Підтвердьте свою особу: Завершіть простий процес KYC, завантаживши своє посвідчення особи та зробивши селфі для підтвердження.
3. Депозит активів: Депозит коштів за допомогою кредитних/дебетових карт, банківських переказів, крипто-переказів з інших гаманців або за допомогою P2P-ринку.
4. Розпочніть торгівлю альткоїнами: перейдіть до розділу Ринки, знайдіть свій бажаний альткоїн серед сотень торгових пар, виберіть свою улюблену пару (, наприклад, SOL/USDT), виберіть ринковий або лімітний ордер, введіть кількість і підтвердіть.
5. Забезпечте свої інвестиції: Зберігайте менші суми у вашому гаманці платформи для зручності. Досліджуйте продукти для заробітку або переносьте більші активи до зовнішніх гаманців для довгострокового зберігання.

Конкурентні торгові збори, висока ліквідність і надійні заходи безпеки забезпечують все, що вам потрібно для ефективного формування вашого портфеля альткоїнів.

Посібник з гаманців альткоїнів: Захист ваших криптоінвестицій

Належне зберігання ваших альткоїнів є критично важливим для захисту вашої інвестиції. Різні варіанти зберігання пропонують різні рівні безпеки та зручності.

Типи Крипто Гаманців

Апарати для зберігання (Холодне зберігання)

• Фізичні пристрої, які зберігають ваші приватні ключі в офлайні
• Приклади: Ledger, Trezor, Tangem
• Найбезпечніший варіант, рекомендується для зберігання великих сум
• Забезпечує захист від онлайн-спроб хакерських атак
• Зазвичай коштує від $50 до $200

ПЗ-гамани

• Десктопні програми: Встановлені на вашому комп'ютері (, наприклад, Exodus, Electrum)
• Мобільні додатки: Гаманець на вашому