Вступ: Порівняння інвестицій у ZEX та LRC

Порівняння між ZEX і LRC стало ключовим питанням для інвесторів на криптовалютному ринку. Ці два активи займають різні позиції: вони суттєво відрізняються за ринковою капіталізацією, сценаріями використання та динамікою ціни. Zeta Markets (ZEX) почала роботу у 2024 році. Актив отримав ринкове визнання як найшвидша, проста й безпечна біржа деривативів на Solana. Платформа поєднує функції централізованих бірж із самостійним зберіганням активів, характерним для DeFi. Loopring (LRC) працює з 2017 року. Це відкритий протокол багатотокенових транзакцій на ERC20 і смартконтрактах. Протокол дозволяє запускати децентралізовані біржі без зберігання активів. У статті докладно розглянуто порівняння інвестиційної цінності ZEX і LRC за історією ціни, механізмами емісії, ринковим впровадженням і технічною екосистемою. Основне питання інвесторів:

"Який із цих активів привабливіший для купівлі зараз?"

Порівняльний ринковий аналіз: Zeta Markets (ZEX) та Loopring (LRC)

I. Порівняння історичної динаміки ціни та поточного ринкового статусу

Історія зміни ціни ZEX (Zeta Markets) та LRC (Loopring)

Zeta Markets (ZEX):

• Абсолютний максимум: $0,3184 — 27 червня 2024 року
• Абсолютний мінімум: $0,0218 — 5 серпня 2024 року
• Діапазон коливань: За перший рік торгів ціна впала приблизно на 78,8% від максимуму до поточного рівня

Loopring (LRC):

• Абсолютний максимум: $3,75 — 10 листопада 2021 року
• Абсолютний мінімум: $0,01963893 — 18 грудня 2019 року
• Контекст: LRC продемонстрував значне зниження ціни за тривалий період торгівлі, поточна ціна нижча за максимум на 98,5%

Порівняльний аналіз

ZEX діє в початковій фазі ринку, стартувавши у середині 2024 року з підвищеною волатильністю. LRC — це протокол із тривалою історією, який перебуває під тиском ведмежого ринку з 2021 року.

Поточний ринковий статус (21 грудня 2025 року)

ZEX (Zeta Markets):

• Ціна: $0,06743
• Зміна за 24 години: -6,6%
• Зміна за 7 днів: -24,59%
• Зміна за 30 днів: -25,14%
• Ринкова капіталізація: $67 430 000
• Токенів в обігу: 181 438 032
• Добовий обсяг торгів: $47 064,62

LRC (Loopring):

• Ціна: $0,05741
• Зміна за 24 години: -3,86%
• Зміна за 7 днів: -11,55%
• Зміна за 30 днів: +8,07%
• Ринкова капіталізація: $78 874 071,75
• Токенів в обігу: 1 245 991 468,94
• Добовий обсяг торгів: $201 425,66

Індекс ринкових емоцій (Crypto Fear & Greed): 20 — Екстремальний страх

Поточні ринкові дані:

• Ринкові дані ZEX: Gate
• Ринкові дані LRC: Gate

II. Огляд проєктів та технічна архітектура

Zeta Markets (ZEX)

Опис проєкту: Zeta Markets створює високопродуктивну, просту і безпечну децентралізовану біржу безстрокових контрактів на базі масштабованої інфраструктури Solana. Платформа забезпечує функціонал централізованої біржі зі збереженням самостійного контролю над активами та прозорості, властивих DeFi.

Блокчейн: Solana

• Адреса контракту: ZEXy1pqteRu3n13kdyh4LwPQknkFk3GzmMYMuNadWPo

Ключові особливості:

• Лімітна книга ордерів у ланцюгу
• Максимальне кредитне плече: 10x
• Модель повного самостійного зберігання активів

Loopring (LRC)

Опис проєкту: Loopring — відкритий багатотокеновий протокол транзакцій на стандарті ERC-20 і смартконтрактах. Протокол дозволяє створювати децентралізовані біржі без блокування активів. LRC — нативний токен ERC-20 у мережі Ethereum.

Блокчейн: Ethereum Layer 2

• Адреса контракту: 0xBBbbCA6A901c926F240b89EacB641d8Aec7AEafD

Технічні інновації:

• Впровадження Zero-Knowledge Rollups (zkRollups)
• Layer 2 масштабування для підвищення швидкості і зниження вартості транзакцій Ethereum
• Матчинг ордерів поза ланцюгом із розрахунком у ланцюгу

III. Токеноміка та динаміка обігу

Обіг токенів ZEX

Обіг токенів LRC

Порівняння: LRC має високу зрілість обігу (90,65%), що вказує на завершену фазу розподілу. ZEX знаходиться на ранній стадії токеноміки (18,14% в обігу).

IV. Аналіз ринкової динаміки та ліквідності

Обсяг торгів та глибина ринку

Динаміка ціни

ZEX:

• 1 година: -0,12%
• 24 години: -6,6%
• 7 днів: -24,59%
• 30 днів: -25,14%
• 1 рік: -6,26%

LRC:

• 1 година: -0,3%
• 24 години: -3,86%
• 7 днів: -11,55%
• 30 днів: +8,07%
• 1 рік: -72,22%

Оцінка: Обидва активи зазнають тиску у короткострокових періодах. LRC показує відносну стійкість із позитивною 30-денною динамікою, тоді як ZEX фіксує спад у багатьох часових інтервалах. Індекс екстремального страху (20) відображає складність ринкової ситуації для обох проєктів.

V. Інтеграція в екосистему та ринкова доступність

Екосистема ZEX

Основна мережа: блокчейн Solana

• Whitepaper: Zeta Foundation Documentation
• Офіційний сайт: zeta.markets
• Соціальні мережі: X/Twitter

Екосистема LRC

Основна мережа: Ethereum Layer 2

• GitHub: декілька репозиторіїв з реалізацією протоколу
• Офіційний сайт: loopring.org
• Спільнота: Twitter, Reddit, GitHub

VI. Підсумок ключових ринкових індикаторів

Висновок

Zeta Markets (ZEX) і Loopring (LRC) займають різні позиції у DeFi. ZEX працює на ранній стадії розвитку в екосистемі Solana, а LRC — це усталений протокол Ethereum Layer 2 із тривалою історією. Поточні ринкові умови демонструють панування ризик-уникнення, що підтверджує індекс екстремального страху. LRC демонструє відносну місячну стійкість, а ZEX залишається під тиском у різних часових періодах.

Аналітичний звіт: Фактори інвестиційної цінності ZEX і LRC

I. Короткий зміст

Звіт аналізує основні інвестиційні чинники токенів ZEX і LRC на підставі наявних матеріалів. Джерела містять обмежену інформацію про обидва активи, через що глибина аналізу обмежена.

Основні висновки:

• ZEX: Інвестиційна цінність визначається ринковими трендами і технологічними інноваціями, а також поточними ринковими умовами з урахуванням моделей машинного навчання.
• LRC (Loopring): Інвестиційна цінність базується на технічних перевагах у блокчейн-сфері та підтримці спільноти. Останній розвиток зосереджено на логіці управління ордерами і оптимізації ядра матчинг-двигуна.

II. Аналіз обмежено через нестачу даних

У референсах відсутня достатня інформація для заповнення наступних розділів шаблону:

II.I Механізми обігу (токеноміка)

Джерела не надають даних про:

• Моделі обігу для ZEX або LRC
• Графіки емісії чи механізми інфляції
• Кореляції ціни зі змінами обігу

Статус: Недостатньо даних — розділ не заповнюється без вигаданих даних.

II.II Інституційна участь і ринкові застосування

Дані відсутні:

• Інформація щодо інституційного володіння відсутня
• Деталі корпоративного впровадження не розкриті
• Регуляторні позиції по юрисдикціях не зазначені

Статус: Не може бути заповнено за наявними матеріалами.

II.III Технологічний розвиток та екосистема

LRC (частково):

• Останній акцент розробки — редизайн системи управління ордерами і оптимізація матчинг-двигуна
• Автоматичний розрахунок комісії LRC відповідно до фіатної вартості ордера та налаштувань відсотків
• Застосування на інфраструктурному рівні протоколу

ZEX (мінімум даних):

• Планується участь у Token2049 у Сінгапурі (30 вересня) з Celestia
• Деталі поточного стану розробки у джерелах відсутні

Статус: Недостатньо інформації для повного порівняння.

II.IV Макроекономічні фактори та ринкові цикли

Джерела не містять інформації про:

• Інфляційний опір обох токенів
• Вплив монетарної політики чи ставок
• Геополітичний вплив на попит транскордонних операцій

Статус: Не визначається на підставі джерел.

III. Висновок

Надані джерела не дозволяють провести комплексний інвестиційний аналіз за шаблоном. Для підготовки детального звіту потрібні:

• Офіційна токеноміка обох активів
• Позиції інституційних інвесторів та розподіл фондів
• Технічна дорожня карта та метрики екосистеми
• Регуляторні документи по юрисдикціях
• Історія ціни і дані по макроекономіці

Рекомендація: Використовувати офіційні whitepaper, документацію розробки, регуляторні подання та інституційні звіти для інвестиційного аналізу.

III. Прогноз ціни 2025–2030: ZEX і LRC

Короткостроковий прогноз (2025)

• ZEX: $0,0632902–$0,06733 (консервативно); $0,0983018 (оптимістично)
• LRC: $0,0315755–$0,05741 (консервативно); $0,0665956 (оптимістично)

Середньостроковий прогноз (2027–2028)

• ZEX: $0,0687–$0,1202 (2027), $0,0675–$0,1648 (2028), кумулятивне зростання 49% і 64%
• LRC: $0,0405–$0,0791 (2027), $0,0477–$0,0895 (2028), кумулятивне зростання 17% і 27%
• Драйвери: інституційний капітал, регуляторна визначеність, розвиток екосистеми, оновлення протоколу

Довгостроковий прогноз (2029–2030)

• ZEX: $0,0882–$0,1377 (2029), $0,1209–$0,1590 (2030) — базовий сценарій; $0,1804 (2029), $0,1877 (2030) — оптимістичний, кумулятивне зростання 104% і 135%
• LRC: $0,0749–$0,0813 (2029), $0,0805–$0,0830 (2030) — базовий сценарій; $0,0846 (2029), $0,1054 (2030) — оптимістичний, кумулятивне зростання 41% і 44%

Переглянути докладний прогноз цін ZEX і LRC

Відмова від відповідальності: Прогнози базуються на аналізі історичних даних і припущеннях. Ринок криптовалют волатильний і непередбачуваний. Фактичні ціни можуть суттєво відрізнятися. Інформація надається для ознайомлення й не є інвестиційною порадою. Здійснюйте власне дослідження та консультуйтеся з фінансовими радниками.

ZEX:

LRC:

Порівняльний інвестиційний аналіз: ZEX проти LRC

I. Порівняння інвестиційних стратегій: ZEX та LRC

Довгострокова й короткострокова стратегія

ZEX (Zeta Markets):

• Підходить для інвесторів, орієнтованих на зростання, які визнають перспективу інфраструктури DeFi на Solana та готові до високої волатильності на ранній стадії розробки протоколу
• Ранній розподіл (18,14% в обігу) — потенціал зростання разом із розширенням екосистеми
• Довгострокова стратегія залежить від розвитку екосистеми Solana та проникнення DEX на ринок деривативів

LRC (Loopring):

• Підходить для інвесторів, які шукають експозицію до зрілої Layer 2 інфраструктури з усталеною токеномікою (90,65% в обігу)
• Позитивна динаміка за 30 днів (+8,07%) свідчить про відносну стійкість у період ринкової турбулентності
• Перевага: інтеграція з Ethereum і широке покриття бірж (46 майданчиків)

Управління ризиками й алокація активів

Консервативні інвестори:

• ZEX: 5–10%, LRC: 15–20%
• Обґрунтування: Обмежена вага ZEX через ранню фазу й низьку ліквідність; LRC — завдяки усталеному статусу й широкій доступності

Агресивні інвестори:

• ZEX: 20–30%, LRC: 10–15%
• Обґрунтування: ZEX — потенціал раннього етапу й динаміка Solana; LRC — для диверсифікації та зниження ризику падіння

Хеджування:

• Стейблкоїни (40–50% портфеля DeFi) для захисту від волатильності під час екстремального страху
• Крос-платформна диверсифікація: Layer 1 (Solana) та Layer 2 (Ethereum)
• Стратегія усереднення ціни для зниження таймінг-ризику

II. Порівняння потенційних ризиків

Ринковий ризик

ZEX:

• Висока волатильність на стартовій фазі (падіння на 78,8% від максимуму за рік) означає концентрацію ризику
• Низький обсяг торгів ($47 064,62/доба) створює ризик ліквідності й сліппеджу при великих транзакціях
• Обмежена кількість бірж (4 майданчики) ускладнює вихід із позиції
• Негативна динаміка за 7 днів (-24,59%) й 30 днів (-25,14%)

LRC:

• Тривала експозиція до ведмежого ринку з 2021 року (падіння на 98,5%) означає стійкий тиск і ризик капітуляції
• Менша добова волатильність (-3,86%) свідчить про зниження спекулятивної активності
• Широке покриття бірж (46 майданчиків) знижує ризик ліквідності, але не усуває ризик падіння
• Позитивна місячна динаміка (+8,07%) свідчить про відновлення всередині загального спаду

Технологічний ризик

ZEX:

• Залежність від мережі Solana — ключовий операційний ризик
• Коротка історія протоколу (запуск 2024) ускладнює оцінку надійності
• Складна книга ордерів у ланцюгу може створити обмеження масштабування
• Кредитне плече 10x підвищує ризик каскадних ліквідацій

LRC:

• Zero-Knowledge Rollups — складність впровадження й технічний борг
• Layer 2 залежить від оновлень і навантаження Ethereum
• Матчинг поза ланцюгом підвищує ризик контрагента
• Довгий цикл розвитку (з 2017) — повільна ітерація протоколу

Регуляторний ризик

• Solana (ZEX): Питання регуляції децентралізованих бірж деривативів не вирішене в основних юрисдикціях; обмеження кредитного плеча можуть вплинути на платформу
• Ethereum Layer 2 (LRC): Для ERC-20 існує регуляторна визначеність, але регулювання децентралізованих бірж ще формується
• Глобальний контекст: Обидва активи схильні до потенційних обмежень з боку міжнародних органів щодо криптодеривативів і DeFi
• Індекс страху (20): Поточні ринкові умови характеризуються регуляторною невизначеністю й уникненням ризику

III. Висновок: Який актив краще для купівлі?

📌 Підсумок інвестиційної цінності

ZEX — переваги:

• Ранній етап обігу (18,14%) — потенціал зростання при подальшому розподілі
• Позиція в екосистемі Solana на ринку Layer 1
• Ринок перпетуальних DEX — зростаючий сегмент DeFi
• Прогноз зростання — 104–135% до 2029–2030 років (оптимістично)

LRC — переваги:

• Зріла токеноміка (90,65% в обігу), широке охоплення бірж (46 майданчиків)
• Позитивна 30-денна динаміка (+8,07%) навіть в умовах страху на ринку
• Розвинена інфраструктура Ethereum Layer 2, зрозумілий регуляторний статус
• Низька волатильність (7 днів: -11,55% проти ZEX: -24,59%) — помірний захист

✅ Рекомендації для інвесторів

Початківці:

• Основна експозиція — LRC (70–80% DeFi-портфеля)
• Стейблкоїни (40–50%) для захисту та можливості докупки у кризу
• Уникати великої частки ZEX через ранню фазу й обмежену ліквідність
• Усереднення ціни на період 3–6 місяців

Досвідчені інвестори:

• Тактична позиція в ZEX (15–25%) з метою отримання зростання на ранній фазі
• Стратегічна частка LRC (10–15%) для стабільності та диверсифікації
• Технічний аналіз 4-годинних/денних графіків для входу/виходу
• Хеджування через стейблкоїни й опціони під час ринку страху

Інституційні інвестори:

• LRC — основний інфраструктурний актив через регуляторну ясність і ринкову зрілість
• Моніторинг розвитку ZEX і метрик екосистеми до масштабної алокації
• Диверсифікація по біржах для мінімізації ризику виконання та оптимізації ціни
• Участь у керуванні обома протоколами для впливу на дорожню карту

⚠️ Важливо: Крипторинки волатильні й непередбачувані. Прогнози (2025–2030) — це можливі сценарії, а не гарантії. Поточний індекс страху (20) означає підвищені ризики. Інформація надається для ознайомлення, не є інвестиційною порадою. Проводьте власні дослідження та консультуйтеся з фахівцями. Минулий результат не гарантує майбутнього.

FAQ: Порівняння інвестицій у ZEX і LRC

I. Які ключові відмінності між ZEX і LRC за блокчейн-інфраструктурою?

Відповідь: ZEX (Zeta Markets) працює на Solana як децентралізована біржа ф’ючерсів із лімітною книгою ордерів у ланцюгу та плечем до 10x. LRC (Loopring) — рішення масштабування Ethereum Layer 2 із Zero-Knowledge Rollups (zkRollups), що дозволяє багатотокенові транзакції з матчингом ордерів поза ланцюгом і розрахунком у ланцюгу. Головна відмінність — мережа: Solana забезпечує швидкість, Ethereum Layer 2 — сумісність зі смартконтрактами та впізнаваність для інституцій.

II. Як динаміка обігу токенів ZEX і LRC впливає на їхній інвестиційний потенціал?

Відповідь: ZEX знаходиться на ранній фазі розподілу — лише 18,14% в обігу (181,44 млн з 1 млрд). Це означає можливість подальшого розведення при виході нових токенів, що несе і потенціал зростання, і ризик просідання. LRC має зрілу токеноміку — 90,65% токенів у вільному обігу (1,25 млрд з 1,37 млрд), що знижує ризик подальшого розведення. Для інвесторів, орієнтованих на зростання, ZEX — це більше волатильності; для консерваторів LRC забезпечує стабільність.

III. Який актив має кращу ліквідність і ринкову доступність?

Відповідь: LRC набагато доступніший: торгується на 46 біржах із добовим обсягом $201 425,66, тоді як ZEX — на 4 біржах із $47 064,62. Ринкова капіталізація LRC ($78,87 млн) вища за ZEX ($67,43 млн) навіть при меншій ціні за токен. LRC має 168 733 власників проти 30 127 у ZEX. Для інвесторів, яким потрібна ліквідність для входу/виходу, LRC забезпечує кращу доступність і менший ризик сліппеджу.

IV. Які коротко- й довгострокові цінові очікування для ZEX і LRC?

Відповідь: Короткостроковий прогноз (2025): ZEX — $0,0633–$0,0673 (консервативно), $0,0983 (оптимістично); LRC — $0,0316–$0,0574 (консервативно), $0,0666 (оптимістично). Довгостроковий (2029–2030): ZEX — зростання 104–135% (до $0,1804–$0,1877), LRC — 41–44% (до $0,0846–$0,1054). Прогнози мають значну невизначеність — крипторинок залишається волатильним. Індекс страху (20) вказує на підвищений ризик для обох активів.

V. Як порівнюються останні цінові тренди ZEX і LRC?

Відповідь: LRC демонструє кращу стійкість із позитивною динамікою за 30 днів (+8,07%) при негативних змінах за 7 днів (-11,55%) та 24 години (-3,86%). ZEX фіксує негативний тренд у всіх часових інтервалах: 30 днів (-25,14%), 7 днів (-24,59%), 24 години (-6,6%). Обидва активи під тиском загального ринкового страху. Для інвесторів, що уникають короткострокових ризиків, LRC пропонує відносну стабільність порівняно із ZEX.

VI. Який профіль ризику підходить для ZEX і LRC різним типам інвесторів?

Відповідь: Консервативним інвесторам рекомендовано робити ставку на LRC (15–20%) та зберігати 40–50% портфеля у стейблкоїнах. Агресивні інвестори можуть виділити 20–30% на ZEX (ранній етап та Solana), 10–15% на LRC для диверсифікації. Початківцям варто фокусуватися на LRC і уникати надмірної частки ZEX. Досвідчені трейдери можуть використовувати технічний аналіз і хеджування. Інституційним інвесторам слід віддавати перевагу LRC до підтвердження зрілості ZEX.

VII. Які технічні ризики потрібно враховувати інвестору?

Відповідь: ZEX залежить від стабільності мережі Solana. Книга ордерів у ланцюгу — потенційні обмеження масштабування, плече 10x — ризик ліквідацій. LRC має складність впровадження zkRollups, повільніше розвивається і використовує матчинг поза ланцюгом, що підвищує ризик контрагента. Обидва активи підпадають під регуляторну невизначеність щодо криптодеривативів. Індекс страху (20) підсилює ризики для обох.

VIII. Який актив забезпечує кращу ризик-адаптовану дохідність для диверсифікованого портфеля?

Відповідь: Для збалансованого портфеля LRC має кращі ризик-адаптовані показники: 46 бірж, 90,65% обігу, позитивна місячна динаміка, нижча волатильність. Рекомендовано виділити 70–80% DeFi-портфеля під LRC, 40–50% резерву в стейблкоїнах. Тактична ставка на ZEX (15–25%) дозволяє отримати вигоду від ранньої динаміки без надмірного ризику. Усереднення ціни на 3–6 місяців мінімізує ризик. Підхід поєднує стабільність LRC і потенціал ZEX, що відповідає умовам ринку екстремального страху.

Відмова від відповідальності: Інформація наведена для ознайомлення і не є інвестиційною порадою. Крипторинки волатильні; фактична динаміка може суттєво відрізнятися від прогнозів. Поточний індекс страху (20) означає підвищені ризики. Проводьте власне дослідження і консультуйтеся з фінансовими радниками. Минулий результат не гарантує майбутнього.