Новости Биткойна сегодня: стейблкоин достигает рекордов, но не покупает Спот, подготовка к FOMC идет в сторону.

Из-за того, что глобальные финансовые рынки движутся в сторону, инвесторы в спотовый Биткойн не смогли обеспечить необходимый объем. На прошлой неделе цена Биткойна кратковременно подскочила до примерно 93,300 долларов, после чего на начале этой недели цена упала ниже 85,000 долларов. Резервный коэффициент Биткойна на Binance снизился до самого низкого уровня с 2018 года, и на рынок хлынули большие объемы стейблкоинов, готовых к покупке токенов, но спотовые покупатели колебались и, возможно, будут сохранять боковое движение перед заседанием FOMC Федеральной резервной системы (ФРС).

Техническое и психологическое двойное поражение при прорыве 93,000 долларов

(Источник: Trading View)

Основное внимание в новостях о Биткойне сегодня сосредоточено на неудачной попытке сохранить цену выше ключевой зоны сопротивления после кратковременного скачка цены Биткойна до примерно 93,300 долларов на прошлой неделе. Однако Биткойн не смог предотвратить тренд средних значений, и цена в понедельник упала ниже 85,000 долларов. Невозможность Биткойна закрыться выше 93,000 долларов сделала подтверждение разворота бычьего тренда недействительным. Эта неудача прорыва является не только техническим поражением, но и серьезным ударом по психологии рынка.

Почему 93 000 долларов так важны? Этот уровень цен является верхней границей предыдущей консолидации, а также важной целью для отскока с исторического максимума в 126 000 долларов. Технические аналитики в целом рассматривают 93 000 долларов как границу между бычьим и медвежьим рынком; пробой и закрепление над этим уровнем подтвердят завершение нисходящего тренда, в противном случае это будет означать, что медвежья структура все еще продолжается. Когда Биткойн кратковременно достиг 93 300 долларов, но не смог закрыться на этом уровне, было вызвано множество стоп-лоссов для быков и открытие позиций для медведей, что привело к быстрому падению цен.

С уровня 93 300 долларов в пятницу до ниже 85 000 долларов в понедельник Биткойн упал более чем на 8% всего за два торговых дня. Этот быстрый разворот показывает, что около 93 000 долларов скопилось большое количество продавливания. Эти продажи могут исходить из нескольких источников: инвесторы, застрявшие на более высоких ценовых уровнях, сокращают свои позиции на отскоке, краткосрочные трейдеры фиксируют прибыль и медведи открывают короткие позиции на технических уровнях. Вне зависимости от источника, результат остается неизменным: сила спотовых покупателей недостаточна для поглощения этих продаж.

Если не будет нового спотового спроса, цена Биткойна может колебаться в пределах от 80,600 до 96,000 долларов, пока одно из этих уровней не будет снова протестировано. Этот широкий диапазон колебаний предоставляет возможности для краткосрочных трейдеров, но для долгосрочных инвесторов это означает продолжающуюся неопределенность и муки.

стейблкоин достиг рекорда, но не покупают странное явление

(источник: CryptoQuant)

Несмотря на то, что спрос на Спот все еще слаб, избыток стейблкоинов указывает на то, что покупательная способность, способная вызвать резкий рост цен, уже существует, но в настоящее время находится в простое. Данные CryptoQuant показывают, что «соотношение запасов Биткойна и стейблкоинов» на Binance снизилось до самого низкого уровня с 2018 года. Это означает, что большое количество стейблкоинов поступает на рынок, готовое к покупке Биткойна, и эта тенденция беспрецедентна. Исторически, такие крайние соотношения стейблкоинов/Биткойна на бирже часто предвещают волну резкого роста.

Эта точка данных крайне противоречива и примечательна. Соотношение резервов стейблкоинов упало до исторического минимума, что означает, что количество стейблкоинов на биржах достигло исторического максимума по сравнению с количеством Биткойна. Стейблкоины обычно рассматриваются как «деньги на стороне», представляющие собой покупательную способность, готовую к входу в рынок в любое время. Когда стейблкоины массово поступают на биржи, это обычно предвещает, что инвесторы готовятся к покупке.

Тем не менее, новости о Биткойне сегодня показывают, что, несмотря на то, что стейблкоины достигли рекордов, спотовые покупки все еще не появились. Это явление “деньги есть, но не покупают” отражает глубокую нерешительность инвесторов. Они уже конвертировали свои средства в стейблкоины и хранят их на бирже, что свидетельствует о наличии желания купить, но они все еще не делают этого, что указывает на нехватку уверенности в текущих ценах и перспективах рынка. Возможные причины включают: ожидание более низких цен для покупки, опасение того, что тенденция падения еще не закончилась, или ожидание четких сигналов от ключевых событий, таких как заседание ФРС.

Недостаточная ликвидность на спотовом рынке и недостаточная глубина книги заказов являются главными причинами того, что Биткойн в настоящее время трудно преодолеть уровень в 93,000 долларов. Несмотря на то, что в районе 84,000 долларов существует плотный кластер базовых затрат, более 400,000 Биткойнов, купленных в этом диапазоне, фактически сформировали наонцепь основание. Эти 400,000 Биткойнов представляют собой инвесторов, купивших в районе 84,000 долларов, которые имеют стимул защищаться, когда цена падает к уровню затрат.

Тем не менее, несмотря на сильный исторический накопительный импульс, в диапазоне цен от 84,000 до 90,000 долларов отсутствует активное давление со стороны покупателей. В то же время средства многих краткосрочных держателей по-прежнему ниже их средней цены покупки 104,600 долларов, что приводит к нехватке ликвидности на рынке. Эти инвесторы, купившие на высоких уровнях, в настоящее время находятся в убытке: они не хотят распродаж и не имеют средств для увеличения позиции и усреднения своих затрат, что создает “зомби-позиции” и блокирует значительное количество ликвидности.

Ликвидный капкан в диапазоне 80,600-96,000 долларов

(Источник: Trading View)

Биткойн в настоящее время застрял между 96,000 долларов (недавний максимум диапазона) и 80,600 долларов до 84,000 долларов (нижняя граница на основе цепочки). Ликвидность сосредоточена на обоих концах этих диапазонов, что означает, что любое прорыв в любом направлении может вызвать резкие колебания цен. Этот признак распределения ликвидности в техническом анализе называется «ловушка ликвидности», и цена колеблется в вакууме между двумя зонами концентрации ликвидности.

С точки зрения бычьего рынка, повторное тестирование ценой Биткойна нижней границы в диапазоне от 80,600 до 84,000 долларов может быть позитивным сигналом. Это позволит Биткойну поглощать ликвидность во время падения и восстанавливать дно перед отскоком. Когда цена достигнет 80,600 долларов, будет активирована большая часть лимитированных ордеров на покупку, которые представляют собой реальный спрос на покупку на снижении. После поглощения этой ликвидности цена получит более прочную поддержку, закладывая основу для последующего роста.

! Ликвидность биткоина

(Источник: Hyblock Capital)

В противном случае, если не собрать ликвидность ниже перед повторным тестированием диапазона от 93 000 до 96 000 долларов, это может иметь обратный эффект, так как продавцы могут снова выйти на рынок, что приведет к дальнейшему откату цен, сохраняя согласованность с общей тенденцией падения. Принудительное наступление без очистки ликвидности внизу похоже на строительство замка на пляже: основа неустойчива и легко может быть разрушена.

Биткойн в настоящее время сталкивается с двусторонней ловушкой ликвидности

Верхняя ловушка (93,000-96,000 долларов): здесь ждут выхода большие объемы застрявших позиций и прибыли, прорыв сопротивления будет крайне сложным.

Нижняя ловушка (80,600-84,000 долларов): плотная ценовая основа обеспечивает поддержку, но также является последней линией защиты; падение ниже может вызвать панику.

Промежуточный вакуум (84,000-93,000 долларов США): отсутствие активных покупок и продаж, цена в этом диапазоне не имеет направления.

Самым странным явлением в новостях о Биткойне сегодня является то, что резервы стейблкоинов достигли исторического максимума, что свидетельствует о достаточной покупательной способности, но фактический спрос на покупку крайне низок. Это состояние «достаточно боеприпасов, но никто не стреляет» может быть как преддверием рассвета (крупные капиталы ждут лучшего момента для концентрации на рынке), так и ложным процветанием (стейблкоины просто находятся на бирже и могут быть в любой момент выведены).

Настроение ожидания перед заседанием ФOMC доминирует на рынке

Учитывая текущую ситуацию, перед заседанием Федеральной резервной системы (ФРС), которое пройдет с 9 по 10 декабря, на рынке, вероятно, будет наблюдаться период Идет в сторону. Поскольку рынок внимательно следит за сигналами американской процентной политики, трейдеры могут предпочесть выжидательную позицию, а не преследовать рыночные колебания. Такое выжидательное настроение перед ФОМК крайне распространено на финансовых рынках и называется «риск-аверсия перед событием».

Заседание FOMC является одним из самых важных регулярных событий на глобальных финансовых рынках. Решения Федеральной резервной системы (ФРС) по процентным ставкам и их политика напрямую влияют на ликвидность доллара, склонность к риску и цены на активы. В настоящее время рынок в целом ожидает, что ФРС снизит процентную ставку на 25 базисных пунктов в декабре, но более важно заявление о политике после заседания и пресс-конференция председателя Пауэлла. Если ФРС намекнет, что продолжит снижать ставки в 2026 году, это поддержит рискованные активы. Напротив, если ФРС выразит обеспокоенность по поводу инфляции и намекнет на приостановку снижения ставок, это может вызвать распродажу рискованных активов.

В условиях этой неопределенности профессиональные трейдеры и институциональные инвесторы обычно предпочитают снижать позиции или оставаться в ожидании, ожидая четких сигналов после заседания ФРС для принятия решений. Эта модель поведения объясняет текущую нехватку ликвидности и неопределенность направления на рынке Биткойна. Большие запасы стейблкоинов представляют собой потенциальную покупательскую способность, но их держатели ожидают сигналов, которые будут предоставлены на заседании ФРС.

Если результаты заседания FOMC будут даны с учетом мягкой позиции (снижение процентной ставки и намек на дальнейшее снижение), это может привести к концентрации входа стейблкоинов, что подтолкнет Биткойн к быстрому прорыву выше 93,000 долларов, а возможно, даже к испытанию уровня 96,000 долларов. Напротив, если результаты будут даны с учетом жесткой позиции, эти стейблкоины могут оставаться в ожидании или даже выйти, что приведет к тестированию Биткойном нижней поддержки на уровне 80,600 долларов. Таким образом, заседание FOMC 9-10 декабря может стать ключевым моментом в определении краткосрочного направления Биткойна.

Для инвесторов текущий выбор стратегии зависит от склонности к риску и временных рамок инвестирования. Агрессивные трейдеры могут попытаться купить на дне в диапазоне 80,600-84,000 долларов с целью 93,000 долларов, но необходимо установить строгий стоп-лосс. Консервативные инвесторы должны ждать четкого направления после заседания ФРС или дождаться эффективного прорыва Биткойна выше 96,000 долларов, прежде чем входить в рынок. В текущей неопределенной обстановке важно сохранять терпение и дисциплину, чем слепо следовать за ростом или падением.