#十月加密市场预测 O coração do mercado de capitais global está, mais uma vez, nas mãos da A Reserva Federal (FED). O mercado aposta fortemente: a redução da taxa de juros em outubro já é uma certeza, e uma nova redução em dezembro está quase ao alcance. A tsunami de liquidez que se aproxima, para onde irá empurrar os ativos de criptografia?

Um, o sinal está claro: a onda de cortes de juros é imparável.
Recentemente, a atenção dos investidores globais está centrada em um conjunto de dados:
· A probabilidade de um corte nas taxas em outubro é de 94,6%!
· A probabilidade de uma nova redução da taxa de juros em dezembro também atingiu 84,9%!
Isso já não é uma questão de "se vai haver uma descida", mas sim de "quando vai haver uma descida e quanto vai ser essa descida". A "virada em U" da política da Reserva Federal (FED) significa que o ciclo agressivo de aumentos de taxas que durou dois anos chegou oficialmente ao fim, e uma nova era de relaxamento está prestes a começar.
Para o mercado de ativos de criptografia, isso não é uma narrativa macroeconómica distante, mas sim o toque de uma buzina de um mercado em alta que está prestes a começar.
Dois, por que a redução das taxas de juros é um "grande benefício" para o mercado de encriptação?
Para entender isso, você precisa agarrar uma palavra-chave central: Liquidez.
1. 【A água flui para baixo, o dinheiro flui para cima】
A influência mais direta da redução das taxas de juros é a diminuição da rentabilidade de ativos tradicionais "seguros" como bancos e títulos do governo. Quando o dinheiro depositado no banco já não gera lucro, o capital, com seu faro apurado, começará a buscar por "vales" que ofereçam retornos mais altos.
   O mercado de Ativos de criptografia, que é altamente volátil e tem potencial ilimitado, é verdadeiramente a maior área de oportunidade de valor. A entrada de capital e o aumento da compra são, sem dúvida, o combustível mais direto para impulsionar o aumento dos preços.
2. 【A queda do dólar, a valorização do bitcoin】
A taxa de juros é a âncora de precificação da moeda. A redução da taxa de juros nos EUA geralmente leva à desvalorização do dólar. Desde o seu nascimento, o Bitcoin carrega um gene natural de "combate à desvalorização da moeda fiduciária".
Quando a confiança no dólar se enfraquece, cada vez mais pessoas e instituições veem o Bitcoin como uma ferramenta importante de armazenamento de valor (ouro digital). Nesse contexto, a base de valor total das criptomoedas tornará-se ainda mais sólida.
3. 【Retorno ao apetite de risco, "pânico" se torna "ganância"】
   Nos últimos dois anos, o aumento das taxas de juros foi como uma espada de Dâmocles, pairando sobre os ativos de risco globais, e o sentimento do mercado era predominantemente de "aviso". A chegada da redução das taxas de juros é um sinal político claro: o aperto terminou, agora é possível "arriscar"!
As Ativos de criptografia são uma das classes de ativos com maior aversão ao risco global, eles serão os primeiros a se beneficiar da mudança no sentimento do mercado. Você vai notar que o capital institucional que havia saído e os grandes investidores de varejo voltarão.
Três, a história não se repete de forma simples, mas sempre carrega as mesmas rimas.
Vamos rever a história:
Em 2019, a Reserva Federal (FED) iniciou o "corte de juros preventivo", e o bitcoin disparou 95% naquele ano.
Em 2020, após a pandemia, as taxas de juros caíram para zero + impressão ilimitada de dinheiro, o que gerou diretamente um mercado em alta épico de 10.000 para 69.000.
A experiência histórica nos diz: uma vez que a "torneira" da Reserva Federal (FED) é aberta, a terra árida dos ativos de criptografia sempre é a primeira a reviver.
Quatro, no entanto, desta vez é realmente diferente!
Em comparação com qualquer outro ciclo de redução de taxas anterior, estamos em um ambiente estrutural mais favorável desta vez:
O "efeito siphon" do ETF de Bitcoin à vista: Esta é a primeira vez na história que entra em um ciclo de redução de taxas de juros com a "ETF à vista" como uma arma financeira nuclear. Ele funciona como um grande funil de capital, permitindo que os fundos tradicionais de Wall Street fluam para o Bitcoin sem obstáculos. A liquidez liberada pela redução da taxa de juros será eficientemente canalizada para o mercado através deste funil, e seu poder é muito superior ao de antes.
O ciclo de halving encontra-se com o ciclo de redução de taxas de juro, formando o "duplo golpe Davis": em abril deste ano, o Bitcoin acabou de concluir o seu quarto halving. Historicamente, o halving em si gera um choque de oferta, promovendo um mercado em alta. Agora, a "redução da oferta" e o "aligeiramento monetário", duas grandes notícias épicas, estão em ressonância, e a reação química resultante merece a expectativa de todos os investidores.
V. Pensar com calma: aviso de riscos nas oportunidades
Claro, o mercado não tem 100% de certeza, precisamos manter uma mente clara:
· Esteja atento ao "comprar expectativas, vender fatos": a redução das taxas de juros pode já ter sido parcialmente absorvida pelo mercado. Quando a redução das taxas de juros realmente ocorrer, é necessário estar atento à volatilidade causada pela realização de lucros de curto prazo.
· Focar nos fundamentos econômicos: se a redução das taxas de juros ocorrer devido a uma deterioração abrupta da economia (aterragem forçada), o pânico no mercado a curto prazo pode sobrepujar os benefícios da redução das taxas.
A direção da maré já mudou. A Reserva Federal (FED) reduziu as taxas de juros, o que abrirá o "teto" macroeconômico para o mercado de ativos de criptografia. Embora o caminho possa ter obstáculos, a torrente impulsionada pela liquidez já é uma grande tendência.
Para cada participante do mercado, o que deve ser feito agora não é ficar ansioso com as flutuações de curto prazo, mas sim ter uma visão mais ampla, entender a posição do ciclo e estar preparado para abraçar este novo capítulo impulsionado pela mudança na política monetária.
O momento chegou, você está pronto?