Tenho olhado algumas ações sólidas para investir agora, e honestamente, o setor de infraestrutura de IA ainda é um dos temas mais atraentes que estou vendo no mercado neste momento.

Deixe-me explicar por que continuo voltando a esses quatro nomes. Primeiro é a Nvidia - sim, todo mundo está falando dela, mas há um motivo. A empresa basicamente se tornou sinônimo de computação de IA neste ponto. Wall Street está projetando um crescimento de 52% para o exercício fiscal de 2027, e mesmo após a grande valorização que vimos, esse tipo de trajetória é difícil de ignorar. Claro, as pessoas se preocupam com bolhas de IA, mas a posição da Nvidia como fornecedora de ferramentas essenciais nesta corrida do ouro é bastante difícil de ser disruptada.

Depois, há a Broadcom, que eu acho que é a jogada contrária mais interessante entre as ações para investir agora. Eles não estão competindo diretamente com a Nvidia em GPUs. Em vez disso, eles construíram ASICs - chips específicos para aplicações otimizados para cargas de trabalho de IA. O que me chama atenção é que eles esperam que a receita de seus semicondutores de IA dobre em relação ao ano anterior no primeiro trimestre. Isso é um crescimento mais rápido do que o que a Nvidia está apresentando. Esses chips também são mais baratos, o que importa quando os hyperscalers estão tentando otimizar seus gastos.

A TSMC é basicamente a forma neutra de participar de toda essa expansão de infraestrutura. Eles são a única fundição com a tecnologia e capacidade de fabricar chips em grande escala para empresas como Nvidia e Broadcom. Enquanto os gastos com IA permanecerem elevados - e a maioria das projeções indica que eles continuarão pelo menos até 2030 - a TSMC tem uma vantagem estrutural. Wall Street espera um crescimento de 31% neste ano.

E depois há a Microsoft. Essa é interessante porque o mercado realmente ficou assustado, apesar dos fundamentos sólidos. A Azure cresceu 39% ano a ano no último trimestre, e eles têm uma carteira de pedidos de $625 bilhões. No entanto, a ação foi penalizada, o que significa que está sendo negociada a 25 vezes o lucro futuro - algumas das avaliações mais baixas que vimos recentemente. Quando você encontra ações de qualidade para investir agora a preços descontados, geralmente vale a pena prestar atenção.

O tema de infraestrutura de IA ainda parece ter força. Seja você interessado nos projetistas de chips, nas fundições ou nas plataformas de nuvem, há uma demanda real impulsionando esse ciclo. Não estou dizendo que algum deles seja isento de riscos, mas se você tem capital para investir, esse setor é onde o crescimento estrutural está acontecendo.