Amazon lance sa première obligation en euros : prévoit d’émettre 8 tranches d’obligations, avec une maturité maximale de 38 ans

Amazon fait pour la première fois son entrée sur le marché obligataire en euros, en lançant le 11 mars la vente de huit types d’obligations libellées en euros. Cette émission intervient peu après une importante transaction obligataire en dollars américains réalisée ce mardi, marquant une étape supplémentaire dans l’expansion des capacités de financement de ce géant de la technologie sur les marchés mondiaux.

Selon des sources de Bloomberg, citant des personnes informées, cette émission obligataire en euros comprend huit maturités différentes, notamment des obligations à deux, quatre, six, neuf, treize, dix-neuf et trente-huit ans à taux fixe, ainsi qu’une obligation à deux ans à taux variable. La fixation du prix de cette opération devrait intervenir plus tard dans la journée.

En ce qui concerne la syndication, JPMorgan Chase agit en tant que coordinateur global et gestionnaire de syndicat, tandis que Barclays, Bank of America Securities et Crédit Agricole jouent également le rôle de co-gérants.

Levée de fonds de 10 milliards pour renforcer la course à l’IA

Cette émission obligataire en euros s’inscrit dans la continuité des opérations de financement d’Amazon cette semaine.

Selon un article de Wallstreetcn, le 10 mars, Amazon a lancé 11 émissions obligataires en dollars, visant à lever 37 milliards de dollars, une augmentation significative par rapport à la fourchette initiale de 25 à 30 milliards de dollars, en raison d’une demande de souscription d’environ 123 milliards de dollars.

Par ailleurs, il a été rapporté que la société a lancé dès le 11 mars sa première émission obligataire en euros, visant 10 milliards d’euros, pour un total de près de 50 milliards de dollars avec deux tranches.

Cette émission est la dernière étape dans le financement d’Amazon pour l’IA et l’infrastructure des centres de données. La société a dévoilé en février un plan d’investissement en capital de 200 milliards de dollars pour l’année, la majorité étant consacrée à l’IA et aux domaines connexes. Le PDG Andy Jassy a indiqué qu’il continuerait à investir activement pour maintenir la position de leader du secteur, en se concentrant notamment sur le développement de puces IA maison, la robotique et les satellites en orbite basse.

D’après la fixation des prix, la forte demande a permis d’obtenir des conditions avantageuses pour l’émetteur. La plus longue maturité de 50 ans a été fixée avec un écart de 130 points de base par rapport aux obligations du Trésor américain, inférieur aux 155 points de base négociés initialement. Malgré cela, les nouvelles obligations offrent un rendement supérieur à celui des obligations existantes sur le marché secondaire de plus de 10 points de base, ce que certains investisseurs considèrent comme une opportunité rare dans le contexte actuel.