Spot vs Marge vs Futures : Quel mode de trading est fait pour vous ?

Si vous êtes nouveau dans le trading de crypto, vous avez probablement entendu ces trois termes circuler : trading spot, trading à marge et contrats à terme. Mais quelle est la véritable différence ? Et plus important encore, lequel devriez-vous utiliser ?

Décomposons-le en anglais simple.

Le plus simple : trading spot

Le trading spot est comme acheter un café dans un café. Vous avez l'argent, vous achetez l'actif, vous le possédez immédiatement. C'est tout.

• Vous possédez l'actif réel – Bitcoin, Ethereum, peu importe.
• Pas de levier – vous utilisez uniquement vos propres fonds.
• Pas de risque de liquidation – dans le pire des cas, le prix baisse et vous perdez de l'argent, mais votre position ne sera pas clôturée de force.

Compris ? Vous ne pouvez gagner de l'argent que si les prix augmentent. Si le BTC chute de 50 %, vous êtes en baisse de 50 %. Pas de raccourcis.

L'enfant du milieu risqué : trading sur marge (Spot)

C'est du trading spot sous stéroïdes. La plateforme vous prête de l'argent, afin que vous puissiez trader avec plus de capital que ce que vous avez réellement.

Exemple : Vous avez 10 USDT, mais avec un effet de levier de 10x, vous pouvez acheter pour 100 USDT de Bitcoin.

Ça a l'air super jusqu'à ce que ça ne le soit plus.

• Leverage : Vous amplifiez à la fois les gains et les pertes.
• Frais d'intérêt : Vous empruntez de l'argent, donc la plateforme facture des intérêts.
• Risque de liquidation : Si votre garantie tombe en dessous d'un certain seuil, votre position est automatiquement fermée avec une perte.
• Vous possédez toujours l'actif – mais seulement si vous ne subissez pas de liquidation.

Le piège ? Une baisse de prix de 10 % avec un effet de levier de 10x = vous êtes éliminé.

Le plus spéculatif : Futures

Les contrats à terme sont des contrats, pas une propriété réelle. Vous pariez sur le prix qui sera, pas sur l'achat de la chose elle-même.

Deux types :

1. Futures traditionnels ( avec dates d'expiration )

• Le contrat expire dans des jours, des semaines ou des mois.
• Vous gagnez/perdez en fonction de la différence de prix entre l'ouverture et la fermeture ou l'expiration.
• Effet de levier maximal : généralement de 25x à 125x en fonction de la paire.

2. Futures perpétuels (sans expiration)

• Peut être détenu indéfiniment ( tant que vous maintenez la marge ).
• Fonctionne comme des contrats à terme traditionnels mais reste en continu.
• Les mêmes risques de liquidation s'appliquent.

Pourquoi utiliser des contrats à terme ?

• Vendre à découvert : Gagner de l'argent lorsque les prix baissent—pas possible dans le trading spot.
• Effet de levier plus élevé : Contrôlez des positions plus importantes avec moins de capital.
• Couverture : Protéger les avoirs à long terme contre les chutes soudaines.
• Trading de jour : Exploiter la volatilité à court terme dans les deux sens.

La partie effrayante ? Avec un effet de levier de 100x, un mouvement de 1% contre vous = effacement total du compte.

Comparaison rapide

Lequel pour vous ?

Choisissez trading spot si :

• Vous êtes un débutant et vous voulez réellement posséder des crypto-monnaies.
• Vous croyez au holding à long terme.
• Vous ne pouvez pas gérer les liquidations qui vous donnent des attaques d'anxiété.

Choisissez la marge si :

• Vous voulez amplifier les gains avec un risque acceptable.
• Vous comprenez que l'argent emprunté = risque emprunté.
• Vous pouvez surveiller votre position 24/7.

Choisissez les contrats à terme si :

• Vous êtes à l'aise avec un effet de levier élevé et des mouvements rapides.
• Vous voulez tirer profit des fluctuations de prix à court terme dans les deux sens.
• Vous comprenez que la liquidation n'est pas une possibilité, c'est une certitude si vous êtes imprudent.
• Vous l'utilisez comme couverture contre vos avoirs en trading spot.

Le Vrai Discours

La plupart des débutants devraient commencer par le trading spot. Maîtrisez cela, comprenez les types d'ordres et la gestion des risques, ensuite passez au margin ou aux futures. Car l'effet de levier ne vous rend pas plus intelligent—il rend simplement les pertes plus rapides.

Le meilleur mode de trading est celui où vous dormez la nuit.