PnL : La métrique que TOUT trader de crypto doit maîtriser

Savez-vous vraiment combien vous avez gagné ou perdu dans vos opérations ? Beaucoup de traders se perdent dans les chiffres sans comprendre ce que signifie PnL (Pertes et Gains). Voici la vérité : sans une manière claire de calculer cela, vous tradez dans le brouillard.

L'ABC du PnL en crypto

PnL est simplement la différence entre ce que vous avez payé et ce que vous valez maintenant. Cela semble facile, mais il y a des astuces :

MTM (Marquer au marché)

C'est la valeur de votre actif au prix du marché actuel. Exemple simple : si vous avez acheté de l'ETH à 1 950 $ hier et qu'il vaut 1 970 $ aujourd'hui, votre PnL est de +20 $. S'il est tombé à 1 900 $, c'est -50 $.

Réalisé vs Non réalisé

• Réaliser: Vous fermez votre position et convertissez le gain/perte en cash. Vous avez vendu DOT que vous avez acheté à $70 pour $105 = gain de $35.
• Non réalisé : Tu as encore la position ouverte. Ton BTC est passé de $1,900 (prix d'entrée) à $1,600 (prix actuel), tu as une perte de $300 sur le papier, mais tu ne l'as pas vendu.

Méthodes pour calculer votre PnL

Il y a trois principales façons :

1. FIFO (Premier entré, premier sorti) Vous utilisez le prix de votre premier achat.

• Bob a acheté 1 ETH à 1 100 $, puis un autre à 800 $. Il en a vendu 1 à 1 200 $.
• PnL = 1 200 $ - 1 100 $ = +$100

2. LIFO (Dernier arrivé, premier sorti) Vous utilisez le prix de votre dernier achat.

• Même exemple : PnL = 1 200 $ - $800 = +$400

3. Coût moyen pondéré Faites la moyenne de tous vos prix d'achat.

• Alice a acheté 1 BTC à 1 500 $ et un autre à 2 000 $ (coût moyen : 1 750 $). Elle a vendu à 2 400 $.
• PnL = 2 400 $ - 1 750 $ = +$650

Ce que beaucoup oublient

YTD (Année jusqu'à ce jour): Mesurez vos gains/pertes de janvier à aujourd'hui. Si vous avez commencé 2023 avec 1 000 $ en ADA et que vous terminez avec 1 600 $, votre gain est de 600 $.

Bénéfice en pourcentage : Nous divisons le PnL par le coût et multiplions par 100. Si vous avez gagné $90 sur un investissement de 300 $, cela représente un retour de 30 %.

Contrats perpétuels : Ici, vous devez additionner PnL réalisé + non réalisé. Le truc : vous avez une marge de maintenance (garantie minimale pour maintenir la position ouverte).

Le conseil qui te manque

En réalité, personne ne calcule cela manuellement. Utilise:

• Feuilles de calcul spécialisées
• Bots commerciaux automatisés
• Outils d'échange

Parce qu'en calculant le PnL, il faut soustraire commissions, impôts et frais de financement. Les exemples ici sont simplifiés.

L'important : Analysez régulièrement vos positions ouvertes et fermées. Si vous achetez 10 DOT à $70 et vendez à 100 $, vous avez gagné 300 $. Faites cela avec discipline et comprenez chaque opération. Cela vous fait un trader, pas seulement un spéculateur.