Trading au comptant vs. Trading à terme : Principales différences pour les débutants

Dans le monde des marchés financiers, deux méthodes de trading principales se distinguent : le trading spot et le trading à terme. Chacune offre des avantages et des risques uniques, s'adaptant à différentes stratégies et objectifs d'investissement. Cet article vise à éclairer ces types de trading, aidant les nouveaux venus à comprendre leurs différences fondamentales.

Trading Spot : Transactions Immédiates

Le trading spot implique l'achat ou la vente immédiat d'actifs financiers tels que des actions, des cryptomonnaies ou des matières premières. Ces transactions se déroulent dans ce qu'on appelle le "marché au comptant", où les règlements se font "sur le champ" ou dans un bref délai, généralement deux jours ouvrables. Le prix de l'actif est déterminé par sa valeur marchande actuelle, appelée le "prix au comptant".

Caractéristiques clés du trading spot :

Le trading spot se caractérise par plusieurs caractéristiques distinctes :

• Propriété immédiate de l'actif
• En général, aucun effet de levier ou marge impliqué
• Règlement quasi instantané, généralement en quelques jours
• Profits et pertes directement liés aux fluctuations des prix des actifs

Trading à terme : Contrats pour transactions futures

Le trading de contrats à terme implique l'achat ou la vente de contrats pour acheter ou vendre un actif à un prix prédéterminé à une date future spécifiée. Cela se déroule sur le marché des dérivés. Les traders ne possèdent pas nécessairement l'actif sous-jacent ; au lieu de cela, ils échangent des contrats représentant la valeur de l'actif.

Caractéristiques clés du trading de contrats à terme :

Le trading à terme a ses propres caractéristiques uniques :

• Les contrats spécifient l'actif, le prix et la date de livraison
• Implique souvent des fonds empruntés ( pour amplifier les profits ou pertes potentiels
• Le règlement a lieu à l'expiration du contrat ) ou peut être clôturé plus tôt (
• Fréquemment utilisé à des fins de spéculation ou de couverture

Distinctions Principales Entre le Trading Spot et le Trading à Terme

Les principales différences entre le trading spot et le trading à terme résident dans le moment où l'actif est échangé et comment le prix est fixé :

) trading spot Les actifs sont échangés immédiatement ou presque immédiatement au prix du marché actuel. Il n'y a pas de délais de livraison ni d'arrangements pour des transactions futures.

Trading de contrats à terme

Les actifs ne sont pas échangés immédiatement mais à un prix prédéterminé à une date future spécifique. Le prix est établi lorsque le contrat est signé.

Contrastes supplémentaires entre le trading spot et le trading à terme

Plusieurs autres facteurs différencient le trading spot du trading à terme :

Objectif

Le trading spot est utile pour une exposition immédiate au marché, tandis que le trading à terme est bénéfique pour les tendances à long terme.

Niveau de risque

Le trading de contrats à terme implique généralement un risque plus élevé et une plus grande volatilité par rapport au trading spot.

Exigences de capital

Le trading spot nécessite généralement des exigences de capital inférieures à celles du trading à terme.

Effet de levier

Le trading à terme permet généralement un effet de levier plus important, ce qui signifie que les traders peuvent contrôler des positions plus grandes avec moins de capital.

Date d'expiration

Les contrats à terme ont une date d'expiration, tandis que le trading spot n'en a pas.

Exemple illustratif

trading spot

Si vous achetez 1 Bitcoin à 90 000 $ et que le prix monte à 95 000 $, vous pouvez vendre et réaliser un bénéfice de 5 000 $.

Trading de contrats à terme

Envisagez de souscrire un contrat pour acheter 1 Ethereum à 3 500 $ dans un mois, en utilisant un effet de levier de 10x. Si le prix monte à 4 000 $, votre bénéfice pourrait atteindre 50 000 $. Cependant, si le prix tombe à 3 000 $, les pertes sont amplifiées, pouvant potentiellement anéantir votre investissement initial ou plus.

Il est crucial pour les nouveaux venus de bien comprendre ces méthodes de trading avant de s'engager dans des transactions financières. Il est toujours important de prendre en compte votre tolérance au risque et vos objectifs d'investissement lorsque vous choisissez entre le trading spot et le trading à terme.