Comprendre le VWAP : Un guide complet du prix moyen pondéré par le volume

Qu'est-ce que le VWAP ?

Le Prix Moyen Pondéré par le Volume (VWAP) est un indicateur technique qui fournit des informations précieuses sur les tendances des prix et la valeur réelle des cryptomonnaies. Contrairement aux moyennes mobiles standard qui ne tiennent compte que du prix, le VWAP intègre à la fois le prix et le volume des transactions, offrant une vue plus complète du sentiment du marché et de la direction des prix.

Le VWAP combine deux facteurs clés : le volume accumulé et le prix typique accumulé. Cette combinaison crée un indicateur puissant sur lequel les traders institutionnels et les participants avancés du marché s'appuient pour prendre des décisions de trading éclairées.

Histoire du VWAP

L'indicateur VWAP a été introduit dans le monde du trading dans les années 1980 par Kyle Krehbiel. Son objectif était d'aider les traders à utiliser à la fois le prix et le volume de trading pour déterminer la valeur marchande d'un actif. Depuis lors, le VWAP a gagné en popularité, avec diverses modifications ( telles que le VWAP ancré ) fournissant des informations supplémentaires sur la dynamique du marché.

Comment Calculer le VWAP

Comme la plupart des indicateurs, les calculs du VWAP sont généralement intégrés dans les graphiques de trading informatisés sur la plupart des plateformes. Cependant, comprendre sa méthode de calcul peut être extrêmement précieux pour les traders.

Le VWAP est généralement calculé sur une base par jour de négociation, de l'ouverture du marché à la fermeture, avec toutes les valeurs calculées basées sur le graphique de négociation de ce jour.

Le calcul du VWAP nécessite trois valeurs :

1. Prix Typique Accumulé : Le prix moyen pendant la période de négociation. Ajoutez le prix le plus élevé, le prix le plus bas et le prix de clôture, puis divisez par 3 pour obtenir ce prix. Formule : "(H+L+C)/3"

2. Volume de négociation : Le volume total des transactions pendant cette période

3. Volume Accumulé : Le volume total des transactions pendant la journée de trading

Avec ces trois valeurs, vous pouvez calculer le VWAP en suivant les étapes suivantes :

1. Trouvez le prix moyen de la cryptomonnaie dans les 15 premières minutes de la journée en ajoutant les prix maximum, minimum et de clôture, puis en divisant par 3

2. Multipliez le prix moyen par le volume de négociation pour la même période et enregistrez le résultat final.

3. Divisez la somme totale du prix PV ( multiplié par le volume de trading ) par le volume de trading pendant cette période pour obtenir le prix moyen pondéré par le volume ( VWAP ).

Remarque : Pour maintenir le VWAP tout au long d'une journée, vous devez continuer à accumuler la valeur PV de chaque période au total et ensuite la diviser par le volume de trading accumulé de la période actuelle.

Utiliser un tableau pour suivre chaque valeur PV accumulée et le volume de trading accumulé facilitera considérablement les calculs VWAP manuels.

Utiliser le VWAP dans le trading

Comme d'autres indicateurs techniques, la ligne VWAP est utile pour identifier des tendances spécifiques du marché. En analysant la position de la ligne VWAP par rapport aux points de prix, les traders peuvent déterminer si la tendance de prix d'un actif est baissière ou haussière.

En général, lorsque le prix de l'actif est au-dessus de la ligne VWAP, cela signifie que le prix de négociation de cette pièce est supérieur au prix moyen pondéré en fonction du volume, suggérant une tendance haussière.

Lorsque l'inverse se produit – que le prix tombe en dessous de la moyenne – cela signale que l'actif est en déclin, indiquant que le prix de vente actuel est en dessous de son niveau moyen.

VWAP comme support et résistance

La ligne VWAP peut aider les traders à identifier les conditions de surachat et de survente sur le marché, ce qui conduit à des décisions de trading plus éclairées. Lorsque le prix est au-dessus de la ligne VWAP, cela suggère que l'actif peut être dans un état de surachat. À l'inverse, si le prix est en dessous de la ligne VWAP, cela indique que l'actif est dans un état de survente. Avec ces signaux et conditions de marché, les traders peuvent effectuer des transactions prédictives pour éviter des pertes dues à des corrections de tendance futures.

La ligne VWAP peut également agir comme un niveau de support ou de résistance. En analysant le comportement de la ligne VWAP, les traders peuvent évaluer la force de la tendance de prix actuelle et la possibilité d'un changement. Lorsque le prix s'approche de la ligne VWAP par le bas, cela est considéré comme un niveau de support ; inversement, c'est vu comme une résistance.

Stratégies de trading VWAP

Même avec des indicateurs techniques fiables comme le VWAP, il n'existe pas de stratégie de trading universelle réussie garantie pour tout le monde. Le marché des cryptomonnaies possède des caractéristiques uniques, montrant souvent une instabilité des prix et une forte volatilité, nécessitant des stratégies de trading uniques qui combinent généralement des indicateurs techniques avec des approches de trading solides. Voici quelques stratégies de trading efficaces qui combinent l'indicateur VWAP avec d'autres outils :

Bandes et Canaux VWAP

L'indicateur VWAP comprend des lignes de bande supérieure et inférieure qui peuvent être utilisées pour identifier des signaux d'achat et de vente. Lorsque le prix rebondit dans le canal ( entre les bandes supérieure et inférieure ), cela génère un signal d'achat. Si le prix franchit la bande supérieure, il est généralement considéré comme suracheté ; inversement, si le prix tombe en dessous de la bande inférieure, il est considéré comme survendu.

Les traders peuvent s'appuyer sur les lignes et les canaux de l'indicateur VWAP pour identifier des opportunités de trading rentables et prendre des décisions éclairées sur le moment d'acheter ou de vendre.

Stratégie de trading en breakout

Dans la stratégie de trading, une cassure fait référence à lorsque un actif dépasse un niveau de support ou de résistance, accompagnée d'une augmentation du volume. Cette stratégie tire parti des changements précoces dans les tendances du marché, aidant les traders à saisir les tendances de prix précoces et à exécuter des transactions rentables.

Comme mentionné précédemment, l'indicateur VWAP peut agir comme un niveau de résistance ; lorsque la ligne VWAP croise le prix, cela peut indiquer une tendance à la hausse du prix de l'actif. Par conséquent, les traders utilisant des stratégies de rupture peuvent utiliser la ligne VWAP comme un niveau de support ou de résistance pour déterminer les points d'ordre d'achat ou de vente appropriés en réponse aux changements du marché.

Retracements et Trading de Renversement

Le trading de retracement identifie des situations de retournement temporaire des prix en analysant les graphiques des prix des actifs et permet d'entrer sur le marché pendant de brèves tendances de retracement des prix. Les traders utilisant le trading de retracement peuvent tirer parti de l'indicateur VWAP pour identifier des retraits temporaires dans la tendance des prix et exécuter des transactions au bon moment.

Combinaison du VWAP avec d'autres indicateurs techniques

Bien que l'indicateur VWAP soit très utile pour comprendre les tendances du marché et le prix moyen, il n'est pas recommandé de s'y fier uniquement comme stratégie de trading. L'indicateur VWAP peut montrer des changements dans le prix d'un actif par rapport à sa moyenne, mais il ne prend pas en compte la force de la tendance des prix, la volatilité de l'actif ou le sentiment et la dynamique du marché. Par conséquent, combiner le VWAP avec d'autres indicateurs techniques peut fournir des stratégies plus favorables.

Différents indicateurs offrent des perspectives uniques ; certains suivent la dynamique, tandis que d'autres évaluent les changements de tendance ou la volatilité des prix. Les trois indicateurs suivants peuvent compléter le VWAP et améliorer son efficacité dans le trading de cryptomonnaies :

Indice de force relative (RSI)

L'RSI mesure l'élan du mouvement des prix et aide à identifier si une cryptomonnaie est surachetée ou survendue. Lorsqu'il est utilisé en conjonction avec le VWAP, l'RSI peut aider les traders à confirmer la situation du marché. Par exemple, si le prix de la pièce est au-dessus de la ligne VWAP, montrant une tendance à la hausse, mais que l'RSI indique des niveaux de surachat, cela suggère que le prix pourrait se corriger ou s'ajuster. Cette combinaison d'indicateurs permet aux traders de vérifier la tendance tout en faisant attention aux signaux de renversement potentiels.

Convergence/Divergence de Moyenne Mobile (MACD)

Le MACD est un indicateur populaire de suivi de tendance qui peut révéler des changements dans l'élan. Lorsqu'il est utilisé en combinaison avec le VWAP, le MACD aide à confirmer la force de la tendance. Si le prix est au-dessus du VWAP et que le MACD montre un croisement haussier (c'est-à-dire, que la ligne MACD croise au-dessus de la ligne de signal), cela indique que l'élan de la tendance haussière se renforce. À l'inverse, si le prix est en dessous du VWAP et que le MACD montre un croisement baissier, cela suggère que la tendance baissière pourrait se poursuivre. Le MACD peut indiquer des changements dans l'élan, ce qui en fait un outil efficace pour aider les traders à saisir les opportunités d'achat et de vente.

Bandes de Bollinger

Les bandes de Bollinger mesurent la volatilité du marché et identifient les opportunités potentielles de rupture ou de correction. Lorsqu'elles sont utilisées en combinaison avec le VWAP, elles aident à confirmer si la tendance des prix est durable ou temporaire. Si le prix dépasse le VWAP et dépasse la bande supérieure, cela suggère un signal de rupture potentiel. Inversement, si le prix est dans la fourchette des bandes mais approche de la ligne VWAP, cela peut indiquer que le marché est stable ou qu'une correction pourrait se produire. Combiner le VWAP avec les bandes de Bollinger permet aux traders d'évaluer simultanément les niveaux de prix et la volatilité du marché, renforçant ainsi leur capacité à prédire les changements de tendance.

Réflexions finales

L'indicateur du Prix Moyen Pondéré par le Volume (VWAP) est extrêmement précieux et peut fournir aux traders des informations sur les tendances du marché et le prix moyen. En comprenant la méthode de calcul et l'interprétation du VWAP, les traders peuvent prendre des décisions d'achat et de vente de cryptomonnaies plus éclairées. Bien que l'outil VWAP soit puissant, il est recommandé de l'utiliser en combinaison avec d'autres indicateurs, car cela peut fournir une perspective de marché plus complète et rendre les stratégies de trading plus efficaces.

De nombreuses plateformes de trading professionnelles incluent désormais le VWAP comme option d'indicateur standard, le rendant facilement accessible aux traders de tous niveaux. En intégrant le VWAP dans votre boîte à outils d'analyse technique, vous pouvez obtenir des informations précieuses qui pourraient aider à améliorer vos performances de trading sur les marchés dynamiques des cryptomonnaies.