3 acciones de dividendo de alta convicción para comprar en septiembre y mantener para siempre

He estado observando el panorama de acciones de dividendos últimamente, y francamente, con el S&P 500 alcanzando nuevos máximos, muchos inversionistas se preguntan si las acciones de dividendos todavía tienen sentido. Pero aquí está mi opinión: las acciones de dividendos no se tratan solo del rendimiento inmediato, sino de construir resiliencia en tu cartera para cuando los mercados inevitablemente bajen.

Tres acciones de dividendos han llamado mi atención que ofrecen un valor a largo plazo atractivo, incluso si no todas tienen rendimientos llamativos.

Broadcom: Una acción de dividendos con vestimenta de IA

Broadcom presenta una paradoja interesante. Su rendimiento por dividendo se sitúa en un modesto 0.7%, lo que podría hacer que los inversores en ingresos lo pasen por alto. Pero este bajo rendimiento no se debe a mezquindad, sino a que el precio de las acciones ha aumentado absolutamente, un 770% en cinco años, mientras que los dividendos han aumentado "solo" un 81.5%.

La compañía ha aumentado su dividendo durante 15 años consecutivos, multiplicándolo por 14 en la última década. Sin embargo, la verdadera historia de Broadcom es su transformación de un valor en hardware de redes a una potencia de IA. Con los ingresos por IA proyectados para acercarse a $20 mil millones en el año fiscal 2025, la compañía sigue consiguiendo enormes pedidos de chips, incluyendo un reciente acuerdo de $10 mil millones.

El anuncio del dividendo de diciembre será revelador: ¿continuará la dirección con el agresivo crecimiento del dividendo o redirigirá el capital hacia la expansión de IA? De cualquier manera, Broadcom exige un precio premium que refleja su calidad, lo que la hace adecuada para los inversores dispuestos a pagar más por la excelencia.

Enbridge: El oleoducto hacia ingresos pasivos

Aunque carece del atractivo del sector tecnológico, Enbridge ofrece algo igualmente valioso: fiabilidad. Este operador de oleoductos transporta aproximadamente el 30% del petróleo crudo de América del Norte y el 20% del gas natural de Estados Unidos, generando flujos de efectivo predecibles que respaldan su jugoso rendimiento a futuro del 5.7%.

Lo que aprecio de Enbridge es su enfoque equilibrado. La empresa mantiene una relación de distribución conservadora del 60-70% del flujo de caja distribuible, un objetivo que han cumplido de manera constante, promediando el 66% desde 2021 hasta 2024. Este enfoque disciplinado ha permitido 30 años consecutivos de aumentos en los dividendos.

Enbridge tampoco se está quedando quieta. La empresa se ha diversificado en energía renovable con inversiones en 23 parques eólicos y 14 instalaciones solares. Para los inversores que buscan ingresos constantes con potencial de crecimiento, Enbridge ofrece sin la volatilidad de las acciones tecnológicas.

Prudential Financial: Seguro Contra el Aumento de Tasas

Aquí hay una jugada contraria que vale la pena considerar. Prudential Financial, que actualmente ofrece un rendimiento del 5%, proporciona un seguro de cartera contra lo que podría ser un entorno de altas tasas de interés prolongado. Independientemente de qué partido político esté en el poder, la deuda gubernamental sigue expandiéndose, lo que ejerce presión al alza sobre las tasas.

Las aseguradoras de vida como Prudential en realidad se benefician cuando las tasas suben. Igualan los pasivos a largo plazo con activos como la deuda gubernamental y las hipotecas de calidad. Cuando las tasas aumentan, tanto los activos como los pasivos disminuyen en valor presente, pero las nuevas primas pueden invertirse a rendimientos más altos, mejorando la rentabilidad con el tiempo.

Mientras espero estar equivocado sobre las tasas persistentemente altas, agregar algunas acciones de Prudential proporciona una cobertura contra este escenario mientras ofrece un ingreso actual sustancial.

La fijación del mercado en el crecimiento a veces ciega a los inversores sobre el poder de acumulación de los dividendos. Estas tres empresas ofrecen diferentes caminos hacia el éxito de los dividendos, ya sea a través de la transformación tecnológica, la estabilidad de la infraestructura o la resiliencia financiera. Cada una merece ser considerada para un portafolio eterno.