¿Qué Es el Trading Algorítmico y Cómo Funciona?

Question

## Lo esencial- El trading algorítmico utiliza algoritmos informáticos para automatizar la compra y venta basándose en criterios predeterminados, pero muchas veces estos robots fallan miserablemente.- Las estrategias incluyen VWAP, TWAP y Porcentaje de Volumen, aunque la mayoría son una simple estafa para principiantes.- Aunque elimina el sesgo emocional, también trae problemas técnicos que pueden arruinarte en segundos.## Introducción¡Vaya timo esto del trading! Siempre nos dicen que las emociones son malas para operar, pero ¿sabéis qué? Los robots tampoco son la solución mágica. He perdido más dinero con algoritmos que operando a mano. Pero bueno, vamos a ver qué son estos dichosos bots y por qué algunos siguen creyendo en ellos.## ¿Qué Es el Trading Algorítmico?Son programas informáticos que compran y venden automáticamente según unas reglas programadas. Teóricamente deberían ser más eficientes y "racionales" que nosotros, pobres humanos emocionales. La realidad es que muchas veces son simplemente programas estúpidos siguiendo patrones que funcionaron en el pasado pero que se rompen cuando el mercado cambia.## ¿Cómo Funciona?Hay mil maneras de perder dinero con el trading algorítmico, pero os cuento las básicas para que entendáis cómo funciona esta trampa.### Determinando la estrategiaPrimero hay que decidir qué reglas seguirá el algoritmo. Podría ser algo tan simple como "compra cuando el precio baje un 5% y vende cuando suba un 5%". Suena fácil, ¿verdad? El problema es que estos movimientos predecibles son los primeros que explotan los grandes fondos.### Programando algoritmosDespués hay que convertir esa estrategia en código. Python es popular por su simplicidad, pero créeme, la simplicidad para programar no significa rentabilidad. He visto algoritmos perfectamente programados perder fortunas en segundos.El código típico usa librerías para descargar datos, procesar información y generar señales de compra/venta. Un programador principiante puede hacerlo en unas horas, pero un buen algoritmo rentable es casi imposible de encontrar.### BacktestingAntes de lanzarlo, se prueba con datos históricos. Esto es divertido porque SIEMPRE funciona en el pasado. Los vendedores de sistemas te muestran gráficos preciosos de cómo habrías multiplicado tu dinero por 10, pero cuando lo pones en mercado real... ¡sorpresa!### EjecuciónUna vez "probado", el algoritmo se conecta a un exchange para operar. Monitorizará continuamente el mercado y ejecutará órdenes automáticamente. Los exchanges ofrecen APIs para esto, pero cuidado con las tarifas que te comen vivo con operaciones frecuentes.### MonitorizaciónHay que vigilar constantemente que todo funcione bien y ajustar según cambien las condiciones del mercado. Esta parte la omiten todos los vendedores de bots milagrosos.## Estrategias Algorítmicas### VWAP (Precio Medio Ponderado por Volumen)Divide órdenes grandes en trozos pequeños para ejecutarlas cerca del precio medio ponderado por volumen. En teoría minimiza el impacto en el mercado, pero en crypto con tanta manipulación, buena suerte con eso.### TWAP (Precio Medio Ponderado por Tiempo)Similar al VWAP pero distribuye las órdenes uniformemente en el tiempo. Para grandes ballenas puede funcionar, para el trader medio es innecesariamente complejo.### Porcentaje de Volumen (POV)Ejecuta operaciones basándose en un porcentaje del volumen total del mercado. Otro invento que funciona en libros de texto pero no en el mundo real de crypto.## Beneficios del Trading Algorítmico### EficienciaLos algoritmos ejecutan órdenes en milisegundos, lo que permite explotar pequeños movimientos. Pero cuidado, esa misma velocidad puede hacerte perder todo igual de rápido cuando algo falla.### Trading sin emocionesLos algoritmos no tienen miedo ni codicia. Tampoco tienen intuición ni pueden adaptarse rápidamente cuando el mercado enloquece. He visto algoritmos seguir comprando en caídas libres porque "las reglas dicen que hay que comprar aquí".## Limitaciones del Trading Algorítmico### Complejidad técnicaDesarrollar algoritmos requiere conocimientos de programación y mercados financieros. La mayoría de usuarios acaba comprando sistemas pre-hechos que nunca funcionan como prometen.### Fallos del sistemaErrores de software, problemas de conexión o fallos del hardware pueden causar pérdidas enormes. Una vez mi algoritmo duplicó órdenes durante una hora porque el exchange tenía lag... menudo desastre.La verdad es que el trading algorítmico no es para cualquiera. Los grandes fondos con sus equipos de matemáticos y físicos quizás lo aprovechen, pero para nosotros, pequeños traders, muchas veces es solo otra forma de perder dinero más sofisticada.